Cijena bitcoina skočila je ovaj tjedan, no je li se trend promijenio?

Dobrodošli čitatelji i hvala na pretplati! Altcoin Roundup bilten sada je autor rezidentnog pisca biltena Cointelegrapha Veliki Smokey. U sljedećih nekoliko tjedana, ovaj će bilten biti preimenovan u Crypto Market Musings, tjedni bilten koji pruža analizu unaprijed i prati nove trendove na kripto tržištu. 

Datum objave biltena ostat će isti, a sadržaj će i dalje stavljati veliki naglasak na tehničku i fundamentalnu analizu kriptovaluta iz više makro perspektive kako bi se identificirale ključne promjene u raspoloženju ulagača i strukturi tržišta. Nadamo se da ćete uživati!

Vrijeme je za dugi put?

Ovaj tjedan, Bitcoinovi (BTC) cijena ima živnula se, s skokom na 21,000 dolara 26. listopada. To je navelo nekolicinu trgovaca da proglase da bi moglo doći do dna ili da BTC ulazi u sljedeću fazu neke tehničke strukture kao što je Wyckoff, proboj raspona ili neka vrsta preokreta otpora podrške .

Prije nego što počnemo rasti i otvorimo 10x longs, vratimo se na prethodnu analizu da vidimo je li se išta u tržišnoj strukturi Bitcoina promijenilo i je li nedavna pojava bikovskog zamaha pokazatelj šire promjene trenda.

Kada zadnje ažuriranje objavljen 30. rujna, Bitcoin je bio oko 19,600 USD, što je još uvijek unutar granica zadnjih 136 dana kretanja cijene. U to sam vrijeme identificirao bikovska odstupanja na tjednom indeksu relativne snage (RSI) i divergenciji konfluencije pomičnog prosjeka (MACD). Postojao je i pregršt potencijalnih signala "dna" koji su dolazili iz više indikatora u lancu, koji su bili na višegodišnjim najnižim razinama.

Pogledajmo kako stvari sada izgledaju.

Bollingerove trake su uske

Bollingerovi pojasevi na dnevnom vremenskom okviru ostaju suženi, a ovotjedni skok na 21,000 USD bio je širenje ili skok volatilnosti koju je većina trgovaca očekivala. Kao što je uobičajeno za kurs, nakon proboja iz nadlaktice, cijena se vratila kako bi testirala srednju liniju/srednji pojas (20MA) kao podršku.

Unatoč snazi ​​tog poteza, cijena ostaje ograničena ispod 200-MA (crna linija) i u ovom trenutku nije jasno hoće li 20-MA sada poslužiti kao podrška cijeni Bitcoina.

Nakon što se odbio od gotovo najniže razine na 25.7, tjedni RSI nastavlja uzlazni trend, a bikovska divergencija utvrđena u prethodnoj analizi ostaje u igri. Sličan trend također drži BTC-ov tjednik MACD.

Na istom grafikonu možemo vidjeti da je posljednja tjedna svijeća na putu da stvori tjedni viši maksimum. Ako se svijeća zatvori iznad najvišeg raspona u prethodnih pet tjedana i cijena se nastavi tijekom sljedećih tjedana s dnevnim ili tjednim zatvaranjem iznad 22,800 USD, to bi mogao biti preduvjet za preokret trenda.

Na dnevnom vremenskom okviru, BTC-ov Guppy višestruki pomični prosjek (GMMA ili Super Guppy) pokazatelj je zapanjujući. Postoji kompresija kratkoročnih pomičnih prosjeka i oni konvergiraju s dugoročnim pomičnim prosjecima, što obično ukazuje na nadolazeći smjer kretanja ili, u nekim slučajevima, na preokret makro trenda.

Posljednjih nekoliko tjedana Bitcoinov “rekordno niska volatilnost“ pričalo se u gradu, a kada se koriste Bollinger Bands, GMMA i BVOL, sve veći raspon cijena nagovještava širenje, ali u kojem smjeru ostaje misterij.

Bitcoin se već 18,600 dana trguje u rasponu od 24,500 36 do 21,000 XNUMX dolara, a iz perspektive tehničke analize cijena ostaje blizu sredine tog raspona. Prelazak na XNUMX USD nije postavio značajni dnevni viši maksimum niti izlazak iz trenutnog raspona, koji je u biti bočni usjek.

Cijena se za sada drži iznad 20-dnevnog pomičnog prosjeka, ali tek trebamo vidjeti 20-MA prijelaz iznad 50-MA, a većina porasta od 26. listopada se vratila na nisku razinu od 20,000 $.

Uvjerljiviji razvoj bi uključivao probijanje Bitcoina iz trenutnog bloka raspona kako bi se testirao 200-MA na 24,800 USD i na kraju pokušao okrenuti pomični prosjek na podršku.

Daljnje proširenje na raspon od 29,000 35,000 do 24,800 XNUMX dolara pobudilo bi povjerenje bikova koji traže jasniji znak preokreta trenda. Dok se to ne dogodi, trenutna cjenovna akcija je jednostavno više konsolidacije koja je pričvršćena otporom koji se proteže sve do XNUMX USD.

Povezano: Zašto je kripto tržište danas u porastu?

Podaci o Bitcoinu u lancu kažu da se akumuliraju

Poput promptne cijene BTC-a, MVRV Z-Score također je odskočio u zoni od -0.194 do -0.023 u posljednja tri mjeseca. On-chain metrika odražava omjer tržišne kapitalizacije BTC-a u odnosu na njegovu realiziranu kapitalizaciju (iznos koji su ljudi platili za BTC u usporedbi s njegovom današnjom vrijednošću).

Ukratko, ako je tržišna vrijednost Bitcoina mjerljivo veća od njegove realizirane vrijednosti, metrika ulazi u crveno područje, što ukazuje na mogući vrh tržišta. Kada metrika uđe u zelenu zonu, to signalizira da je trenutna vrijednost Bitcoina ispod njegove realizirane cijene i da bi se tržište moglo približiti dnu.

Prema grafikonu MVRV Z-Score, u usporedbi s cijenom Bitcoina, trenutni -0.06 MVRV Z-Score je u istom rasponu kao i prethodni višegodišnji minimumi i dna ciklusa.

Rezervni rizik

Bitcoin's Reserve Risk metrika prikazuje koliko su "pouzdani" ulagači u kontrastu s tržišnom cijenom BTC-a.

Kada je povjerenje ulagača visoko, ali je cijena BTC-a niska, omjer rizika i nagrade ili privlačnosti Bitcoina u odnosu na rizik kupnje i držanja BTC-a ulazi u zeleno područje.

U vremenima kada je povjerenje ulagača nisko, ali je cijena visoka, rizik rezervi prelazi u crveno područje. Povijesni podaci sugeriraju da je izgradnja pozicije u bitcoinu kada Rizik rezervi uđe u zelenu zonu bilo dobro vrijeme za uspostavljanje pozicije.

Trenutačno možemo vidjeti da je tijekom proteklih šest mjeseci metrika oblikovala ono što bi investitori mogli opisati kao dno. U vrijeme pisanja, rizik pričuve raste prema 0.0009, a obično je prelazak praga od 0.001 u zelenu zonu označio početak oporavka.

Veselim se

Čini se da više podatkovnih točaka sugerira da je cijena Bitcoina podcijenjena i da je još uvijek u procesu dostizanja dna, ali nijedna ne potvrđuje da je stvarno dno tržišta dosegnuto.

Ovaj tjedan, kao i prethodnih mjeseci, više tvrtki za rudarenje Bitcoina javno je objavilo potrebu za restrukturiranjem duga, mogućnost propuštenih plaćanja duga, a neke su čak nagovijestile potencijalni bankrot.

Većina javno kotiranih rudara bila je prodaju većinu svojih rudarenih BTC-a od lipnja, a nedavni naslovi koji se tiču Izračunaj sjever i Core Scientific nagovještavaju da je cijena Bitcoina još uvijek u opasnosti zbog problema s solventnošću među industrijskim rudarima.

Podaci iz Glassnodea pokazuje ukupna veličina salda rudara koja se kreće oko 78,400 96 BTC koje "drže rudari koje smo označili (što čini XNUMX% trenutnog hashratea)".

Prema Glassnodeu, u slučaju "prihodovnog stresa", moguće je da će rudari biti prisiljeni likvidirati tranše ovih rezervi na otvorenom tržištu, a posredni učinak na cijenu Bitcoina mogao bi biti sljedeći katalizator prodaje. na nove godišnje najniže razine.

Ovaj bilten napisao je Big Smokey, autor Ponizni pontifikatorski podskup i rezidentni autor biltena u Cointelegraphu. Svakog petka Big Smokey će pisati uvide u tržište, upute o trendovima, analize i rana istraživanja o potencijalnim novim trendovima unutar kripto tržišta.