Kripto ulozi mogu biti rizični, ali postoje alternative

Ulaganje u kriptovalute pokazalo se popularnim načinom za DeFi investitore da generiraju pasivni prihod, ali može biti i pomalo kockanje u vremenima volatilnosti tržišta.

iskolčenja je mehanizam koji koriste brojne popularne mreže kriptovaluta, uključujući Ethereum, Solanu i Cardano, za obradu i provjeru valjanosti transakcija. Način na koji to funkcionira je da kripto investitori daju određeni broj tokena temeljnom protokolu, au procesu toga daju računalnu snagu mreži. U zamjenu za predaju svojih tokena mreži na određeno razdoblje, ulagači mogu zaraditi "nagrade" proizašle iz transakcijskih naknada, koje se plaćaju odmah ili kada završi razdoblje ulaganja. 

Uloženi tokeni djeluju kao kolateral i mogu se "spaliti" ili zaplijeniti ako se ulagač loše ponaša, na primjer odobravanjem nevažećih transakcija. Ideja je da investitori stave kolateral kako ne bi riskirali potkopavanje mreže jer ako pokušaju nešto glupo, izgubit će svoje vlastite tokene.

Ne koristi svaka kriptovaluta staking. Na primjer, Bitcoin se oslanja na drugačiji mehanizam konsenzusa za provjeru valjanosti transakcija. 

Kripto ulaganje može biti vrlo isplativo, s prosječnom stopom nagrade za najveću 261 uloženu imovinu koja se isplaćuje oko 11% godišnjeg prinosa. Točan prinos ovisi o mreži. Ethereum, na primjer, isplaćuje samo 3,85% prinosa godišnje, dok Polkadot nudi isplatu od 14.13%.

Staking penali

No, kao i sva dobra ulaganja, ulaganje nije sasvim bez rizika. Kao što je gore spomenuto, većina mreža zahtijeva da se korisnici obvežu na zaključavanje svojih tokena u pametnom ugovoru na određeno vremensko razdoblje, koje može trajati od 30 dana do godinu dana. Na mnogim mrežama, poput Ethereuma, Cosmosa i Trona, ovi tokeni ne može se povući prije isteka minimalnog vremena zaključavanja, što može biti opasno u vremenima volatilnosti. Uostalom, ako ulagač planira unovčiti i zamijeniti svoju imovinu za fiat, a vrijednost tokena padne, mogli bi završiti s mnogo manje nego što su imali prije, čak i kada se dodaju njihove nagrade za ulaganje. 

Određene mreže koje dopuštaju ulaganje dopuštaju rana povlačenja, ali to općenito nosi kazne kao što je gubitak cjelokupnog prinosa koji je generiran ili prisilno čekanje do sedam dana. Ovo se radi kako bi se korisnici odvratili od prijevremenog povlačenja sredstava. 

Postoje i drugi problemi. “Ne-skrbničko” ulaganje, koje uključuje korištenje izvornog novčanika mreže za ulaganje tokena u protokol, često je kompliciran proces koji zahtijeva značajnu tehničku stručnost. Kako bi pomogli korisnicima da to zaobiđu, mnoge centralizirane mjenjačnice kriptovaluta nude pojednostavljene “skrbnički” ulog usluge, ali ova jednostavnost korisnika ima svoju cijenu jer razmjena uzima postotak od generiranog prinosa. 

Alternative ulogu

Postoje neke opcije za korisnike koji se ne žele izložiti riziku da budu prisiljeni rano povući svoje tokene i snositi kazne za ulaganje. Jedan nedavni razvoj je takozvani "liquid staking", gdje korisnici ulažu kripto imovinu i dobivaju alternativni token koji mogu koristiti negdje drugdje. Na protokolima poput Plaža, ako korisnik uloži ETH, izvorni token Ethereuma, u tekućem protokolu za ulaganje, dobit će token poznat kao "uloženi ETH ili stETH, koji se zatim može deponirati u druge DeFi protokole kako bi se zaradile nagrade negdje drugdje ili trgovati za regularna kriptovaluta kao što je BTC ili USDC.

Protokoli kripto posudbe još su jedna alternativa. Umjesto udjela u tokenima, ulagači ih mogu položiti u fondove likvidnosti na platformama kao što su AAVE protiv koje drugi korisnici mogu posuditi. Takvi protokoli naplaćuju kamatu na posuđeni iznos, a razmjerni iznos tog prihoda vraća se zajmodavcima. 

Ulagači također mogu osigurati likvidnost decentraliziranim burzama kao što su Otkaži, donirajući kapital koji se koristi za olakšavanje trgovine na platformi. U tom slučaju, korisnici će primiti dio transakcijskih naknada koje naplaćuje DEX, ali imajte na umu da neki skupovi mogu imati i minimalno razdoblje depozita. 

Nedavno su se pojavile novije blockchain mreže koje korisnicima omogućuju generiranje nagrada bez potrebe za ulogom tokena ili rizika da budu kažnjeni zbog prijevremenog povlačenja. Rezervni blok je otvoreni izvorni autonomni i decentralizirani protokol razine 1 koji ima za cilj donijeti veću korisnost nezamjenjivim tokenima, a ističe se svojim jedinstvenim mehanizmom konsenzusa "dokaz sigurnosti" koji svakom korisniku omogućuje da djeluje kao validator i generira nagrade bez ulaganja tokena. 

Kako bi postali validator ReserveBlock-a, korisnici jednostavno moraju položiti najmanje 1,000 RBX tokena u svoj novčanik i potvrditi da žele pomoći mreži u obradi transakcija. PoA konsenzus je sustav u kojem su svi sudionici mreže dogovorili skup validatora. Zajedno, validatori dolaze do konsenzusa o podnošenju novih blokova i transakcija uključenih u njih, a zatim djeluju kao svjetionici koji omogućavaju peer-to-peer prijenos navedene imovine. Nagrade za transakcije se zatim isplaćuju odabranim validatorima na slučajan način. 

Iako korisnici moraju održavati najmanje 1,000 RBX tokena kako bi nastavili djelovati kao validator, mogu potrošiti svoje tokene u bilo kojem trenutku bez ikakvih kazni, što znači da nema potrebe za izlaganjem istim vrstama rizika povezanih s ulaganjem i posuđivanjem. 

ReserveBlock je relativno novi blockchain, ali RBX token se može kupiti na MEXC razmjena, gdje je uvršten 8. ožujka 2023.

Kripto je savršeno za pasivni prihod

Postoje mnoge prilike za ostvarivanje pasivnog prihoda dok se drže kriptovalute, pružajući ulagačima primamljivu alternativu tradicionalnim ulaganjima. Aktivnosti kripto ulaganja, posuđivanja i potvrđivanja često donose isplate koje su daleko veće nego što može ponuditi bilo koji bankovni štedni račun, ali ulagači bi uvijek trebali uzeti u obzir povezane rizike i moguće kazne koje bi mogle biti nametnute ako moraju rano povući svoju imovinu.