Što su omotani tokeni i za što se koriste? – kripto.vijesti

Umotani tokeni omogućuju korištenje digitalne imovine, kao što je bitcoin, na blockchainima koji nisu mreža na kojoj oni izvorno rade za rješavanje pitanja interoperabilnosti blockchaina. 

U ovom vodiču naučit ćete što su omotani tokeni, kako rade i gdje se prvenstveno koriste.

Što je omotani token? 

Omotani token je kripto žeton čija je temeljna vrijednost vezana za drugu digitalnu imovinu radi funkcionalnosti unakrsnog lanca.

Drugim riječima, omotani token verzija je izvorne kriptoaktive koja je 'zamotana' kako bi se omogućila upotreba na drugom blockchainu koji nije njegov izvorni lanac. 

Omotavanje tokena uključuje osiguravanje izvorne kriptovalute u digitalnom trezoru i korištenje omotane verzije tokena na drugoj kripto mreži. Zamotani token se u konačnici može otkupiti za izvorno sredstvo "spaljivanjem" ekvivalentne količine omotanih kovanica. 

Omotani tokeni imaju za cilj poboljšati funkcionalnost unakrsnog lanca izvorne kripto imovine za rad na ne-nativnim blockchainima. Inherentne sigurnosne značajke i dizajn blockchaina čine interoperabilnost izazovom. Na primjer, ne možete koristiti bitcoin (BTC) na mreži Ethereum. Obrnuto se odnosi na ERC-20 tokene na Bitcoin blockchainu.

Na primjer, omotani bitcoin (WBTC) je token kompatibilan s ERC-20 koji se može koristiti na mreži Ethereum. Slično, kriptoaktiva se može zamotati kako bi bila u skladu sa BEP-20 standardom koji će se koristiti na BNB Smart Chain-u. 

Prilikom pakiranja žetona, skrbnik je dužan kovati žetone. Proces funkcionira tako da trgovac inicira zahtjev skrbniku za izradu omotane verzije izvornog kripto tokena na drugom blockchainu. 

Trgovci u ovom slučaju mogu uključiti Airswap, AAVE i CoinList.

Umotani tokeni se kovaju dok se ekvivalent izdanog iznosa drži u rezervi na lancu. Na primjer, skrbnik će zadržati 1 BTC u rezervi za svaki 1 WBTC koji je iskovan. U biti, skrbnik je omot originalnog tokena. 

Žetoni se odmotaju kada trgovac podnese zahtjev skrbniku da uništi omotane žetone i pusti izvornu imovinu u pričuvu.

Vrhunski omotani tokeni

Umotani tokeni postaju popularni među investitorima. Ukupna tržišna kapitalizacija zamotanih kovanica je blizu 10 milijardi dolara. 

Ovdje je popis najbolje omotanih kovanica prema tržišnoj kapitalizaciji. 

Zamotani bitcoin (WBTC)

Zamotani bitcoin (WBTC) je daleko najpopularniji omotani novčić koji čini više od 75 posto ukupne tržišne kapitalizacije omotanih tokena. WBTC je ERC-20 verzija bitcoina (BTC) koja se može koristiti u DeFi i decentraliziranim aplikacijama (DApps). 

Token je 2019. lansirao trio BitGo, Kyber i Ren. WBTC vam omogućuje pristup ekosustavu Ethereuma, posebice DeFi ekonomiji. Možete koristiti WBTC da zaradite kamate kao zajmodavac ili naknade i tokene nagrade kao pružatelj likvidnosti.

Zapamtite, WBTC je kolateraliziran bitcoinom (BTC) u omjeru 1:1. Svoj bitcoin možete zamotati pomoću trgovca kao što je CoinList. Vaš BTC će biti prebačen na skrbnika koji će iskovati ekvivalentan iznos WBTC BTC-u koji ste poslali. 

S druge strane, ako želite otkupiti svoj BTC, skrbnik će razmotati vaš omotani bitcoin tako što će ga spaliti i prenijeti izvornu imovinu na vas. U vrijeme pisanja ovog članka, ukupna tržišna kapitalizacija omotanog bitcoina (WBTC) iznosi 7,614,971,730 dolara.

Umotani BNB (WBNB)

Umotani BNB (WBNB) je BEP-20 verzija BNB-a koja se može koristiti izravno na BNB Smart Chain (BSC). WBNB se može trgovati za druge tokene na BSC-u ili zamijeniti za ERC-20 tokene kako bi se olakšali prijenosi između lanaca. Također možete koristiti WBNB na mrežama koje nisu izvorne, kao što su Solana i Terra. 

Da biste omotali svoj BNB, upotrijebit ćete BSC most za konverziju sredstava da biste ih pretvorili u WBNB. Trenutna ukupna tržišna kapitalizacija WBNB-a iznosi 1,240,402,808 dolara.

renBTC (RENBTC)

renBTC (RENBTC) je ERC-20 verzija bitcoina koja je vezana za vrijednost BTC-a. Za razliku od WBTC-a, koji se oslanja na mehanizam spaljivanja kako bi održao svoju vezanost 1:1 za bitcoin, renBTC radi na izravnoj opskrbi koja osigurava da je bitcoin u rezervi dovoljan da pokrije opskrbu renBTC-a u optjecaju. 

Pokrenut 2021., RENBTC je proizvod RenVM-a koji podržava unakrsnu implementaciju sredstava. U ovom slučaju, RenVM djeluje kao skrbnik odgovoran za osiguranje bitcoina i kovanje odgovarajuće količine omotanih kovanica na Ethereumu. 

RenVM također može otkupiti vaše kovanice zahtijevajući od vas da pošaljete zamotane kovanice i vraćajući vam protuvrijednost u izvornoj imovini. Umotani žetoni bit će uništeni kako bi se održala ravnotežna cijena i ponuda. 

renBTC ima trenutnu tržišnu kapitalizaciju od 1,292,020,564 dolara.

Najbolji slučajevi upotrebe omotanih tokena

Uspješna implementacija omotanih sredstava kao što su BTC i BNB na Ethereum, Binance Smart Chain i druge lance dovela je do pojave nekoliko slučajeva korištenja. Evo pet najboljih slučajeva korištenja. 

Margina Trading

Margin trading crypto uključuje posuđivanje sredstava s burze i njihovo korištenje za obavljanje trgovanja. Zamotane kovanice poput WBTC-a trgovci mogu koristiti za trgovanje uz maržu na decentraliziranim burzama derivata. 

DeFi pozajmljivanje

DeFi pozajmljivanje djeluje polaganjem kriptoaktive u bazene za kripto pozajmljivanje kako bi se zaradile kamate. Zamotani novčići, kao što je WBTC, mogu se koristiti za posuđivanje bitcoina putem DeFi protokola za posudbu. Možete posuditi svoj WBTC na Aave, MakerDAO i Compound. 

Osiguranje likvidnosti

Zamotani novčići mogu se koristiti za pružanje likvidnosti ekosustavu Ethereum od korisnika bitcoina. WBTC i renBTC se mogu položiti u DeFi likvidnostne bazene i zaraditi prinos za ulagače. 

Kolateralizacija kripto zajma

Kripto kolateralizacija omogućuje zajmoprimcima da koriste digitalnu imovinu kao kolateral za kripto zajmove na DeFi protokolima za posudbu. To znači da se određena količina kriptovaluta drži u rezervi dok se iznos vašeg zajma ne vrati. 

Tipično, kolateral je davan u obliku ETH. Međutim, korištenje samo ETH-a kao kolaterala izlaže Ethereum visokom riziku volatilnosti i ugrožava stabilnost mreže. Da bi se popravio ovaj omotani tokeni kao što je WBTC mogu se koristiti kao kolateral. To smanjuje pritisak na mrežu i povećava likvidnost.

Primjeri protokola koji vam omogućuju korištenje omotanih tokena za kolateralizirane zajmove uključuju MakerDAO, Compound i Aave.

Prinos uzgoja

Nositelji omotanih tokena mogu dati farmu na protokolima posudbe ili AMM-ovima polaganjem omotanih kovanica u bazene likvidnosti. Osim nagrada za fond likvidnosti, ulagači se također nagrađuju tokenima upravljanja protokolom kao poticaj. 

Primjer bi bio Compound, koji vas nagrađuje tokenima upravljanja COMP kao nagradu za pružanje likvidnosti svojim skupovima.