Juri li Ethereum bull run? Što se događa s cijenom ETH-a?

Slično predvidljivim promjenama godišnjih doba, tržišni ciklusi također pokazuju obrazac promjena, fenomen koji je posebno uočljiv u Ethereumu. Ova kriptovaluta poznata je po svojim dramatičnim oscilacijama, koje karakteriziraju visoki vrhovi žara i niski padovi pustoši. Istražujući obilje dostupnih podataka u lancu, možemo analizirati ta razdoblja i identificirati slučajeve kada se akcije ulagača podudaraju s tim tržišnim ekstremima.

Ponašanje Ethereuma nije izolirani događaj, već je zamršeno povezano sa širim gospodarskim okruženjem. Na primjer, nedavni pad stopa nezaposlenosti znači da se gospodarstvo oporavlja, što može imati snažan učinak na Ethereumovo tržište. Kako stope zaposlenosti rastu, tako raste i raspoloživi dohodak, što bi moglo dovesti do porasta ulaganja u digitalnu imovinu kao što je Ethereum.

Osim toga, nedavno povećanje gornje granice duga SAD-a ima implikacije za Ethereum. Ovaj potez ukazuje na porast državnih rashoda, što bi moglo izazvati inflaciju. U takvim okolnostima ulagači često traže načine zaštite od inflacije, a Ethereum se, zajedno s drugim kriptovalutama, sve više prepoznaje kao održiva zaštita od inflacije.

Ethereumova rezerva razmjene dosegla je najnižu razinu u 5 godina 

Budući da veći dio tržišta kriptovaluta pokazuje bočnu ili silaznu putanju, njegova vodeća kriptovaluta – Ethereum (ETH) – doživjela je pad ponude na kripto burzama na najnižu petogodišnju razinu. To sugerira da se kripto trgovci i ulagači progresivno odlučuju za samoskrbništvo, promjenu u ponašanju koja bi mogla imati značajne implikacije na tržište.

Prema našoj analizi, Ethereumova metrika rezervi za sve razmjene bila je u stalnom padu posljednjih nekoliko godina, a sada je dotaknula najnižu razinu u 5 godina. Mjerni podatak trenutno iznosi 16.38 milijuna, što je razina koja je posljednji put zabilježena u rujnu 2018. 

Obrazac prijenosa znatnih količina Ethereuma s burzi na osobne kripto novčanike označava sve veći interes za samoskrbništvo među trgovcima. Ovaj trend bi također mogao ukazivati ​​na smanjenu vjerojatnost da se ETH proda natrag u novčanike razmjene, što se općenito smatra pozitivnim razvojem za stabilnost tržišta. 

ETH - Ukupna uložena vrijednost premašuje 20 milijuna dolara 

Nakon uspješne šangajske nadogradnje, Ethereum je nedavno postigao veliku prekretnicu. Podaci iz CryptoQuant otkrivaju da je više od 23 milijuna jedinica ethera (ETH) predano ugovoru o ulaganju Beacon Chaina za Ethereum.

Ovaj iznos, koji predstavlja više od 19.4% ukupne ponude ethera, ekvivalentan je gotovo 44 milijarde dolara po trenutnoj tržišnoj stopi. Ova značajna prekretnica dolazi gotovo dvije godine nakon pokretanja Ethereumovog ugovora o udjelu 2020. godine, koji je označio uvođenje mrežnog Beacon Chaina s dokazom o udjelu.

Sve veća količina uloženog ETH-a može se smatrati pozitivnim pokazateljem sigurnosti i širokog prihvaćanja Ethereuma. Međutim, to bi također moglo intenzivirati zahtjeve primarnih programera mreže da ubrzaju napore za olakšavanje povlačenja.

Prema informacijama iz Nansena, približno 100 tisuća jedinstvenih deponenata sudjelovalo je u stakingu. BeaconScan podaci nadalje otkrivaju da je broj aktivnih validatora blizu 500 tisuća.

Ethereumova kratka likvidacija opada 

Da biste dobili detaljan osjećaj o trenutnom kretanju Ethereuma, ključno je uzeti u obzir metriku kratke likvidacije. Pad u kratkoj likvidaciji Ethereuma dok se cijena spotiče na kritičnoj točki otpora blizu 1.9K mogao bi imati značajne implikacije na cijenu ETH.

Od sada, Ethereumova likvidacija kratkih pozicija iznosi 41,787 USD, što ukazuje na to da stopa likvidacije kratkih pozicija opada jer Ethereum namjerava skočiti više iznad razine otpora od 1.9 tisuća USD. Kada se kratke likvidacije smanjuju, to sugerira da se manje trgovaca kladi na pad cijene Ethereuma. To bi mogao biti pokazatelj da su trgovci manje uvjereni u medvjeđe izglede za Ethereum, što bi potencijalno moglo dovesti do manjeg prodajnog pritiska na tržištu.

Predviđamo daljnji pad u kratkoj likvidaciji ako Ethereum svjedoči skoku pritiska kupnje iznad razine od 1.9 tisuća USD. 

Naknade spaljene (ukupno) Svjedoci Nestalnost 

Ethereumov mehanizam sagorijevanja naknada, uveden s nadogradnjom EIP-1559, sagorijeva dio naknada za transakcije, učinkovito smanjujući ponudu ETH-a. Ovaj mehanizam osmišljen je za stvaranje deflacijskog pritiska na Ethereum mrežu, što bi u teoriji trebalo povećati cijenu ETH-a tijekom vremena.

Ako se ukupne spaljene naknade smanjuju, to znači da se manje ETH uklanja iz optjecaja. To bi potencijalno moglo dovesti do smanjenja deflacijskog pritiska na Ethereum mrežu. Ako se ponuda ETH-a ne smanjuje istom stopom kao prije, to bi potencijalno moglo izvršiti pritisak na pad cijene ETH-a, ako su sve ostale stvari jednake.

U značajnom napretku za Ethereum mrežu, došlo je do značajnog smanjenja prosječnih transakcijskih naknada. Ovaj pad slijedi nakon značajnog porasta naknada u svibnju, što ih je gurnulo na najviši godišnji iznos.

Smanjenje naknada pozitivan je pokazatelj da Ethereum postaje isplativiji za korisnike, čime se promiče povećana upotreba i aktivnost na mreži. Smanjeni transakcijski troškovi ne samo da privlače nove korisnike, već i motiviraju trenutne sudionike da u potpunosti iskoriste funkcionalnosti Ethereuma.

Zaključak

Ethereum mreža pokazuje snažne znakove rasta i otpornosti, unatoč volatilnosti na kripto tržištu. Značajna količina etera uložena u Beacon Chain, sve veći broj jedinstvenih deponenata i aktivnih validatora te sve manje naknade za transakcije ukazuju na snažan i uspješan ekosustav. 

Smanjenje kratkih likvidacija i oporavak prikazan na ključnim razinama otpora sugeriraju potencijalne bikovske izglede za Ethereum. Nadalje, pad prosječnih transakcijskih naknada, iako potencijalno smanjuje deflacijski pritisak, također je pokazatelj predanosti Ethereuma da mrežu učini pristupačnijom i pristupačnijom korisnicima.