Ako postoji jedna stvar koju naučimo u tržišnom slomu, to je da nijedna tvrtka nije prevelika da bi propala. Financijska kriza 2008. imala je mnogo nezaboravnih primjera, od Lehman Brothersa do Circuit Cityja.
Ali još jedno naslijeđe 2008. je da se previše investitora fiksira na "bikovska" i "medvjeđa" tržišta dionica...
Čak i unutar tržišta bikova, određene skupine dionica su na tržištu medvjeda (i obrnuto). Drugim riječima, ne mora postojati globalni financijski krah da bi tvrtke bile izbrisane.
InvestorPlace - Vijesti s burze, savjeti o dionicama i savjeti za trgovanje
Sjećate se Borders Books? U 2010. ta je mamutska organizacija zapošljavala više od 19,000 ljudi i upravljala s više od 680 trgovina. Do 2011. ga više nije bilo. Njegov glavni konkurent, Barnes & Noble (BKS), također je sada u vrućoj vodi.
Ili filmski hit? Koja je 2010., nakon toga, otišla naopako Netflix (NFLX) napravio je revoluciju u igri posuđivanja filmova.
Ili što je s Radio Shackom? U 96 godina uspio se razviti od dobavljača pomorskog radija preko elektroničkog poslovanja putem pošte do uspješne maloprodajne operacije, ali je konačno morao zatvoriti svoja vrata 2017.
Ove su tvrtke nekoć bile na vršku jezika svakog potrošača…ali vaši praunuci vjerojatno neće ni znati njihova imena. Bit će kao da nikada nisu postojali.
Koja je industrija sljedeća koja će biti poremećena? Koja kompanija će nestati s lica zemlje? Hoće li to biti drugi trgovac? Što kažete na tehničku tvrtku? Ili investicijska banka?
Ključno je moći odgovoriti na ova pitanja i osigurati da ono ne vreba u VAŠEM portfelju dok razgovaramo.
Evo dobre vijesti:
Iako često osjeća kao što ove tvrtke nestaju preko noći, istina je, postoje znakovi upozorenja. Veliki, blještavi, neonski znakovi upozorenja — ako znate gdje tražiti. Nakon što podijelim svoj popis 27 divova u raspadu koje morate prodati odmah, odmah ćete moći uočiti te znakove upozorenja.
Osim njihovih imena, simbola oznake i drugih osnovnih podataka, podijelit ću izvještajnu karticu svake dionice od Ocjenjivač portfelja. Vlasnički sustav ocjenjivanja dionica iza mog Ocjenjivač portfelja odgovoran je za sve moje velike pobjede, uključujući:
487% u Vipshop Holdings u 2014
274% u NVIDIA-i u 2019
433% u Big 5 Sporting Goods Corporation 2021
225% u Ultra Clean Holdings u 2021
347% u America Movilu 2008
320% u Daqo New Energy Corporation 2022
612% u Santarusu 2013
A sada, s druge strane, to 27 dionica šalje jasan signal: “PRODAJ SADA.” To je ono što vam preporučujem da učinite, ako ih imate - ili, ako ne, nastavite ih izbjegavati.
Evo kratkog pregleda ključnih čimbenika koje ćete vidjeti procijenjene za svaku dionicu, u njenom Ocjenjivač portfelja Iskaznica. To je jednostavan, ali vrlo učinkovit način da odredite je li neka investicija vrijedna vašeg vremena (i novca!).
Rječnik: Čimbenici koji čine ili kvare dionicu
Rast prodaje:Postotna promjena u prodaji tvrtke u ovom kvartalu u odnosu na isti kvartal prošle godine. Tvrtke koje pokazuju povećanje prodaje po vrlo visokoj stopi među najboljim su kandidatima da s vremenom postanu veliki pobjednici. Ako poduzeće može kontinuirano povećavati prodaju tijekom dugih vremenskih razdoblja, to bi značilo da ima proizvod ili uslugu za kojima postoji velika potražnja.
Tražim tvrtke koje pokazuju rast prodaje od 20% ili više u odnosu na prethodnu godinu.
Rast operativne marže:Dobit preostala nakon izravnih troškova kao što su plaća i opći troškovi se oduzima. Zatim gledam smanjuje li se ta postotna marža ili raste iz godine u godinu. Operativna marža poduzeća povećat će se kada je potražnja za njegovim proizvodom tako velika da tvrtka može nastaviti podizati cijene za proizvod ili uslugu bez kompenzirajućeg povećanja troškova.
Rast zarade:Postotak povećanja zarade tvrtke po dionici (EPS) u ovom tromjesečju u odnosu na isto tromjesečje prošle godine. EPS je samo zarada tvrtke podijeljena s brojem dionica koje imaju u opticaju.
Naravno, tvrtke koje kontinuirano povećavaju zaradu iz godine u godinu dobivaju višu ocjenu od onih koje to ne čine.
Momentum zarade:Koliko brzo se zarada tvrtke ubrzala u posljednja četiri kvartala.
Tvrtke koje ubrzavaju i rastu zarade brže iz godine u godinu jači su kandidati za moje popise za kupnju od onih čije zarade usporavaju.
Iznenađenja zarade:Sposobnost tvrtke da premaši konsenzusnu procjenu zarade među analitičarima Wall Streeta. Ovdje tražim dionice koje mogu premašiti ono što Wall Street vjeruje da mogu postići.
Dionice koje donose pozitivna iznenađenja za nekoliko uzastopnih kvartalnih razdoblja često postaju megazvijezde dionica rasta.
Revizije zarada analitičara:Veličina u kojoj su se projekcije zarade povećale tijekom prošlog mjeseca. Kada se procjena poveća, to ima ogromne pozitivne implikacije za tvrtku i njezine dionice. Ako su očekivanja porasla, onda bi dionice trebale vrijediti više - i porast cijene kako bi odražavao tu činjenicu.
Protok novca:Novac koji tvrtki preostaje nakon plaćanja troškova poslovanja te održavanja i održavanja potrebnog za nastavak poslovanja (u odnosu na njegovu ukupnu tržišnu vrijednost). U jednostavnim računovodstvenim terminima, besplatna gotovina jednaka je operativnoj zaradi umanjenoj za kapitalne izdatke potrebne za vođenje poslovanja.
Povrat na kapital:Profitabilnost poduzeća u smislu dobiti ostvarene novcem koji su dioničari uložili. Izračunava se dijeljenjem zarade po dionici s kapitalom (knjigovodstvenom vrijednošću) po dionici. Što je veći broj, to je poduzeće profitabilnije, a upravljanje dioničarima daje veći povrat.
Tvrtke koje su dominantne u svojoj industriji imaju tendenciju ostvarivanja vrlo velikih povrata na uloženi kapital.
Zamislite ovaj sustav kao bravu na vratima. Unutra se nalazi 8 "pribadača za ključeve", a desni ključ će ih svih 8 gurnuti prema gore...otključavajući vrata!
Ali ako umetnete pogrešan ključ, 8 pinova se neće ispravno poravnati i nikada nećete stići tamo gdje želite.
Zato kada dionica ZADOVOLJAva gore navedene kriterije, postaje hitna kupnja. A kada ne uspije u ovim točkama, pa... pogledajte dolje.
To se posebno odnosi na završni faktor Ocjenjivač portfelja procjenjuje. Koristi moj vlastiti "tajni umak" za mjerenje pritiska kupnje. Zamislite ovo kao "slijeđenje novca". Što se više novca slijeva u dionicu, dionica mora rasti više zamaha. I nema sumnje, svi volimo dionice koje rastu! Koristim vlasnički indikator da to odredim, a on generira dionice Kvantitativna ocjena.
Sada pogledajmo ovo na djelu:
27 divova u raspadu koje morate prodati odmah
Navedeno abecednim redom prema simbolu oznake radi lakšeg snalaženja.
Div u raspadanju br. 1: American Eagle Outfitters, Inc. (AEO)
Država: Sjedinjene Države
Djelatnost: Maloprodaja odjeće
Tržišna kapitalizacija: 2.1 milijardi dolara
Navellier izvješće:
Raspadnuti div #2: AppLovin Corporation (APP)
Država: Sjedinjene Države
Industrija: softver – aplikacija
Tržišna kapitalizacija: 6.9 milijardi dolara
Navellier izvješće:
Div u raspadu #3: Azenta, Inc. (AZTA)
Država: Sjedinjene Države
Industrija: Medicinski instrumenti i pribor
Tržišna kapitalizacija: 3.6 milijardi dolara
Navellier izvješće:
Raspadnuti div #4: Cable One, Inc. (KABO)
Država: Sjedinjene Države
Industrija: Telekomunikacijske usluge
Tržišna kapitalizacija: 4.8 milijardi dolara
Navellier izvješće:
Raspadnuti div #5: Evotec SE (EVO)
Država: Njemačka
Industrija: proizvođači lijekova – specijalizirani i generički
Tržišna kapitalizacija: 3.5 milijardi dolara
Navellier izvješće: Navellier izvješće:
Div u raspadu #6: Prva američka financijska korporacija (FAF)
Država: Sjedinjene Države
Djelatnost: osiguranje – specijalnost
Tržišna kapitalizacija: 4.9 milijardi dolara
Navellier izvješće:
Div u raspadu #7: Fresenius Medical Care AG & Co. (FMS)
Država: Njemačka
Industrija: Ustanove za medicinsku skrb
Tržišna kapitalizacija: 8.5 milijardi dolara
Navellier izvješće:
Div u raspadu #8: IAC Inc. (IAC)
Država: Sjedinjene Države
Industrija: internetski sadržaj i informacije
Tržišna kapitalizacija: 4.5 milijardi dolara
Navellier izvješće:
Div u raspadu #9: Intel Corporation (INTC)
Država: Sjedinjene Države
Industrija: Poluvodiči
Tržišna kapitalizacija: 113.3 milijardi dolara
Navellier izvješće:
Gigant u raspadu #10: CarMax, Inc. (KMX)
Država: Sjedinjene Države
Industrija: Zastupstva za automobile i kamione
Tržišna kapitalizacija: 9.9 milijardi dolara
Navellier izvješće:
Raspadnuti div #11: Maximus, Inc. (MMS)
Država: Sjedinjene Države
Industrija: specijalizirane poslovne usluge
Tržišna kapitalizacija: 3.6 milijardi dolara
Navellier izvješće:
Raspadnuti div #12: Match Group, Inc. (MTCH)
Država: Sjedinjene Države
Industrija: internetski sadržaj i informacije
Tržišna kapitalizacija: 12.8 milijardi dolara
Navellier izvješće:
Gigant u raspadu #13: Nomura Holdings, Inc. (NMR)
Država: Japan
Industrija: tržišta kapitala
Tržišna kapitalizacija: 9.9 milijardi dolara
Navellier izvješće:
Div u raspadanju #14: Pegasystems Inc. (PEGA)
Država: Sjedinjene Države
Industrija: softver – aplikacija
Tržišna kapitalizacija: 2.8 milijardi dolara
Navellier izvješće:
Gigant u raspadu #15: PENN Entertainment, Inc. (PENN)
Država: Sjedinjene Države
Industrija: odmarališta i kasina
Tržišna kapitalizacija: 5.2 milijardi dolara
Navellier izvješće:
Raspadnuti div #16: Peloton Interactive, Inc. (PTON)
Država: Sjedinjene Države
Industrija: Slobodno vrijeme
Tržišna kapitalizacija: 2.7 milijardi dolara
Navellier izvješće:
Raspadnuti div #17: Roku, Inc. (Roku)
Država: Sjedinjene Države
Industrija: Zabava
Tržišna kapitalizacija: 7.5 milijardi dolara
Navellier izvješće:
Gigant u raspadu #18: SK Telecom Co., Ltd (SKM)
Država: Južna Koreja
Industrija: Telekomunikacijske usluge
Tržišna kapitalizacija: 7.6 milijardi dolara
Navellier izvješće:
Gigant u raspadu #19: SL Green Realty Corp. (SLG)
Država: Sjedinjene Države
Industrija: REIT – Ured
Tržišna kapitalizacija: 2.6 milijardi dolara
Navellier izvješće:
Raspadnuti div #20: tvrtka Scotts Miracle-Gro (SMG)
Država: Sjedinjene Države
Industrija: Poljoprivredni inputi
Tržišna kapitalizacija: 2.7 milijardi dolara
Navellier izvješće:
Raspadnuti div #21: Sun Communities, Inc. (SUI)
Država: Sjedinjene Države
Industrija: REIT – Stambeni
Tržišna kapitalizacija: 16.7 milijardi dolara
Navellier izvješće:
Gigant u raspadu #22: Stanley Black & Decker, Inc. (SWK)
Država: Sjedinjene Države
Industrija: Alati i pribor
Tržišna kapitalizacija: 11.8 milijardi dolara
Navellier izvješće:
Gigant u raspadanju #23: Teledoc Health, Inc. (TDOC)
Država: Sjedinjene Države
Industrija: zdravstvene informacijske usluge
Tržišna kapitalizacija: 4.4 milijardi dolara
Navellier izvješće:
Giants u raspadu #24: T. Rowe Price Group, Inc. (PRETPOSTAVITI)
Država: Sjedinjene Države
Djelatnost: upravljanje imovinom
Tržišna kapitalizacija: 24.9 milijardi dolara
Navellier izvješće:
Raspadnuti div #25: 10x Genomics, Inc. (TXG)
Država: Sjedinjene Države
Industrija: zdravstvene informacijske usluge
Tržišna kapitalizacija: 3.2 milijardi dolara
Navellier izvješće:
Raspadnuti div #26: VF Corporation (VFC)
Država: Sjedinjene Države
Industrija: proizvodnja odjeće
Tržišna kapitalizacija: 11.2 milijardi dolara
Navellier izvješće:
Raspadnuti div #27: Wayfair Inc. (W)
Država: Sjedinjene Države
Djelatnost: internetska maloprodaja
Tržišna kapitalizacija: 3.8 milijardi dolara
Navellier izvješće:
Nakon što unakrsno provjerite ovaj popis 27 divova u raspadu koje trebate prodati danas, kako bismo bili sigurni da ne nosite ništa od ovih ogromnih šteta na svom bogatstvu...
Evo što umjesto toga možete učiniti sa svojim novcem.
Kako pronaći tržišne lidere 2023. (i kasnije)
Zapamtite, pritisak kupnje je ključan. Kada dionica privuče puno novca od velikih institucija s Wall Streeta, to je otprilike najveća "pucanj u prazno" koju bi mogla dobiti. Dakle, tijek novca je najbolji znak da će cijena dionice nastaviti rasti (ili pasti).
Dakle, gdje sada ide novac? Pa, vrtoglava inflacija i dalje je veliki faktor.
Velik dio inflacije uzrokovan je glupom vladinom politikom koja bi mogla trajati desetljećima, zbog rekordnih proračunskih deficita, rata s domaćom proizvodnjom i transportom fosilnih goriva i sadašnjim skokom cijena električnih vozila (EV) zbog akutne nestašice litija i kobalta .
U stvarnosti se očekuje da će inflacija trajati u doglednoj budućnosti, tako da imate dvije mogućnosti: brinuti o svim problemima svijeta ili odlučiti profitirati od njih. Osobno biram opciju dva.
My Investitor rasta usluga uključuje tvrtke koje su u dobroj poziciji da nastave napredovati od inflacije koja je zahvatila svijet. Upravo su to dionice koje će uživati u poplavi "pametnog novca" s Wall Streeta. Ovdje pogledajte moj puni brifing o ovom fenomenu.
Iskreno,
Louis Navellier
Urednik, Investitor rasta
Louis Navellier, kojeg nazivaju "jednim od najvažnijih novčanih menadžera našeg doba", prekinuo je tišinu ovaj šokantni video "reci svima"... izlaganje jednog od najšokantnijih događaja u povijesti naše zemlje ... i jedan potez koji svaki Amerikanac danas treba povući.
Pošta 27 divova u raspadu koje morate prodati odmah pojavio prvi na InvestorPlace.
Izvor: https://finance.yahoo.com/news/27-crumbling-giants-must-sell-204027572.html