Dionice zrakoplovnih kompanija — kupuju li se upravo sada ili su prizemljene?

Rast dionica zrakoplovnih kompanija početkom siječnja signalizirao je da bi industrija mogla biti takva oporavlja od pandemije Covida. Izvješća o zaradi sugeriraju da se zračni prijevoznici vraćaju na razine prije pandemije, a zračni prijevoznici izvješćuju o velikoj potražnji za zračnim prijevozom.

X

Početkom 2023. broj ljudi koji putuju zrakoplovom na razini je razine prije pandemije, prema podacima Uprave za sigurnost prometa. Kako se sve više ljudi penje u nebo, tako su i dionice zrakoplovnih kompanija skočile početkom godine.

American Airlines (ML) dionice su porasle za 32% od početka siječnja, dok Delta Air Lines (DAL) porastao je oko 15% za ovaj mjesec.

Southwest Airlines (LUV) porastao je za 9%, unatoč operativnom padu, tijekom praznika na kraju godine.

Spirit Airlines (UŠTEDJETI) dionice su porasle za oko 6%. Kruna (CPA), vodeći latinoamerički zračni prijevoznik, također je u usponu.

Dionice nekih zrakoplovnih kompanija probile su se preko važećih kupovnih točaka.

Dnevno stanje dionica IBD-a: Pogledajte kako pronaći, pratiti i kupiti najbolje dionice

Rast dionica zrakoplovnih kompanija u siječnju dolazi nakon što su mnoge kompanije zabilježile gubitke i pretrpjele otkazivanja zbog vremenskih prilika u prosincu.

Dok zračni prijevoznici ulaze u sezonu zarada, industrija je optimistična u pogledu potražnje i tvrdi da se poslovanje vratilo u normalu nakon gotovo tri godine problema s Covidom. Međutim, zabrinutost zbog inflacije, globalne recesije i kasnijih valova Covida ostaje — i mogla bi negativno utjecati na industriju i dionice zrakoplovnih kompanija.

Dakle, s obzirom na ovu pozadinu, kupuju li se dionice zrakoplovnih kompanija ili bi izloženost dionicama zrakoplovnih kompanija trebala biti prizemljena za sada?

Rizici s dionicama zrakoplovnih kompanija

Neke stvari su izvan ničije kontrole. Na primjer, pandemija koronavirusa zaustavila je globalno zračno putovanje.

Zatim je, krajem 2022., zrakoplovna industrija bila samo djelić američkog gospodarstva. Zrakoplovne kompanije bile su uzdrmane niskim temperaturama, jakim vjetrovima i snježnim padalinama uslijed velike zimske oluje koja je prekrila više od polovice SAD-a

Oluja je prisilila veliki dio američke zračne mreže na zatvaranje. Većina prijevoznika vratila se normalnom radu u roku od nekoliko dana. Ali Southwest Airlines je daleko zaostajao za ostatkom zrakoplovne industrije, pokušavajući oporaviti od vremenskih nepogoda što je rezultiralo tisućama otkazanih letova.

U siječnju, nakon prosinačkog fijaska u zračnom prometu, Savezna uprava za zrakoplovstvo također prizemljene tisuće letova diljem SAD-a nekoliko sati nakon što je ključni računalni sustav otkazao. Međutim, dionice zrakoplovnih kompanija pokazale su samo blagu reakciju.

Ulagači bi trebali imati na umu promjenjivu prirodu putovanja kada razmišljaju o povećanju izloženosti dionicama zrakoplovnih kompanija. Jedan od načina skromne diversifikacije udjela u industriji je preko US Global Jets ETF (Jets). Fond je do sada u siječnju porastao za 17.8%; pao je 19% u 2021.

Dionice American Airlinesa 

Dionice AAL-a porasle su 15% u posljednjih sedam. Budući da je tržište sada u potvrđenom uzlaznom trendu, dionice American Airlinesa porasle su za više od 25% u odnosu na najnižu razinu s kraja prosinca i ostvaruju treći uzastopni tjedni rast.

American Airlines zauzima sedmo mjesto među dionicama zrakoplovnih kompanija u Transportation-Airline Industrijska grupa. AAL dionica ima a Kompozitna ocjena od 65. Ima ocjenu relativne snage 66, ekskluzivno IBD provjera zaliha mjerenje kretanja cijene dionice. AAL ima EPS ocjenu 78.

U četvrtak rano, American Airlines ukinute smjernice za Q4, navodeći veliku potražnju i visoke cijene zrakoplovnih karata. Zračni prijevoznik očekuje porast prihoda od 16%-17% u odnosu na četvrto tromjesečje 4. To je više u odnosu na prethodne smjernice od 2019%-11%. Predviđa da će prihod po dostupnoj milji skočiti za 13% u odnosu na 24. u odnosu na prethodnu prognozu od 2019%-18%.

Mogu li se dionice America Airlinesa kupiti odmah?

Zračni prijevoznik također sada očekuje zaradu po dionici od 1.12 do 1.17 dolara. To je porast u odnosu na 50-70 centi prije. Konsenzus analitičara cilja na 61 cent, prema FactSet-u. Očekuje se da će tvrtka objaviti rezultate za četvrto tromjesečje 4. siječnja.

American Airlines priopćio je kako očekuje porast potražnje kako se ograničenja putovanja i zahtjevi za testiranjem na Covid i dalje ukidaju diljem svijeta.

Sredinom listopada, Fort Worth, Texas, Amerikanac nadmašio je procjene zarade i zabilježio rekordan prihod u trećem kvartalu. Zarada zračnog prijevoznika u trećem tromjesečju dolazi nakon što je American Airlines objavio dobit od 76 centi po dionici u drugom tromjesečju, prekidajući niz od devet uzastopnih kvartala gubitaka. Prihodi su također dramatično porasli, narasli su 2% na 81 milijarde dolara u drugom kvartalu.

Dionice American Airlinesa u utorak su ponovno zauzele podršku na svom 200-dnevnom pomičnom prosjeku prvi put od svibnja. Dionice su se probile iznad silazne crte trenda ranije oko 14.50. Ta točka, ili proboj iznad 200-dnevnog otpora oko 14.75, mogla je omogućiti rane ulaze za agresivne ulagače tolerantne na rizik.

Dionica je sada produžena, tako da bi ulagači trebali pričekati da se formira mogući okvir za 38-tjednu konsolidaciju.

Dionice zračnih prijevoznika: dionice Delta Air Lines 

Dionice DAL-a pale su za oko 1% od 10. siječnja. Dionice Delta Air Linesa produžile su osmodnevni porast koji je podigao dionice iznad 50-dnevnog i 200-dnevnog pomičnog prosjeka na najbolju razinu od lipnja 2022.

Dionice Delta Air Linesa imaju kompozitnu ocjenu 84. Ocjena relativne snage je 86, a ocjena EPS-a 80.

Izvijestio je zračni prijevoznik zarada četvrtog tromjesečja rano u petak, nakon što je sredinom prosinca podigao svoje smjernice za četvrto tromjesečje i dao optimistične izglede za 4., na temelju snažne potražnje za putovanjima.

Zarada je skočila 570% na 1.48 dolara po dionici, iznad konsenzusa analitičara i smjernica kompanije. Operativni prihodi iznosili su 13.44 milijarde USD, što je 17.4% više u odnosu na razdoblje prethodne godine. Ukupni prilagođeni prihod iznosio je 12.292 milijarde dolara, što je skok od 30% u odnosu na prethodnu godinu.

Ulaskom u izvješće o zaradi, analitičari predviđaju da će Delta zarada po dionici skočiti za gotovo 69% na 5.16 USD u 2023. Procjenjuju povećanje prihoda za 8% na 53.792 milijarde USD sljedeće godine. Delta Air Lines je 14. prosinca predvidio da se zarada za 2023. gotovo udvostruči na 5 do 6 USD po dionici.

Izjava izvršnog direktora Delte, Eda Bastiana u petak, predviđa da će tvrtka u 2023. godini povećati prihode za 15% do 20%. Poboljšanja jediničnih troškova podržavaju cjelogodišnje izglede za zaradu od 5 do 6 USD po dionici, "držeći nas na putu da postignemo više od 7 USD zarade po dionici u 2024.", rekao je Bastian.

U 2023. Delta također očekuje da će generirati više od 2 milijarde dolara slobodnog novčanog toka, budući da nastoji dodatno otplatiti dug. No financijski direktor Dan Janki ublažio je očekivanja za početak 2023.

Dionice DAL-a rastu s desne strane a duboka baza čaše sa 46.37 kupi bod. Kundak Delta Air Lines sada je iznad sredine lijeve strane osnovnog uzorka, stoga pazite da oblikuje moguću ručku.

Dionice United Airlinesa

Dionice UAL-a skočile su 9% u posljednjih sedam dana. Dionica je nanizala šest uzastopnih sesija dobitaka i ponovno je preuzela ključne prosjeke. Dionice United Airlinesa imaju 87 kompozitnu ocjenu od 99. Dionice United Airlinesa imaju 92 ocjenu relativne snage. EPS ocjena je 78.

Zrakoplovna tvrtka trebala bi izvijestiti o zaradi za četvrto tromjesečje 4. siječnja nakon zatvaranja tržišta. Southwest bi trebao uslijediti 17. siječnja prije otvaranja tržišta.

Još u listopadu, United nadmašio očekivanja u trećem tromjesečju. Tvrtka je također izvijestila da očekuje prilagođeni EPS za Q4 u rasponu od 2.00 do 2.25 dolara po dionici. Očekuje se da će ukupni prihod po raspoloživoj sjedalo-milji porasti za 24%-25% u usporedbi s 2019. Zračni prijevoznik također očekuje da će mlazno gorivo biti oko 3.61 USD po galonu u četvrtom kvartalu.

United Airlines također je najavio da planira dodati nove transatlantske lokacije za putovanja u svoj raspored, što je znak da povećava broj letova nakon pandemije Covida.

Počevši od ljeta 2023., United kaže da će dodati tri nova gradska odredišta i još šest opcija letova za popularna odredišta — uključujući Rim, Pariz, Barcelonu, London i Berlin. United je u priopćenju za tisak rekao da je zabilježio "povijesne razine potražnje za putovanjima u Europu na vrhuncu ljeta, porast od 20% u usporedbi s 2019.".

U drugom tromjesečju United je zaradio 1.43 USD po dionici, što je porast u odnosu na neto gubitak od 3.91 po dionici u drugom tromjesečju 2. Prihod je narastao za 2021% na 121 milijardu USD.

Poput mnogih zračnih prijevoznika, United je imao niz gubitaka tijekom pandemije Covida. Uz Unitedovu zaradu u trećem tromjesečju, tvrtka je objavila uzastopna profitabilna tromjesečja prvi put od četvrtog tromjesečja 3.

Početkom prosinca, dionice United Airlinesa doživjele su zaustavni proboj s točke kupnje od 45.67 u dugom razdoblju šalica s ručkom baza. Kako su dionice zrakoplovnih prijevoznika u cijeloj industriji pretrpjele udarac, dionice su odmah pale više od 8% ispod ulazne vrijednosti, što je pokrenulo automatsko stop-loss pravilo. Od 3. siječnja dionice United Airlinesa skočile su gotovo 35%.

Zbog toga je zaliha produžena. Mora se konsolidirati i formirati novi, važeći unos prije nego što postane kupnja.

Dionice zračnih prijevoznika: Copa Stock

Najbolje ocijenjena Copa još je jedna dionica zrakoplovne kompanije koju vrijedi razmotriti. Copa dionica ima 96 kompozitnu ocjenu od 99. Ima ocjenu relativne snage 88. Njezina ocjena EPS-a je 80.

United Airlines i Copa imaju strateški savez, a dionice obje zračne kompanije nalaze se na KVČB 50. Copa Airlines osnovan je 1947. kao Nacionalni zrakoplovni prijevoznik Paname. Danas je vodeći latinoamerički pružatelj zračnih putničkih i teretnih usluga. Copa holding tvrtka ima dvije glavne operativne podružnice, Copa Airlines i Copa Colombia.

Čini se da je dionica Copa spremna za uzlet

Od trećeg tromjesečja 3. do drugog tromjesečja 2021. Copa je zabilježila četiri tromjesečja troznamenkastog rasta zarade. U trećem tromjesečju Copa je doživjela povećanje EPS-a od 2% na 2022 USD.

Analitičari očekuju još jedno snažno tromjesečje kada se objavi izvješće o dionicama zrakoplovnih kompanija 14. veljače, s prognozom rasta zarade od 96%. Wall Street poziva na astronomski porast EPS-a od 13,884% za 2022. Analitičari kažu da će se Copa vratiti na zemlju 2023. s rastom zarade od 26%.

Zalihe Copa-e su porasle u siječnju i nalaze se usred 46-tjedne duge baze šalice s ručkom. Tijekom prošlog tjedna, dionica Copa dobila je 6% i sada je oko 3% iznad svoje kupovne točke od 89.27, prema MarketSmith analiza.

Dionice zračnih prijevoznika: Southwest Stock 

Dionice LUV-a zaostale su za dionicama drugih zrakoplovnih kompanija jer su bile pogođene prekidima letova krajem 2022. No dionice Southwesta počele su rasti. Od 10. siječnja dionice su porasle za 0.9%, pronalaženje otpora na 50-dnevnom pomičnom prosjeku.

Dionica je ispod svoje 200-dnevne granice od 14. prosinca. Treba obaviti popravke, ali skok natrag iznad 200-dnevnog prosjeka mogao bi predstavljati priliku. Dionice LUV imaju kompozitnu ocjenu 56. Ocjena relativne snage je 37, a ocjena EPS-a 78.

Kupuju li dionice zrakoplovnih tvrtki trenutno?

Tržište je u potvrđenom uzlaznom trendu, ali IBD ocjene za dionice zrakoplovnih kompanija su mješovite. Sezona zarada također je sada u punom jeku za zrakoplovnu industriju, dodajući određenu volatilnost dionicama zrakoplovnih kompanija. Ulagači željni povećanja izloženosti mogli bi se pojačati kada neke dionice zrakoplovnih kompanija uđu u zone kupnje. Ali IBD savjetuje ulagačima da traže dionice s boljim ocjenama i s ocjenama relativne snage koje su bliže njihovim najvišim vrijednostima.

Dakle, kupuju li se dionice zrakoplovnih kompanija? Budući da je tržište u potvrđenom uzlaznom trendu, dionice zrakoplovnih kompanija trenutačno se ne kupuju.

Pratite Kit Norton na Twitteru @KitNorton za veću pokrivenost.

MOŽDA TI SE TAKOĐER SVIDI:

Najveći fondovi kupuju u broj 1, lider u industriji blizu proboja s rastom od 364%

Dobijte prednost na burzi uz IBD Digital

Burza 2023.: Što učiniti nakon godine 'odsustva'

Dionice litija 2023.: kartel na horizontu?

Dionice Tesle 2023.: Što će EV Gigant raditi u svoja dva megamarketa?