(Bloomberg) — Amazon.com Inc., druga najveća tvrtka na svijetu po prihodima, prodala je 8.25 milijardi dolara obveznica investicijskog razreda prije nego što bilo kakvo potencijalno povećanje zabrinutosti zbog inflacije smanji žudnju ulagača za visoko ocijenjenim dugom.
Najčitanije s Bloomberga
Internetski trgovac bio je jedna od 11 kompanija na užurbanom tržištu obveznica u utorak uoči očekivane volatilnosti. Predsjednik Federalnih rezervi Jerome Powell trebao bi govoriti u srijedu, s ključnim podacima o inflaciji koji će uslijediti u četvrtak i mjesečnim izvješćem o zaposlenosti u SAD-u u petak.
Nadređene neosigurane obveznice tvrtke prodane su u pet dijelova, s najdužim - 10-godišnjim osiguranjem - s prinosom od 0.95 postotnih bodova u odnosu na državne obveznice, prema osobi koja je upoznata s tim pitanjem, a koja je zamolila da ostane anonimna jer su detalji privatni. Početni pregovori o cijenama zahtijevali su raspon od 1.15 postotnih bodova i veličinu ponude od 7 milijardi dolara, rekla je osoba, pokazujući da su obveznice privukle veliku potražnju ulagača.
Prihodi se mogu koristiti za otplatu duga, kao i za financiranje akvizicija i otkupa dionica, dodala je osoba. Amazon je posljednji put prodao obveznice u travnju, prikupivši 12.75 milijardi dolara, što je tada bila prva ponuda tvrtke u otprilike godinu dana.
“Njegova ponuda obveznica s pet tranši, s početnom cijenom u rasponu od 45-115 baznih bodova u odnosu na trezorske obveznice za dospijeće u rasponu od 2-10 godina, tijesna je za konkurente iz dobrih razloga, vjerujemo, uključujući dominantno poslovanje tvrtke u oblaku i maloprodaju, 59 USD milijardi gotovine i potencijal da se njegov kreditni profil (A1/AA/AA-) nastavi poboljšavati”, napisao je analitičar Bloomberg Intelligencea Robert Schiffman u bilješci u utorak.
Dodao je da "s tom količinom gotovine financiranje nije potrebno, ali povećava trajanje i daje inkrementalnu vatrenu moć za potencijalna dodatna spajanja i preuzimanja i veće otkupe dionica." Ukupni dug Amazona sada premašuje 70 milijardi dolara, prema Schiffmanu.
Kreditni marži investicijskog razreda trenutno su na 133 bazna boda, više od 30 baznih bodova ispod vrhunca u godini od 165. Trošak izdavanja duga također je pao otkad je dosegao visoku razinu u listopadu, sada iznosi 5.36%.
Barclays Plc, Bank of America Corp., JPMorgan Chase & Co. i Societe Generale upravljaju prodajom obveznica, rekla je osoba.
(Ažuriranja koja pokazuju da su obveznice prodane)
Najčitanije s Bloomberg Businessweeka
© 2022 Bloomberg LP
Izvor: https://finance.yahoo.com/news/amazon-kicks-off-five-part-143918109.html