S&P 500 ETF s dvoznamenkastim postotkom dividende

Investitori bi mogli razmotriti JPMorgan's Equity Premium Income Fund ETF kako bi dobili pouzdanije dobitke u trenutnom nestabilnom tržišnom okruženju.

Prema tvrtki, ETF koristi S&P 500 opcije i vlasnički podaci za stvaranje mjesečnog prihoda za ulagače. Cilj je ulagačima osigurati prihod čak i kada je neizvjesnost na tržištu velika. Fond postoji od svibnja 2020.

JPMorganov Bryon Lake stoji iza ETF-a. Rekao je za CNBC "ETF rub” ovog je tjedna defanzivan pristup ulaganju ključan u ovom trenutku, uz napomenu da fond ima za cilj ulagati u tvrtke s kvalitetnim bilancama. Naveo je Hershey, Progresivani Bristol-Myers Squibb kao ključna imena jer povijesno isplaćuju dividende između 2% i 3%.

Ipak, od 31. listopada, ETF isplaćuje 14% mjesečne dividende. Dakle, kako se ta matematika zbraja?

“Zapamtite da je premija koja proizlazi iz tih opcija diktira volatilnost na tržištu. A ako pogledate ovu godinu, imali smo volatilnost pa je to podiglo tu premiju. Stoga smo to uspjeli iskoristiti,” prema Lakeu, globalnom voditelju ETF rješenja u JPMorgan Asset Managementu. “Povijesno gledano, cilj nam je oko 6% do 8% prinosa na ovaj portfelj. … Ali zbog povećane volatilnosti ove godine, guramo.”

Lake je dodao da njegovi klijenti uvijek traže prihod, bez obzira na to jesu li optimisti ili medvjedi.

“Ulagači govore: 'Želim se u potpunosti izvući iz dionica. Znam da je to važan dio mog portfelja. Možda ću posjedovati ovaj portfelj u kojem mogu ostvariti nešto prihoda… pruža malu zaštitu od negativnih strana, a to mi također omogućuje da se snalazim na ovim nezgodnim tržištima', rekao je.

Lake je ipak priznao da bi stvari mogle poći po zlu.

"Volatilnost bi se mogla smanjiti i stoga bismo prikupljali nešto manje premije, a taj prinos bi se smanjio zajedno s tim", rekao je.

JPMorgan Equity Premium Income Fund ETF ima bolje rezultate od S&P 500 do danas. Ali i dalje su obojica u minusu. ETF je pao gotovo 15%, dok je S&P pao za oko 21%.