Dividendne dionice. Oni su sama slika pouzdanog stanja pripravnosti, dobre obrambene igre koju ulagači izvode kada se tržišta okrenu ka jugu. Div dionice obično ne pokazuju tako ekstremne promjene kao šira tržišta i one nude stalan dotok prihoda bez obzira kamo se tržišta kreću. I nisu samo mali ulagači ti koji ulaze u dionice s dividendama.
Nedavni regulatorni dokumenti pokazuju da je milijarder Steve Cohen kupio velike dionice s visokim prinosom na dividende, što je klasični obrambeni potez za ulagače koji žele izgraditi stabilan dotok prihoda koji će prebroditi svaku oluju.
Cohen je izgradio reputaciju uspješne osobe, a njegova tvrtka, Point72 Asset Management, pravi je div industrije zaštite, s više od 26 milijardi dolara imovine pod upravljanjem i 150 timova za ulaganje koji opslužuju klijente širom svijeta. Cohenovo vodstvo u Point72 potvrdilo je njegov status jednog od najboljih investitora koji su danas aktivni.
Korištenje TipRanks baza podataka, izvukli smo pojedinosti o dva Cohenova nedavna poteza dionica, obje nove pozicije za njega i obje dionice s rejtingom kupnje s dividendnim prinosima većim od 6%. Možemo se obratiti analitičarima Wall Streeta da saznamo što je još moglo privući Cohenovu pozornost na ove dionice.
Resursi EOG-a (EOG)
Počet ćemo u industriji nafte i plina, gdje je EOG Resources jedna od najvećih tvrtki za istraživanje i proizvodnju ugljikovodika u Sjevernoj Americi. EOG se može pohvaliti tržišnom kapitalizacijom od 82 milijarde dolara i operacijama na bogatim naftnim i plinskim poljima, kao što su Eagle Ford u Teksasu, Anadarko u Oklahomi i Williston Basin u Sjevernoj Dakoti-Montani, između ostalih. Offshore, EOG ima operacije u blizini karipskog otoka Trinidad.
Za EOG, ovo je veliki posao. Tvrtka je izvijestila o 7.6 milijardi dolara u najvišoj liniji za 3. kvartal 22., što je ukupni porast od impresivnih 58% u odnosu na prethodnu godinu. Prilagođeni neto prihod tvrtke porastao je na 2.2 milijarde USD, što je 69% više u odnosu na isto razdoblje prošle godine, a prilagođeni EPS, na 3.71 USD, porastao je za 71% u odnosu na isto razdoblje prošle godine. Slobodni novčani tok iznosio je 2.3 milijarde dolara. Ove brojke odražavaju kombinaciju sve veće potražnje u 2022. nakon pandemije, visokih cijena nafte i prirodnog plina i povećane proizvodnje.
Što se tiče dividende, EOG je u trećem tromjesečju objavio i redovnu i posebnu isplatu. Redovna dividenda običnih dionica postavljena je na 3 centi po dionici, ili 82.5 dolara godišnje, a prinos je oko 3.30%, otprilike u prosjeku. Dodatak je, međutim, iznosio 2.3 dolara po običnoj dionici, što je činilo ukupnu isplatu dividende 1.50 dolara; po toj stopi, godišnja isplata od 2.32 dolara donosi 9.30%, više nego trostruko više od tržišne prosječne isplate dividende.
Ova tvrtka ugljikovodika očito je bila privlačna Steveu Cohenu, koji je u trećem tromjesečju kupio 1,174,838 dionica. Ovo je nova pozicija za njegovu tvrtku, i to značajna. Po trenutnim cijenama dionica, ovaj holding vrijedi preko 3 milijuna dolara.
Cohen nije jedini bik koji trči za EOG. BMO analitičar Phillip Jungwirth primjećuje solidnu podjelu ove tvrtke – a posebno povećanu posebnu isplatu, napominjući: "Posebna dividenda premašila je naša očekivanja, a EOG je u dobroj poziciji da nastavi premašivati svoj okvir povrata kapitala od +60% FCF s obzirom na neto gotovinsku poziciju."
Jungwirth dalje raspravlja o EOG-ovom putu naprijed, rekavši: “Dok se industrija škriljca susrela s izazovima ove godine, EOG je dosljedno pružao diferencirane performanse zahvaljujući svom otisku s više bazena, temeljnom površinom, inovativnoj kulturi, operativnoj stručnosti i povoljnoj marketinškoj poziciji. Uspjeh istraživanja dodatno je produžio tvrtku s dvostrukim vrhunskim zalihama, s nedavno najavljenim Ohio Utica playom, zajedno s Doradom, spremnim da podrže sveukupni rast proizvodnje i povrate u narednim godinama.”
Slijedeći njegov optimističan stav o ovoj velikoj naftnoj i plinskoj tvrtki, Jungwirth smatra da EOG ima bolju izvedbu (tj. kupnju) i postavlja ciljnu cijenu od 160 USD što implicira jednogodišnji potencijalni dobitak od 14%. Na temelju trenutnog dividendnog prinosa i očekivanog rasta cijene, dionica ima oko 20% potencijalnog profila ukupnog povrata. (Da pogledate Jungwirthov rekord, kliknite ovdje)
Istraživači ugljikovodika s velikim novcem ne moraju moliti analitičare Wall Streeta da ih provjere – a EOG ima 20 zabilježenih recenzija analitičara. To uključuje 18 kupnji u odnosu na samo 2 zadržavanja, za snažnu konsenzusnu ocjenu kupnje dionica. (Pogledajte prognozu dionica EOG-a na TipRanksu)
Healthcare Realty Trust (HR)
Sljedeći je zaklada za ulaganje u nekretnine, REIT. Ove tvrtke, koje kupuju, posjeduju, upravljaju i iznajmljuju širok raspon nekretnina i hipotekarnih sredstava, dobro su poznate kao višegodišnji šampioni dividendi. Healthcare Realty Trust, specijaliziran za medicinske uredske prostore, dobar je predstavnik ove niše. Tvrtka je dovršila veliku akciju spajanja s Healthcare Trust of America 20. srpnja.
Uključujući imovinu stečenu spajanjem, tvrtka se može pohvaliti portfeljem koji se sastoji od 728 nekretnina ukupne površine više od 44 milijuna četvornih stopa prostora za iznajmljivanje. Od ovog ukupnog prostora, 82% je postavljeno kao multi-tenant leasing. Tvrtka posluje u 35 država. Healthcare realty također pruža usluge zakupa i upravljanja imovinom za više od 39 milijuna četvornih stopa medicinskog prostora diljem zemlje.
Gledajući financijske rezultate, HR je izvijestio o neto prihodu od 28.3 milijuna USD u 3. kvartalu 22. To je rezultiralo zaradom po dionici od 8 centi po dionici, znatno iznad očekivanog 1 centa. Za treće tromjesečje, tvrtka je ostvarila normalizirana sredstva iz poslovanja (FFO) od 129.4 milijuna USD, ili 39 centi po razrijeđenoj dionici. To je bilo ispod konsenzusnih procjena od 0.43 USD.
FFO je važan za ulagače u dividende jer je to metrika koja financira isplatu. HR je proglasio dividendu od 31 centa po običnoj dionici sa svojim rezultatima za treće tromjesečje 3. i isplatio ju je 22. studenog. Pri trenutnoj isplati, dividenda iznosi 30 USD na godišnjoj razini i daje prinos od 1.24%.
Steve Cohen je pokazao da je impresioniran atributima HR-a, a to je učinio velikom kupnjom. Njegova je tvrtka pokupila 800,200 dionica HR-a, uspostavivši početnu poziciju koja sada vrijedi 16.24 milijuna dolara.
Stephen Manaker, analitičar s 5 zvjezdica iz Stifela, ima uravnoteženo stajalište o ovom REIT-u, važući pozitivne i negativne strane prije nego što se čvrsto spusti na stranu rasta – izražavajući svoje uvjerenje da je potencijal rasta tvrtke stvaran, a da je loša strana sporiji tempo taj rast, a ne povlačenje.
„Zabrinuti smo koliko će vremena trebati odjelu ljudskih resursa da integrira HTA portfelj, a zatim kapitalizira mogućnosti leasinga kombiniranog portfelja. U ovom trenutku ostaje priča o 'dokazi' na strani zarade. Međutim, ostajemo ocijenjeni Kupujte jer vjerujemo da su trenutne procjene vrlo atraktivne prema našoj procjeni za 2023., za koju vjerujemo da predstavlja 'realističan scenarij',” mišljenja je Manaker.
Kvantificirajući svoj stav, Manaker ocjenjuje Healthcare Realty kupnjom i postavlja ciljnu cijenu od 25 USD, što implicira povećanje od 23% za nadolazeću godinu. (Da pogledate Manakerov rekord, kliknite ovdje)
Gledajući analizu konsenzusa, 2 kupnje i 1 zadržavanje daju konsenzus analitičara o umjerenoj kupnji. Dionicama HR-a trguje se za 20.30 USD, a prosječna ciljna cijena od 25 USD sugerira rast od 23% u odnosu na tu razinu do kraja sljedeće godine. (Pogledajte prognozu HR dionica na TipRanksu)
Da biste pronašli dobre ideje za trgovanje dionicama po atraktivnim cijenama, posjetite TipRanks ' Najbolje kupiti dionice, alat koji objedinjuje sve TipRanksove uvide u kapital.
Izjava o odricanju od odgovornosti: Mišljenja izražena u ovom članku isključivo su mišljenja istaknutih analitičara. Sadržaj je namijenjen upotrebi samo u informativne svrhe. Vrlo je važno napraviti vlastitu analizu prije bilo kakvog ulaganja.
Izvor: https://finance.yahoo.com/news/billionaire-steve-cohen-goes-big-142559556.html