Tržište dionica možda pokazuje neke klimave znakove u posljednje vrijeme, ali opći opći trend je ove godine u porastu, s ulagačima koji pokazuju više apetita za rizik.
Rizik općenito dolazi s klađenjem na manja imena i napredovanjem, Bank of America smatra da će u nadolazećem desetljeću male kapitalizacije biti spremne za skok ispred šireg tržišta.
"Ako danas kupite male kapitalizacije na temelju trenutnih procjena", rekla je Jill Carey Hall, voditeljica američke strategije malih i srednjih kapitalizacija BofA-e, "godišnji prinosi za male kapitalizacije tijekom sljedećeg desetljeća mogli bi biti veći od 10%." To je otprilike dvostruko više od godišnjeg dobitka koji Hall vidi S&P 500 generirajući u istom razdoblju.
To bi mogla biti dobra vijest za Cathi Wood. Poznat po stilu tolerantnom na rizike i favoriziranju velikih i malih imena sve dok su disruptori, Wood se nedavno ukrcao na dva imena s malim kapitalom. Zanimljivo u vezi s ovim dionicama je da, iako pokazuju velike dobitke od početka godine, one su još uvijek značajno pale tijekom prošle godine. Proveli smo ih kroz bazu podataka TipRanks da vidimo što ih trenutno čini privlačnim izborom ulaganja.
Accolade, Inc. (ACCD)
Prva na našem popisu koju podupire Wood je Accolade. S tržišnom kapitalizacijom od 853 milijuna dolara, ova mala kapitalizacija nudi platformu za upravljanje zdravstvenom skrbi za poduzeća i druge korisnike. Kretanje američkim zdravstvenim sustavom nije lak zadatak, a Accolade je osnovan s misijom da omogući tvrtkama i organizacijama da svom osoblju ponude cjelovitu platformu koja okuplja sve njihove zdravstvene podatke u jedan, integrirani sustav. Pristup tvrtke je pronaći pravu kombinaciju između tehničkih rješenja, a istovremeno pružati usluge zdravstvenog asistenta kada je to potrebno.
U siječnju je tvrtka objavila financijske rezultate za treći fiskalni kvartal 2023. (tromjesečje studenog). Na vrhu, prihod je porastao za 9% u odnosu na prethodnu godinu na 90.9 milijuna dolara, nadmašivši očekivanja Streeta za 3.37 milijuna dolara. Zarada po dionici također je bila ispred prognoze – na -0.56 USD u odnosu na očekivanih -0.62 USD. Za cijelu fiskalnu godinu, tvrtka vidi prihod u rasponu između 361 i 365 milijuna dolara. Consensus je imao 362.35 milijuna dolara.
Dionice koje donose gubitke bile su ozbiljno izvan granica 2022., a iako su dionice ACCD-a porasle za 47% od početka godine, još uvijek su pale za 42% u posljednjih 12 mjeseci.
Cathie Wood sigurno misli da disruptor zdravstvene skrbi trenutno nudi dobru vrijednost. Preko svog fonda ARK Genomic Revolution ETF (ARKG), do sada je ovog mjeseca kupila 355,905 dionica, čime je njezino ukupno vlasništvo poraslo na 5,788,769 dionica. Oni sada vrijede više od 66.5 milijuna dolara.
Oslikavajući Woodovo povjerenje u Accolade, analitičar Raymonda Jamesa John Ransom smatra da najnoviji ispis nudi mnogo razloga za optimizam i da je otklonio mnoge prethodne brige.
„Zabrinutost za makroekonomsku situaciju preplavila je dionice od kraja 2021., ali nedavni ispis F3Q, koji je pokazao otpornu top-liniju (90.9 milijuna USD naspram konsenzusa od 87.5 milijuna USD) i rekordnu sezonu prodaje (ARR rezervacije +30% g. /y), ublažio je tjeskobu oko odljeva i potaknuo ~25% oporavak dionica. Uz prosječno zadržavanje bruto dolara od ~98% u posljednjih pet godina, u kombinaciji s stalnom osnovom prihoda, procijenjenim rastom prihoda od 20% i prilikama za operativnu polugu s obzirom na ~48% bruto marže, mislimo da postoji solidna vidljivost u P2P (put do profitabilnosti)”, mišljenja je analitičar s 5 zvjezdica.
Ukratko, Ransom je napisao: "Mislimo da procjena, jaki F3Q rezultati, bilanca i lako shvatljiv put do profitabilnosti (P2P) nude atraktivnu postavku, pogotovo ako se tržište vrati u 'rizično' način."
Sukladno tome, Ransom ocjenjuje da dionice ACCD-a imaju bolju izvedbu (tj. kupnju), dok njegova ciljna cijena od 15 dolara sugerira da će dionice porasti za 30% više u sljedećih 12 mjeseci. (Da pogledate Ransomov rekord, kliknite ovdje)
Gledajući analizu konsenzusa, temeljenu na 6 kupnji naspram 5 zadržavanja, dionica ima konsenzusnu ocjenu umjerene kupnje. Prosječni cilj trenutno iznosi 13.25 USD, što znači da dionice imaju prostora za rast od ~15% u narednim mjesecima. (Vidjeti Prognoza dionica priznanja)
Velo3D, Inc. (VLDL)
Za sljedeći Wood-indorsed small-cap, gledamo na drugu vrstu disruptora. S tržišnom kapitalizacijom od 584 milijuna dolara, Velo3D je tvrtka koja proizvodi i prodaje 3-D pisače. Ali ne bilo koji pisači; njegova linija industrijskih 3D pisača prodaje se tvrtkama koje izrađuju vlastite metalne dijelove. Jedinstvena prodajna točka je da inženjeri mogu stvoriti zamršene, kritične dijelove koji su im potrebni uz pomoć Velo3D-ovog vrhunskog, potpuno integriranog rješenja za proizvodnju metalnih aditiva bez žrtvovanja dizajna, pouzdanosti ili performansi. Možda nećete imati preveliku potrebu za Velo3D rješenjima kod kuće, ali ih koriste neke od najinovativnijih tvrtki poput SpaceX-a, Honeywella i Lam Researcha.
U izvješću za treće tromjesečje objavljenom prošlog studenog prihodi su porasli za snažnih 3% u odnosu na prošlu godinu na 119.5 milijun USD. Tvrtka je pohvalila svoju veliku potražnju, ukazujući na 19.1 milijuna dolara novih rezervacija i zaostatak od 27 milijuna dolara. Međutim, navodeći kašnjenja isporuka i potencijalne smetnje u opskrbnom lancu i proizvodnji, tvrtka je smanjila prognozu prihoda za 66. s 2022 milijuna USD na između 89 i 75 milijuna USD.
Iako se očekuje da će tvrtka izvijestiti o zaradi za četvrto tromjesečje negdje u ožujku, nedavno je objavila preliminarne nerevidirane rezultate za četvrto tromjesečje i cijelu godinu te je rekla da će prihod za cijelu godinu biti u rasponu između 4 i 4 milijun dolara. Očekuje se da će prihod u četvrtom tromjesečju biti u rasponu od 80 do 81 milijuna USD, što je iznad prethodne prognoze od 4 do 29 milijuna USD.
Razmjeri VLD-ove jadne 2022. godine mogu se vidjeti kroz činjenicu da dok su dionice do sada ove godine porasle za 77%, pale su za 55% u proteklih 12 mjeseci.
Kad je Cathie Wood uvjerena u ime, ne srami se pokazati ruku. Ona očito snažno vjeruje u izglede VLD-a. Wood je nedavno prikupila dionice VLD-a u 8 uzastopnih sesija i do sada je ove godine kupila 567,328 dionica putem svog fonda ARK Autonomous Technology & Robotics (ARKQ). Trenutno posjeduje ukupno 6,714,593 dionica. Oni vrijede manje od 21.2 milijuna dolara.
Ova je tvrtka zapela za oko Brianu Drabu Williama Blaira, koji je nedvosmislen u svojim pohvalama.
"Tvrtka je napravila značajan napredak u tehnologiji i proizvodnji u posljednje dvije godine i nastavlja osvajati tržišni udio", rekao je Drab. “Nastavljamo prikupljati pozitivne povratne informacije o Velo3D tehnologiji od izuzetno sofisticiranih proizvodnih kupaca koji koriste strojeve za svemirsku i opću industrijsku primjenu. Očekujemo da će tvrtka generirati veći od 50% rasta prihoda u 2023., zajedno s poboljšanjem bruto marže tijekom godine kako izazovi u opskrbnom lancu nestanu, a proizvodnja se i dalje usmjerava.”
Ovi komentari čine osnovu za Drabovo nadmašivanje (tj. kupnju), iako analitičar nema na umu fiksnu ciljanu cijenu. (Da pogledate Drabov rekord, kliknite ovdje)
VLD je skliznuo ispod radara većine analitičara; konsenzus o umjerenoj kupnji dionica temelji se na samo dvije nedavne ocjene; Kupi i drži. Predviđanje poziva na 12-mjesečne dobitke od ~16%, s obzirom da prosječni cilj iznosi 3.70 USD. (Vidjeti VLD prognoza dionica)
Da biste pronašli dobre ideje za trgovanje dionicama po atraktivnim cijenama, posjetite TipRanks ' Najbolje kupiti dionice, novootvoreni alat koji objedinjuje sve TipRanksove uvide o kapitalu.
Izjava o odricanju odgovornosti: Mišljenja izražena u ovom članku isključivo su mišljenja istaknutog analitičara. Sadržaj je namijenjen upotrebi samo u informativne svrhe. Vrlo je važno napraviti vlastitu analizu prije bilo kakvog ulaganja.
Izvor: https://finance.yahoo.com/news/cathie-wood-doubles-down-2-163133397.html