Prošlog tjedna, Fed-ov odbor za otvoreno tržište povisio je referentnu kamatnu stopu za 0.75%, što je najveći takav porast u gotovo 30 godina. Taj potez označava pomak na agresivan stav prema inflaciji i pokušaj Fed-a da spriječi potencijalnu recesiju.
Zapravo, preliminarni podaci koji su ranije ovog tjedna procurili iz Atlanta Fed-a pokazali su da je SAD u tehničkoj recesiji. Iako će službeni podaci biti objavljeni tek nakon završetka drugog tromjesečja, rane brojke pokazuju da će 2. tromjesečje 22. završiti s rastom BDP-a od 0.0%. Nakon kontrakcije od 1.5% u prvom tromjesečju, to su dva kvartala zaredom negativnog ili nultog rasta – definicija recesije.
Iz perspektive investitora, takvo okruženje znači da je vrijeme za jačanje obrane portfelja. Defenzivne igre će dobiti puno više pozornosti u budućnosti - kao što je primijetila Deutsche Bank u nedavnom izvješću o trenutnim uvjetima.
U usporedbi s ovom zaštitom, analitičari investicijske banke odabrali su potencijalne dobitnike među dionicama dividendi, klasičnim obrambenim igrama za padove svih vrsta. Potražili smo detalje o dva od tih tipki, koristeći Baza podataka TipRanksa. Uronimo sada i zajedno pogledajmo brojke i komentar DB-a.
Digital Realty Trust (DLR)
Prvo, Digital Realty Trust pripada onoj dugogodišnjoj šampionskoj kategoriji sektora dividendi, investicijskom fondu za nekretnine (REIT). Od ovih se tvrtki traži da izravno vraćaju visok postotak dobiti dioničarima i često koriste dividende kao sredstvo. Kao rezultat toga, na REIT-ove se obično može osloniti za pouzdane dividende s visokim prinosom.
Neki REIT-ovi su generalni, ulažu u bilo koju vrstu imovine, dok drugi imaju uži fokus. Digital Realty je jedan od potonjih, a fokus mu je na podatkovnim centrima. Tvrtka posjeduje posjede podatkovnih centara i nudi rješenja za kolokaciju i međupovezivanje između svojih nekretnina i poslovanja svojih zakupaca. S tržišnom kapitalizacijom od 36.2 milijarde dolara i vrijednošću poduzeća od 56 milijardi dolara, tvrtka je 7. najveći REIT kojim se trguje na Wall Streetu.
Neke nedavne najave tvrtke pomoći će pokazati veličinu njezinog poslovanja. Prošlog mjeseca, DLR je objavio da je ugovorio 158 megavata novih solarnih instalacija za svoje operacije u Kaliforniji i Georgiji. I ovog mjeseca, tvrtka je najavila proširenje svog međunarodnog otiska s obvezom otvaranja novog projekta podatkovnog centra u Izraelu. Ovaj potez će poboljšati operacije DLR-a u regiji istočnog Mediterana.
S financijske strane, Digital Realty je izvijestio o prihodu u prvom tromjesečju 1. od 22 milijardu dolara, što je u skladu s prethodnim tromjesečjem i za skromnih 1.1% više u odnosu na tromjesečje prošle godine. Ovi prihodi podržavali su neto prihod od 3 milijuna dolara, što je dovelo do dobiti po dionici za obične dioničare od 76.9 centa po razrijeđenoj dionici. Taj je broj naglo pao u odnosu na razrijeđenu dobit po dionici od 22 dolara izjavljenu u prvom tromjesečju 1.32. godine. Međutim, sredstva iz poslovanja (FFO) po dionici, ključna metrika u industriji, porasla su s 1 USD u prvom tromjesečju 21. na 1.50 USD u nedavnom izvješću, što je povećanje od 1%.
FFO je podržao tvrtku dividendu od 1.22 dolara na obične dionice. Ova isplata godišnje iznosi 4.88 USD za svaku uobičajenu dionicu. Po ovoj stopi donosi 3.8%, gotovo dvostruko više od prosječne dividende na širim tržištima. Što je još bolje za investitore, dividenda je povećana tri puta u posljednje tri godine, a tvrtka ima 17-godišnju povijest pouzdanog plaćanja uz postupno povećanje.
U svojoj recenziji Digital Realty za Deutsche Bank, analitičar Matej Niknam vidi ovu tvrtku sa čvrstim temeljima iz kojih može prebroditi ekonomske poteškoće. On piše: “Potražnja kupaca bila je snažna i za hiperscale i za poslovne korisnike, što je potaknulo povećane količine leasinga u posljednjim razdobljima. Iako ne vjerujemo da se rekordne količine mogu ekstrapolirati gledajući naprijed (osobito kako se makrouvjeti pogoršavaju), mislimo da nedavna snaga i vrlo zdrav zaostatak (~ 400 milijuna dolara+) pomažu u smanjenju rizika od izgleda rasta do 2023.
Niknam tu ne staje. Također nadograđuje svoj stav o dionicama s Držati (neutralno) na Kupi i postavlja ciljnu cijenu, 144 USD, što sugerira jednogodišnji potencijal rasta od 13% za dionice. (Da pogledate Niknamov rekord, kliknite ovdje)
Općenito, ocjena konsenzusa analitičara za umjerenu kupnju za ovu dionicu izvedena je iz 10 nedavnih pregleda, koji uključuju 7 za kupnju naspram 3 za zadržavanje. Dionice se trenutno prodaju za 127.13 USD i imaju prosječnu ciljnu cijenu od 159.80 USD, što daje ~26% prosječnog porasta za iduću godinu. (Pogledajte prognozu dionica DLR-a na TipRanksu)
NetApp (nDodirnite)
Sljedeća dionica dividende koju ćemo pogledati je NetApp, tvrtka sa sjedištem u San Joseu koja radi na podatkovnim uslugama u oblaku i upravljanju podacima. NetApp radi s velikim poslovnim klijentima – uključujući imena kao što su AstraZeneca, DreamWorks, pa čak i Dow Jones – na nizu podatkovnih aplikacija, a sve usmjereno na dostavljanje pravih podataka na pravo mjesto u pravo vrijeme, gdje kupac može iskoristiti najviše učinkovito i isplativo korištenje.
Podaci su postali veliki posao, pa čak i nakon što je posljednjih mjeseci zabilježen gubitak dionica (dionice NTAP-a su pale za 31% od početka godine do danas, ispod S&P 500), tvrtka se još uvijek može pohvaliti tržišnom kapitalizacijom od preko 14.5 milijardi dolara.
Financijski rezultati za posljednje tromjesečje, četvrto tromjesečje fiskalne 4., bili su snažni. NetApp je ostvario neto prihod od 2022 milijardi dolara, u odnosu na 1.68 milijardi dolara u fiskalnom 1.56. tromjesečju 4. godine. Tvrtkin segment hibridnog oblaka prednjačio je s 21 milijardi dolara ukupnog prihoda. NetApp je završio tromjesečje s 1.56 milijardi dolara u gotovini i ostalim likvidnim sredstvima.
Ta jaka novčana sredstva se vraćaju dioničarima tvrtke. NetApp ima aktivan program otkupa dionica i isplate dividendi, u ukupnom iznosu od 361 milijun dolara u fiskalnom 4. kvartalu 22. i 1.05 milijardi dolara za cijelu fiskalnu godinu. Dividenda na obične dionice određena je na 50 centi po dionici, ili 2 USD godišnje, i donosi 3%.
Sve to ima analitičar Deutsche Bank s 5 zvjezdica Sidney Ho voljan nadograditi ove dionice s Držati (tj. Neutralno) na Kupiti. Objašnjavajući svoj stav, Ho piše: “Vjerujemo da udio NTAP-a koji je u dosadašnjem razdoblju pao od -30% (u odnosu na pad od -18% za IT hardverske kolege) stvara priliku za kupnju... Također smo ohrabreni da će tvrtka promijeniti svoje korištenje gotovine u kratkom roku od spajanja i preuzimanja za otkup dionica, što bi trebalo biti pozitivno za rast EPS-a.”
Vjerujući da je rizik-nagrada “uvjerljiv”, zajedno s nadogradnjom i optimističnim izgledima, Hoova ciljana cijena od 84 USD podrazumijeva jednogodišnji potencijal rasta od 32%. (Da pogledate Hoov rekord, kliknite ovdje)
Sve u svemu, ocjena konsenzusa analitičara na NTAP-u je umjerena kupnja, na temelju 13 recenzija. To uključuje 6 kupnji protiv 7 zadržavanja. Trenutna cijena dionice je 63.73 USD, a njezina prosječna ciljana cijena od 88.38 USD sugerira rast od ~39% u godini koja je pred nama. (Pogledajte prognozu dionica NTAP-a na TipRanksu)
Da biste pronašli dobre ideje za trgovanje dionicama po atraktivnim cijenama, posjetite TipRanks ' Najbolje kupiti dionice, novootvoreni alat koji objedinjuje sve TipRanksove uvide o kapitalu.
Izjava o odricanju odgovornosti: Mišljenja izražena u ovom članku isključivo su mišljenja predstavljenih analitičara. Sadržaj je namijenjen korištenju samo u informativne svrhe. Vrlo je važno napraviti vlastitu analizu prije nego što uložite bilo kakva ulaganja.
Izvor: https://finance.yahoo.com/news/looking-dividend-paying-defense-stocks-215101960.html