Najnovije Microsoftovo ulaganje u OpenAI općenito se percipiralo kao posljednji pokušaj da se njegova tražilica Bing na izdisaju oživi iz mraka, no može li zapravo biti puno više od toga?
Cathie Wood ARK Invest vjeruje Google ima više za izgubiti nego samo njegova posvemašnja dominacija zahtjeve za pretraživanje interneta, koja generira blizu 60% ukupnih prihoda matične tvrtke Alphabet prodajom internetskih oglasa.
U istraživačkoj bilješci objavljenoj u ponedjeljak, analitičar ARK-a Will Summerlin tvrdi da bi glavni izvršni direktor Microsofta Satya Nadella mogao imati još jedan skriveni motiv na umu: lov na Googleove korisnike—posebno na dinamičnom tržištu računalstva u oblaku.
"Vjerujemo da Microsoft cilja ne samo na smanjenje Googleovih margina pretraživanja, već i na odvraćanje Alphabeta od vođenja Google Clouda i drugih poslova s gubitkom", napisao je u bilješci.
Trenutačno postoje tri dominantna globalna igrača koji iznajmljuju poslužiteljski hardver tvrtkama trećih strana u potrazi za lako skalabilnom računalnom snagom.
Najveći je Amazon, koja je učinkovito stvorila poslovni model kroz svoju AWS jedinicu. Dok većina ljudi može sumnjati da zarada diva e-trgovine proizlazi iz internetske prodaje, oni su zapravo objavili godišnji gubitak. Samo 23 milijarde dolara dobiti od AWS-a spasio godinu tvrtke od katastrofe.
Sljedeći, Microsoft Azure je broj 2, a slijedi ga najnoviji i najmanji sudionik u poslovanju, Google Cloud Platform.
Zajedno su poznati kao hiperskaleri. Bez obzira na potrebe obrade podataka koje vaša tvrtka može imati iz dana u dan, oni mogu pružiti fleksibilno i dinamično povećanjem ili smanjenjem dostupne računalne snage.
Iz godine u godinu, trio je ostvario impresivan rast u uslugama računalstva u oblaku. Evo nedavnih tromjesečnih dobitaka od 20% do 30% ili više—uvelike odražavajući opreznu korporativnu IT potrošnju usred straha od recesije— zapravo se smatraju siromašan po povijesnim standardima.
Microsoftov Nadella je unatoč tome i dalje optimističan jer tvrtke mogu brzo smanjiti troškove eksternaliziranjem svojih računalnih zahtjeva i stoga smanjiti skupa ulaganja u vlastiti hardver.
"Još uvijek smo u početnim fazama kada je u pitanju dugoročna prilika za oblak", rekao je investitorima krajem prošlog mjeseca.
Pretraživanje omogućeno AI daleko manje isplativo za Google
Summerlin tvrdi da otprilike 8.5 milijardi internetskih pretraživanja dnevno koje Google obrađuje subvencionira velika ulaganja u strateška buduća područja poput oblaka, koji je izvijestio Gubitak u četvrtom kvartalu od 4 milijuna dolara.
Nadella je nedavno višegodišnja investicija vrijedna više milijardi dolara u OpenAI-u, kreator revolucionarnog ChatGPT-a, mogao bi prisiliti Google da objavi značajku umjetne inteligencije unutar pretraživanja koja bi ga mogla financijski iscrpiti, smatra Summerlin.
To je zato što su troškovi zaključivanja za jezične modele poput OpenAI-jevog pionirskog GPT-3.5 "znatno viši" od onih za pretraživanje, Googleov posao kruha i maslaca, prema Summerlinu.
Nadalje, model unovčavanja za chat temeljen na umjetnoj inteligenciji još je neizvjestan u usporedbi s modelom temeljenim na oglasima kojim je Google tako vješto ovladao.
Drugim riječima, svaki pokušaj držanja koraka s Microsoftom i OpenAI-jem mogao bi dovesti Alphabet u financijski kut.
Ako je posljedica toga zaštita marži smanjenjem ulaganja u trenutne gubitaške aktivnosti kao što je Google Cloud, to bi moglo rezultirati ustupanjem tržišnog udjela Microsoftu i njegovoj platformi Azure.
"Smanjivanjem Googleovih margina pretraživanja, Microsoft bi mogao izvršiti pritisak na druge Alphabetove tvrtke, od kojih se mnoge natječu s Microsoftom", tvrdi Summerlin.
Ni Microsoft ni Google nisu bili dostupni za komentar.
Ova je priča izvorno predstavljena na Fortune.com
Više od Fortune:
5 sporednih gužvi na kojima možete zaraditi više od 20,000 XNUMX dolara godišnje—sve radeći od kuće
Prosječna neto vrijednost milenijalaca: Kako se najveća radna generacija u zemlji uspoređuje s ostalima
5 najboljih načina za ostvarivanje pasivnog prihoda
Ovo je koliko novca trebate zaraditi godišnje da biste udobno kupili kuću od 600,000 dolara
Izvor: https://finance.yahoo.com/news/microsoft-trying-chatgpt-cut-google-130622131.html