Rastuće kamatne stope mogu vam zaraditi

Dužnici mrze rastuće kamate, ali investitori? Neki im navijaju. Umirovljenici i drugi koji su usredotočeni na držanje diverzificiranog portfelja sada mogu dobiti povrat uz manje rizika.

X

Portfelj 60/40, sastavljen od 60% dionica i 40% obveznica, izašao je iz mode kada je Fed držao kamatne stope na nuli ili malo iznad, čime je udario na tržište obveznica.

Sada je imovina vezana uz kamate ponovno u modi. Zbog Federalne rezerve podižu kamatne stope kako bi smanjili inflaciju, savjetnici kažu da klijentima pokazuju ulaganja koja nisu reklamirali godinama. Imovina kao što su CD-ovi, obveznice i ljestvice obveznica, fondovi tržišta novca, anuiteti i drugo ponovno su u modi.

Neka od tih niskorizičnih sredstava nude povrate od 6% i više. Možda je to manje nego uzbudljivo — dok se ne prisjetite da je S&P sredinom listopada pao za 26.7%, a Nasdaq za više od 32%.

"Ako ste posljednjih pet godina dobro raspolagali svojim novcem, zbog rastućih kamatnih stopa sada imate mogućnost ostvariti povrat ulaganja, bez preuzimanja rizika dioničkih tržišta", rekao je Brandon Reese, viši savjetnik za bogatstvo na TBS Retirement Planning u Hurstu, Texas.

Budimo jasni, neka od ovih manje rizičnih ulaganja ne nadmašuju stopa inflacije. Ali ni oni ne devalviraju. A mnoge od njih pružaju sigurno utočište tijekom recesijskih vremena, koje ekonomisti i bankari predviđaju za 2023.

Rastuće kamatne stope sada, ali prije, 'novac za ništa'

Konzervativni ulagači bili su frustrirani politikom Feda više od desetljeća, kada je držao kamatne stope iznimno niskim — neki bi rekli umjetno niskim. Ovi su potezi udarili na tržište obveznica. I ostavili su investitore da prebace više novca u dionice i fondove temeljene na dionicama u nastojanju da izvuku povrate.

"Činjenica da je stopa fondova Fed-a veći dio 15 godina bila na ili blizu nule svakako je iznenađenje", rekao je Greg McBride, glavni financijski analitičar na Bankrate.com.

Vratite se u prosinac 1980. i stopa fondova Fed-a bila je zapanjujuća 19% do 20%, najviše ikada. Podigla je kamatne stope u nastojanju da se izbori s dvoznamenkastom inflacijom. Do srpnja 1990. inflacija je pala, a stopa Fed fondova iznosila je 8%, a do veljače 1995. iznosila je 6%. Čak i nedavno, u ožujku 2000. godine, stopa sredstava Fed-a još uvijek je bila 6%.

Reagirajući na propast dot.com burze i ekonomski učinak napada 9. rujna, Fed je 11. počeo značajno snižavati stope, spustivši se sve do 2001% do prosinca 1.75. Kako su se tržišta i gospodarstvo poboljšavali, počelo je ponovno podižući stope i do kraja lipnja 2001. stopa sredstava iznosila je 2006%.

Ali financijska kriza 2008 natjerao Fed da ponovno krene u smanjenje stope. Najniža stopa? The Stopa nahranjenih sredstava otišla je na 0.0% do 0.25% još u prosincu 2008., a stopa je ponovno dosegla tu nisku razinu u ožujku 2020., jer je Fed reagirao na pandemiju i povezana zatvaranja.

Od travnja 2008. pa sve do prosinca 2018. stopa fondova Fed-a nikada nije porasla iznad 2.5%. Zatim je pandemija potaknula još više rezova stopa.

Stope su konačno porasle iznad 2.5% samo u rujnu ove godine. Dana 14. prosinca stopa Fed-ovih sredstava postavljena je na 4.25% do 4.5%.

Žetva visokih kamata: anuiteti i obveznice

Gdje investitori mogu dobiti 6% ili više upravo sada? Nekoliko mjesta: Obveznice TreasuryDirect I (sada plaćaju 6.89% do travnja 2023.), visoko ocijenjene korporativne obveznice i anuitete.

Investicijski savjetnik Ryan Shuchman, iz tvrtke Cornerstone Financial Services u Southfieldu, Mich., savjetuje nekim klijentima da razmotre višegodišnje zajamčene anuitete (MYGA), vrsta fiksne rente koji nudi zajamčenu fiksnu kamatnu stopu od tri do 10 godina.

“Upravo sada, MYGA-ovi daju neke prilično atraktivne povrate, sve djelomično potaknuto tim višim kamatnim stopama, rekao je Shuchman.

Također pomaže nekim klijentima u traženju visokokvalitetnih korporativnih obveznica, za koje kaže da trenutno mogu donijeti povrat od 5% do 6%. Neke državne obveznice danas nude stope iznad 4.5%.

Čak i CD-ovi sada nude pristojne cijene. "Dvogodišnji CD trenutno je blizu 4.5%", rekao je Shuchman.

Gotovina se sada isplati: ostvarite višu stopu štednje

Ako niste kupovali bolje stope štednje za svoj hitni fond ili druge gotovinske račune, sada je vrijeme. Tih 1% ili manje stope bankovne štednje su tako 2021.

Računi koje koriste investicijske banke za držanje sredstava između trgovanja (neki su fondovi tržišta novca, a neki hibridni računi) stalno rastu. "Oni nude 3% ili čak 4%", rekao je Reese.

I stope fondova na tržištu novca su u istom rasponu, kaže Bankrate.com.

Čak su i neke ranije škrte banke počele dizati kamatne stope na štednju.

Uložite u sebe: otplatite dugove s visokim kamatama

Kreatori politike Fed-a rekli su ovog mjeseca da bi stopa fonda mogla iduće godine porasti na 5.1%.. To znači da bi promjenjive stope za kreditne kartice i druge vrste kredita mogle nastaviti rasti.

Prema LendingTree, prosječna trajna kamatna stopa ponuđena s novom kreditnom karticom početkom prosinca bila je bolnih 22.91%. Kaže da je to najviša stopa otkako je LendingTree počeo pratiti mjesečne stope 2019.

Od 21. prosinca, McBride iz Bankratea rekao je da je prosječna stopa za dugove po kreditnim karticama bila 19.55%, a za kreditne linije za nekretnine 7.63%.

Želite li znati koliko će vam vremena trebati da otplatite dug po kreditnoj kartici? Reese predlaže da pogledate kalkulatori za smanjenje duga.

"Sjajno je vrijeme za otplatu duga s promjenjivom kamatnom stopom i duga s visokim troškovima", rekao je McBride. "Stope kreditnih kartica rekordno su visoke i rastu."

McBride preporuča dužnicima da kupe karticu koja nudi promotivnu promociju "niskog prijenosa". Kaže da neki od njih nude nižu stopu koja je "dobra za 21 mjesec".

Dodao je: "To može pojačati vaše napore u otplati duga."

Pratite Kathleen Doler, urednicu posebnih izvješća IBD-a, na Twitteru @kathleendoler.

MOŽDA TI SE TAKOĐER SVIDI:

Uhvatite sljedećeg velikog dobitnika uz MarketSmith

Je li vrijeme za prodaju GLD dionica jer recesija i inflacija popuštaju?

Dobijte potpuni pristup listama i ocjenama dionica IBD-a

Je li XOM A kupiti odmah nakon zarade u prvom tromjesečju?