(Bloomberg) — Odlučnost Europe da prestane kupovati rusku naftu možda počinje opadati. Rafinerije nafte na kontinentu uzimale su 1.84 milijuna barela nafte dnevno iz Rusije prošlog tjedna, prema podacima o praćenju tankera koje je prikupio Bloomberg. To je bilo treće uzastopno tjedno povećanje i povećalo je protok iz Rusije u Europu, uključujući Tursku, na najviši nivo u gotovo dva mjeseca. Djelomično se radilo o Litasco SA, trgovačkoj jedinici najvećeg ruskog proizvođača nafte, koja je odvozila barele u rafinerije tvrtke, a dijelom se radilo i o tome da Turska kupuje više. Osim toga, čini se da se stabilni stalni padovi usporili. Događaji sugeriraju da su one tvrtke i zemlje koje nisu htjele kupiti ruski već odstupile, prepuštajući tržište drugima koji su sretniji da to čine. Ruska nafta pala je na ogromne popuste nakon invazije zemlje na Ukrajinu jer su neke tvrtke prestale kupovati.Kina i Indija i dalje su najveći kupci ruske sirove nafte, pokazuju tjedni podaci praćenja.
Najčitanije s Bloomberga
Sljedeći grafikoni prikazuju četverotjedne prosjeke odredišta pošiljki sirove nafte s ruskih izvoznih terminala. Sa svim teretom ukrcanim u lukama na pacifičkoj obali zemlje koji ide prema Kini, Azija sada preuzima polovicu sve sirove nafte koja se isporučuje iz zemlje. To je više u odnosu na otprilike jednu trećinu na početku godine.
Isporukama sirove nafte u Aziju dominiraju tokovi u samo dvije zemlje, Kinu i Indiju. Pomorske pošiljke u Kinu u prosjeku iznose oko milijun barela dnevno, što je više od dosad najniže vrijednosti za godinu od 1 barela dnevno u četiri tjedna do 600,000. veljače. Indija se pokazala kao spasiteljica ruskog pomorskog izvoza sirove nafte, s prosječnim količinama više od 18 barela dnevno u četiri tjedna do 600,000. lipnja, u odnosu na samo 17 barela dnevno na početku godine. Osim Indije, Rusija još nije pronašla značajnije nove kupce svoje sirove nafte u Aziji.
Rusija je izgubila gotovo dvije trećine svog tržišta za pomorsku sirovu naftu u sjevernoj Europi, ali se količina koju isporučuje tamo stabilizirala nakon početnog pada nakon što su ruske trupe napale Ukrajinu. Isporuke u regiju u prosjeku su iznosile oko 450,000 barela dnevno u četiri tjedna do 17. srpnja, što je pad s gotovo 1.25 milijuna barela dnevno u prva četiri tjedna u godini, ali malo se promijenilo tijekom proteklog mjeseca. Većina zemalja gotovo je u potpunosti zaustavila uvoz ruske sirove nafte morem, znatno prije sankcija EU-a na trgovinu koje bi trebale stupiti na snagu u prosincu.
Značajne količine — oko 370,000 barela dnevno — još uvijek se otpremaju u spremnike u Nizozemskoj, ali čak i to je manje za 35% u odnosu na razinu neposredno prije ruske invazije na Ukrajinu. Tokovi prema Rotterdamu bili su najveći u tri tjedna u tjednu koji je završio 17. lipnja.
Slika na Mediteranu je vrlo drugačija. Isporuke ruske sirove nafte u regiju su porasle. Veliki dio razloga je isporuka ruske sirove nafte u rafinerije u ruskom vlasništvu u regiji, posebice Lukoilov pogon ISAB na talijanskom otoku Siciliji. Turska je također uskočila kako bi preuzela puno više ruske sirove nafte koja je preusmjerena u regiju iz sjeverne Europe. Ostaje za vidjeti što će ISAB učiniti kada zabrana EU na rusku naftu na moru stupi na snagu u prosincu. Do tada, bez pravne zapreke za njegovu kupnju i nekoliko, ako ih ima, alternativa ruskoj nafti, isporuke vjerojatno neće pasti.
Mediteranska slika ponavlja se u Crnom moru, opet potaknuta povećanim isporukama u rafineriju u vlasništvu Lukoila u Bugarskoj. Dok su tokovi prema Rumunjskoj malo promijenjeni od početka godine, oni prema Bugarskoj su dva i pol puta veći nego u siječnju i početkom veljače.
Dok je trgovina ruskom pomorskom sirovom naftom preusmjerena iz sjeverne Europe u Aziju i Mediteran, do sada samonametnuti ograničenja imaju mali utjecaj na ukupnu razinu isporuka.
Ukupni morski tokovi nafte porasli su u sedam dana do 17. lipnja, preokrenuvši otprilike polovicu pada iz prethodnog tjedna. Ukupno 35 tankera utovarilo je 26.3 milijuna barela s izvoznih terminala u zemlji, pokazuju podaci o praćenju plovila i izvješća lučkih agenata. To znači da prosječni protok iznosi 3.75 milijuna barela dnevno, što je za 6 posto više od 3.55 milijuna u tjednu koji je završio 10. lipnja.
Dotok nafte Urals s terminala na Baltiku, primarnom isporučilištu u Rusiji, pao je u tjednu do 17. lipnja. No, na Crnom moru, Arktiku i Pacifiku tjedni su volumeni porasli, što je više nego nadoknadilo taj pad.
Prihod Moskve od izvoznih carina porastao je za 6% u tjednu do 17. lipnja, povećavajući se u skladu s protokom sirove nafte. Te su pošiljke bile vrijedne 161 milijun dolara izvozne carine, u odnosu na revidiranih 152 milijuna dolara u tjednu do 10. lipnja.
Stope carina će porasti u srpnju, nakon što su između svibnja i lipnja pale za 10%. Pošiljke sirove nafte u lipnju donose Kremlju 44.80 dolara po toni, što odgovara otprilike 6.11 dolara po barelu, što je brojka koja će u srpnju porasti na 55.20 dolara po toni (oko 7.53 dolara po barelu). To će biti najviša stopa carine koju je ruska vlada naplaćivala od travnja, što odražava povećanje cijena Urala između sredine svibnja i sredine lipnja.
Broj tereta isporučenog iz ruskih luka porastao je za jedan na 35 u tjednu do 17. lipnja u usporedbi s prethodnih sedam dana. Dok je manje brodova isplovilo iz luka na Baltiku, više je isplovilo iz Crnog mora i Pacifika.
Tokovi sirove nafte po regijama
Sljedeći grafikoni prikazuju odredišta sirovog tereta iz svake od četiri izvozne regije. Odredišta se temelje na tome kamo plovila signaliziraju da idu u vrijeme pisanja, a neka će se gotovo sigurno promijeniti kako putovanja budu napredovala.
Ukupna količina sirove nafte na brodovima koji se ukrcavaju s baltičkih terminala u Primorskom i Ust-Lugi pala je u tjednu do 17. lipnja, što je prvi pad u tri tjedna. Primorski i Ust-Luga obradili su po jedan brod manje nego prošlog tjedna. Količina tankera koji pokazuju odredišta u sjevernoj Europi pala je na najmanju razinu u 12 tjedana, dok su isporuke u Sredozemno more porasle drugi tjedan. Volumen tankera koji signaliziraju odredišta u Aziji bio je jednak najnižem u posljednjih dvanaest tjedana.
Ipak, vjerojatno će doći do porasta tokova prema Aziji kada brodovi koji tek trebaju signalizirati konačno odredište počnu pokazivati vjerodostojna mjesta ispuštanja.
Isporuke sirove nafte iz ruskih baltičkih luka i dalje idu prema planu. Sav teret planiran za utovar u Primorsku i Ust-Lugi tijekom tjedna do 17. lipnja otpremljen je unutar jednog dana od planiranih datuma ukrcaja.
Sedam tankera završilo je ukrcaj u Novorossiysku u Crnom moru u tjednu do 17. lipnja, uz veliki skok volumena koji je krenuo u Sredozemno more. Pošiljke u Bugarsku i Rumunjsku pale su drugi tjedan, pavši na najnižu razinu u više od mjesec dana. Nema brodova koji se ukrcaju u Novorossiysku u tjednu do 17. lipnja ne ukazuje na to da idu u Aziju.
Svi tereti planirani iz Novorossiyska tijekom tjedna ukrcani su unutar dva dana od datuma na programima djelomičnog utovara koje je vidio Bloomberg.
Kao i svaki od prethodna dva tjedna, dva broda ukrcana su iz Gazprom Neftovog plutajućeg skladišta Umba u Murmansku, jedan je krenuo prema Rotterdamu, a drugi prema Indiji. Treći je preuzeo teret iz skladišnog tankera Kola koji koristi Lukoil i kreće u rafineriju tvrtke ISAB na talijanskom otoku Siciliji. Teret koji je krenuo prema Indiji bio je veći od onog ukrcanog prethodnih tjedana, što je dovelo do skoka u obujmu zabilježenom u tjednu do 17. lipnja, što je bio najveći od početka travnja.
Tokovi nafte s tri istočna ruska naftna terminala — Kozmino, De Kastri i Prigorodnaya — oporavili su se u odnosu na prošlotjedni pad, zahvaljujući porastu tokova ESPO sirove nafte kroz Kozmino u tjednu do 17. lipnja. Pacifičke isporuke porasle su za 214,000 barela dnevno, ili 29%, iz tjedna u tjedan do 942,000 barela dnevno.
Devet tankera ukrcalo je ESPO naftu u Kozminu, što je za tri više u odnosu na prethodni tjedan, s 19 tereta ukrcano u prvih 16 dana u mjesecu. Kina je postala jedini kupac ruske pacifičke sirove nafte, a sav teret utovaren u posljednja četiri tjedna tamo je krenuo. Tankeri u vlasništvu kineskog Cosco Shipping Holdings Co. koji su prevozili naftu od Kozmina do Yeosua u Južnoj Koreji gdje je pretovarena na veća plovila za daljnju isporuku u Kinu, započeli su cijelo putovanje od Rusije do Kine, ali su i dalje redoviti sudionici u trgovini.
Već šesti tjedan nije bilo isporuka iz De Kastrija, koji obrađuje naftu Sokol iz projekta Sahalin 1. Tri tankera Sovcomflota ostala su usidrena prazna ispred naftnog terminala, gdje su bili od kraja travnja.
Nijedan teret sirove nafte Sakhalin Blend nije utovaren u tjednu do 17. lipnja.
Duga putovanja i prijevoz tereta
Samo dva tankera napustila su ruske zapadne izvozne terminale signalizirajući odredišta u Indiji u tjednu do 17. lipnja. Još dva su krenula prema Indiji, dok su još četiri otišla ne pokazujući jasno konačno odredište za svoj teret. Jedan, Zhen I, pokazuje odredište na Azorima, jedan signalizira Gibraltar, a jedan Maltu. Četvrti, Amber 6, kreće u Atlantik, ne pokazujući odredište.
Nekoliko tankera koji su se ukrcali u ranijim tjednima još uvijek ne pokazuju konačna odredišta, a većina nastavlja označavati Port Said.
Četiri broda natovarena ruskom naftom - Skadi, Emily S, Merope i Zhen I - išla su prema Azorima usred Atlantskog oceana, iako se Emily S nakon približavanja otocima okrenuo natrag na sjever. Teret od oko 730,000 barela prebačen je s Afrapearla na VLCC Lauren II u vodama u blizini Azora između 15. i 17. lipnja. To je bio drugi teret koji je prebačen u Lauren II, koji je ostao u tom području, možda do uzeti treći transfer s jednog od drugih brodova koji idu u to područje.
Drugi opaženi prijenos dogodio se kod Ceute na zapadnom Mediteranu, s Vergiosa na Giannis. Taj teret sada ide prema Sueskom kanalu, iako je njegovo odredište dalje nejasno.
Zasebno, nekoliko tankera punih ruske nafte nalazi se u blizini Singapura. Tao Lin Wan, koji je preuzeo teret u Ust-Lugi u svibnju, usidren je u blizini grada-države, dok NS Consul izvještava o svom statusu kao "usidren" kod Johora istočno od Singapura, uobičajenog mjesta za prijenos tereta iz jedne posude u drugu. Ako NS konzul obavlja prijenos s broda na brod, plovilo koje prima teret je skriveno, ne odašiljujući signal za njegovu identifikaciju i njegovu lokaciju. Ovo bi bio prvi takav "mračan" prijenos ruske sirove nafte od invazije na Ukrajinu.
Napomena: Ova priča dio je redovite tjedne serije koja prati pošiljke sirove nafte s ruskih izvoznih terminala i prihode od izvoznih carina koje je ruska vlada zaradila od njih.
Napomena: Bloomberg koristi komercijalne podatke o praćenju brodova za praćenje kretanja plovila. Brodovi mogu izbjeći otkrivanje isključivanjem transpondera na brodu, kao što je to uvelike činila iranska tankerska flota. Još nema dokaza da to rade tankeri sirove nafte koji pristaju u ruske luke.
Napomena: Odredišta su ona koja signalizira plovilo i nadziru se sve dok se teret ne isprazni. Odredišta se mogu promijeniti tijekom putovanja, čak i pod normalnim okolnostima, a konačna točka iskrcaja tereta možda neće biti poznata dok se ta luka ne stigne.
Napomena: Količine tereta temelje se na programima ukrcaja, gdje su dostupni, te na kombinaciji kapaciteta broda i dubine u vodi gdje nemamo drugih informacija.
Najčitanije s Bloomberg Businessweeka
© 2022 Bloomberg LP
Izvor: https://finance.yahoo.com/news/russian-oil-flows-europe-quietly-165535593.html