S&P 500 probija kritičnu podršku dok financijski krah SVB-a ruši dionice banaka; Izvješće o poslovima Razboji

Dow Jones futures neznatno je pao nakon radnog vremena, zajedno s S&P 500 futures i Nasdaq futures uoči izvješća o zapošljavanju u veljači u petak. SVB Financial nastavio je padati nakon što je pokrenuo rasprodaju dionica banke koja je u četvrtak pogodila široko tržište.

X

Proročanstvo (ORCL) I Ulta Beauty (Ulta) je kasno prijavio zaradu.

Uspon tržišta dionica oštro se preokrenuo u četvrtak jer su pitanja o financijama banaka iznenada došla u prvi plan. S&P 500 i Nasdaq pali su na kritične razine podrške.

Dionice banaka pale su kao SVB financijski (SIVB), matične banke Silicijske doline, osvanula je nizom negativnih naslova dok je dugo propadala kripto banka Capital Capital (SI) rekao je da će se ugasiti. Bank of America (BAC), JPMorgan Chase (JPM), Wells Fargo (WFC) I Charles Schwab (Schw) bili su među gubitnicima visokog profila.

Dionice SIVB-a nastavile su padati dok su rasla strahovanja od napada na banku.

Ulagači bi trebali biti oprezni, čekajući da tržišni oporavak pokaže novu snagu.

Ključna zarada

Dionice ORCL-a pale su 4% u kasnom trgovanju nakon što je Oracleova zarada dosegla vrhunac, ali je prihod bio manji. Dionice Oraclea skliznule su 5.9% na 81.75 u četvrtak, pavši ispod granice od 50 dana. Dionice su radile na kupovnoj točki od 91.32 od a duboka baza šalice s ručkom.

Dionice ULTA pale su 2% u produženoj akciji. Zarada i prihod Ulta Beauty premašili su broj pregleda, ali smjernice za istu trgovinu bile su slabe. Gigant maloprodaje kozmetičkih proizvoda pao je 0.8% na 519.93 u četvrtak, malo ispod svoje 21-dnevne granice. ULTA zaliha nema jasno kupi bod.

Izvještaj o poslovima

Ministarstvo rada objavit će izvješće o poslovima za veljaču u 8:30 ujutro ET. Ekonomisti očekuju da će plaće za nepoljoprivredne djelatnosti porasti za 223,000, što je veliko usporavanje u odnosu na 517,000 u siječnju, ali to bi još uvijek bio snažan dvomjesečni početak godine. Stopa nezaposlenosti trebala bi ostati na najnižoj razini u 53 godine od 3.4%. Prosječna primanja po satu trebala bi porasti za 0.3%, ali bi godišnji rast plaća trebao porasti na 4.7%.

Laburisti su u četvrtak izvijestili da su početni zahtjevi za pomoć nezaposlenima porasli više od očekivanog na najviši broj od prosinca. Challenger, Gray & Christmas izvijestili su da su najavljeni planovi otpuštanja najveći za početak godine od 2009.

Izvješće o zapošljavanju u veljači, zajedno s izvješćem o inflaciji CPI-ja za sljedeći tjedan, moglo bi obuhvatiti očekivanja povećanja stope za pola boda 22. ožujka.

Dow Jones Futures danas

Dow Jones futures pao je 0.3% u odnosu na fer vrijednost. S&P 500 futures skliznuo je 0.4%, a Nasdaq 100 futures pao je 0.4%.

Prinos 10-godišnjih obveznica pao je za 5 baznih bodova na 3.87%. Dvogodišnji prinos pao je 2 baznih bodova na 10%.

Izvješće o zapošljavanju u veljači sigurno će utjecati na očekivanja Dow Jones fjučersa, prinosa na trezorske obveznice i povećanja stope Feda.

Sjetite se one akcije preko noći u Dow budućnosti i drugdje ne mora nužno prevesti u stvarno trgovanje u sljedećem redovnom berza sjednica.

Pridružite se stručnjacima IBD-a dok analiziraju djelotvorne dionice na burzovnom skupu na IBD Live

Rally burze

Oporavak tržišta dionica u četvrtak je dobro započeo zbog povećanja broja zahtjeva za nezaposlene, ali se ubrzo preokrenuo zbog zabrinutosti banaka. Glavni indeksi stalno su se pogoršavali, zatvarajući blizu najnižih vrijednosti sesije.

Dow Jones Industrial Average pao je 1.7% u četvrtak trgovanje dionicama. Indeks S&P 500 pao je 1.85%, uz dionice SIVB-a, Prva republička banka (Usjev) i Schwab najveći gubitnici. Nasdaq composite skliznuo je 2.05%. Russell 2000 male kapitalizacije, koji ima puno financijskih komponenti, pao je 2.8%.

Cijene sirove nafte u SAD-u pale su 1.2% na 75.72 dolara po barelu.

Prinos 10-godišnjih obveznica pao je za 5 baznih bodova na 3.92%. Prinos na dvogodišnje trezorske obveznice pao je za 16 baznih bodova na 4.9%, dok je prinos na šestomjesečne trezorske zapise pao za 3 bazna boda na 5.28%.

Očekivanja povećanja kamatnih stopa Feda nisu se mnogo pomakla.

Tržišta vide 62% šanse za pomak od 50 baznih bodova 22. ožujka, što je pad od 78.6% u srijedu. Izgledi su skočili s oko 30% prije oštrog svjedočenja šefa Feda Jeromea Powella u utorak. Tržišta sada cijene povećanja stopa od 100 baznih bodova tijekom sljedeća tri sastanka Fed-a, s pristojnom šansom za više kasnije tijekom godine.

Dionice banaka

Dionice SIVB-a pale su 60% na 106.04, najnižu cijenu od 2016. SVB Financial je u srijedu navečer najavio prodaju dionica u iznosu od 1.75 milijardi dolara. Matična banka Silicon Valley Bank također je smanjila smjernice. Depoziti se smanjuju zbog startupa koji se suočavaju s nedostatkom financiranja. Također postoji velika zabrinutost oko zajmova SVB-a tehnološkoj industriji.

Dionice SIVB-a pale su 22% preko noći u nestabilnoj, teškoj trgovini. Fond osnivača Petera Thiela savjetuje tvrtkama da povuku novac iz banke Silicijske doline, izvijestio je Bloomberg. SVB Financial još mora odrediti cijenu te ponude dionica.

Silvergate Capital, koji je već mjesecima u slobodnom padu, najavio je kasno u srijedu da će se zatvoriti, a njegova Silvergate banka likvidirana. SI dionice pale su 42%.

Vijesti o SVB-u i Silvergateu oštro su udarile na financijske rezultate, već pod pritiskom budući da ekstremno obrnuta krivulja prinosa mijenja tradicionalnu strategiju posuđivanja na kratke/posuđuj na duge kredite.

KeyCorp (KLJUČ), koji je ranije ovog tjedna upozoravao na neto kamatne marže, pao je u četvrtak za 7.2%. Western Alliance Bancorp (WAL) pao je gotovo 13%, a FRC dionice su pale 16.5%.

Dionice JPM-a pale su 5.4 posto. U utorak je JPMorgan pao ispod kupovne točke od 138.76 i svoje 50-dnevne linije. Dionice BAC-a povukle su se 6.2% na najniže razine od listopada. Dionice WFC-a također su izgubile 6.2%, spustivši se ispod granice od 200 dana nakon što su ranije u tjednu pale ispod granice od 50 dana.

Dionice SCHW-a pale su 12.8%, skočivši ispod 200-dnevne linije i najniže baze. JPMorgan je ponudio blok prodaju 8.5 milijuna dionica Schwaba, izvijestio je Bloomberg. Dionice SCHW-a su na najgorim razinama od listopada.

Ulagači će mnogo bolje promotriti knjige i razine kapitala banaka, nešto što do sada nije predstavljalo stvarnu zabrinutost. Banke značajno podižu stope na depozite i CD-ove, dok dugoročne stope zaostaju. Mnoge banke trpe pozamašne nerealizirane gubitke na kreditima i drugim vrijednosnicama.

Ako banke obuzdaju kreditiranje, to bi moglo brzo ohladiti gospodarstvo. U međuvremenu, problemi SVB Financiala i Silvergate Capitala izazivaju zabrinutost oko njihove tehnološke i kripto klijentele.

Obveznički fondovi

Među rastućim ETF-ovima, Innovator IBD 50 ETF (FFTY) pao 3.1%. iShares Expanded Tech-Software Sector ETF (IGV) pao je 2.3%, s dionicama ORCL-a velikom IGV komponentom. VanEck Vectors Semiconductor ETF (SMH) odustao od 1.9%.

Odražavajući više špekulativne priče dionice, ARK Innovation ETF (ARKK) pao 4.2% i ARK Genomics ETF (ARKG) 3.8%.

SPDR S&P Metals & Mining ETF (XME) izgubio je 2.6%, a Global X US Infrastructure Development ETF (PAVE) 2.2%. US Global Jets ETF (Jets) smanjio se za 3.1%. SPDR S&P Homebuilders ETF (XHB) pao je za 1.6%. Energy Select SPDR ETF (XLE) povukao se za 1.4%, a SPDR fond za odabrani sektor zdravstvene skrbi (XLV) 1%.

The Financial Select SPDR ETF (XLF) pao je 4.1%, s dionicama JPM-a, Wells Farga, Charlesa Schwaba i Bank of America koji su svi značajni udjeli. SPDR S&P Regional Banking ETF (KRE) zaronio je 8.2% na trogodišnji minimum. Dionice SIVB-a značajan su KRE holding, zajedno s KeyCorpom i Western Allianceom.

Pet najboljih kineskih dionica koje možete pogledati sada

Analiza tržišnog okupljanja

Uspon tržišta dionica imao je vrlo negativan dan, s preokretom naniže koji je oštetio glavne indekse i vodeće dionice.

S&P 500 je otvorio porastom iznad svoje 50-dnevne linije, ali je ubrzo naišao na otpor na 21-dnevnom pomičnom prosjeku i preokrenuo se niže ispod svoje 200-dnevne linije i najniže vrijednosti od 2. ožujka.

Nasdaq je u početku porastao iznad svoje 21-dnevne linije, ali se zatim preokrenuo ispod 200-dnevne linije. Tehnološki kompozit nakratko je potkopao svojih 50 dana prije nego što se spustio malo iznad te razine.

Dow Jones spustio se ispod granice od 200 dana na najnižu razinu u četiri mjeseca.

Russell 2000 je odlučno pao ispod granice od 50 dana, sve do granice od 200 dana.

Neki lideri su izdržali, ali većina nije.

Bankarske zabrinutosti izazvane dionicama SIVB-a, Silvergatea i KeyCorpa ne znače da je financijska kriza na putu. Banke, posebno divovi kao što su JPMorgan i Bank of America, daleko su bolje kapitalizirane nego što su bile u financijskoj krizi 2007.-2009. Ali činjenica da se uopće spominju riječi “financijska kriza” veliki je pomak.

Ako banke agresivno obuzdaju kreditiranje, to bi brzo pogodilo širu ekonomiju. To bi također povećalo ionako veliki rizik da će Federalne rezerve prekoračiti povećanje kamatnih stopa, izazivajući tvrdo prizemljenje.

Izvješće o poslovima u petak bit će važno, ali bitna je reakcija tržišta. Imajte na umu da ako gospodarstvo iznenada zastane, podaci o zapošljavanju koji zaostaju neće biti upozorenje.

Provjerite IBD-ove nova aplikacija OptionsTrader za obrazovanje o opcijama, trgovinske ideje i više! Preuzmite s Apple App Storea danas.

Što učiniti sada

Budući da S&P 500 i drugi glavni indeksi ponovno idu prema gore, nije vrijeme za dodatno izlaganje. Ulagači bi trebali pokušati smanjiti gubitke na nedavnim kupnjama koje se bore.

Možda će tržišni uspon ponovno pronaći podršku u izvješću o skromnim poslovima ili nadolazećim podacima o inflaciji, ali nada nije strategija. Ključni indeksi su na korak od odlučnog pada.

S druge strane, pričekajte da S&P 500 i Nasdaq ponovno zauzmu svoje 21-dnevne linije. Ako se to dogodi, pojavit će se nove mogućnosti kupnje. Stoga nastavite raditi na tim popisima za promatranje.

Čitaj Big Picture svaki dan kako biste ostali sinkronizirani s tržišnim smjerom i vodećim dionicama i sektorima.

Slijedite Eda Carsona na Twitteru na @IBD_ECarson za ažuriranja na burzi i još mnogo toga.

MOŽDA TI SE TAKOĐER SVIDI:

Zašto ovaj alat za IBD pojednostavljuje suhoćach Za najbolje dionice

Uhvatite sljedeću veliku dobitnu dionicu s MarketSmithom

Želite brzo dobiti i izbjeći velike gubitke? Isprobajte SwingTrader

Najbolje zalihe za rast za kupnju i gledanje

IBD Digital: Otključajte IBD-ove premium popise dionica, alate i analize danas

Kineski rat cijena električnih vozila nastavlja se intenzivirati