Finance Magnates razgovarao je s Richardom Whelanom, glavnim izvršnim direktorom Alpha Trade-a o njegovoj dubinskoj perspektivi o njegovoj trenutnoj ulozi i iskustvu u industriji.
Koja je vaša pozadina u investicijskom bankarstvu i startup prostoru i kako vas je to pripremilo za vašu trenutnu ulogu?
Osobno 1995. godine, nakon što sam stekao diplomu iz ekonomije i postdiplomske kvalifikacije iz financija na UCD, Dublin, odmah sam se pridružio Deutsche Bank gdje sam vodio FX operacije, operacije tržišta novca i operacije s fiksnim prihodima tijekom svoje četiri godine, nakon što sam u početku radio u Tim za istraživanje plaćanja koji nije bio uzbudljiv, ali mi je dao potpuni uvid u mehaniku sustava obračuna gotovine.
Preselio sam se u JP Morgan gdje sam tijekom osam godina vodio jedinicu za držanje pozicija srednjeg ureda, FX & Money Market Operations, a kasnije sam se preselio u projekte u kojima sam stvorio nišu u kojoj mi je uprava povjerila da nadgledam izgradnju infrastrukture i operacija (I&O) izlazak i testiranje za sve nove gotovinske i derivativne proizvode, a zatim pokretanje ovih odjela dok se ne stabiliziraju, ugniježđenje odjela unutar odgovarajuće prakse unutar banke i zatim prelazak na sljedeći novi proizvod.
Broj inicijativa je prevelik za navođenje, ali uključuje CLS operacije, međuentitetske zamjene valuta za likvidnost i zamjenu glavne knjige.
Kasnije sam bio voditelj programa za UBS-ovu poreznu službu, CDS i strukturirane OTC derivate, što me izložilo eksploziji novih proizvoda u kratkom razdoblju, nadgledajući do 150 novih projekata povezanih s proizvodima u bilo kojem trenutku.
Tijekom tog vremena također sam predstavljao američke banke u raznim industrijskim radnim skupinama kao što su razne SWIFT radne skupine, DTCC radne skupine, CLS radne skupine i zamijenio sam svog šefa u Odboru za devizne poslove Federalnih rezervi (FXC).
Neposredno prije financijske krize pridružio sam se Northern Trust Company kao globalni voditelj trezorskih operacija.
Moja namjeravana uloga kao globalnog voditelja trezorskih operacija u Northern Trustu bila je implementacija nove tehnologije koja će zamijeniti ljudsku intervenciju u svim gotovinskim operacijama unutar banke, ali zbog financijske krize proveo sam dvije godine na off-shoring pozicijama iz svih mojih globalnih odjela u niskobudžetne operativne centre, a svi tehnološki proračuni su smanjeni.
To me, uz sporu prirodu donošenja odluka s bankama, navelo da se okrenem i koristim sve vještine koje sam stekao radeći u sporom sektoru korporativnih divova jer je bilo samo po sebi očito da nisu bili dovoljno agilni da usvoje nove dostupne tehnologije i drže korak s tržištem.
Tijekom tog nestabilnog razdoblja imao bih tjedne pozive s Federalnim rezervama Chicaga koje su me konzultirale kako bih pružio informacije o stabilnosti bankarskog sektora i posebno o svim potencijalnim budućim rizicima neplaćanja unutar financijskih institucija.
To me dovelo u brokersko-dilerski posao jer bi donošenje odluka bilo brže i mogao bih utjecati na promjenu na razini odbora i implementirati ovu promjenu u djeliću vremena i troškova. Od investicijskih banaka, skrbnika i privatnih banaka naučio sam okosnicu industrije i došlo je vrijeme da to znanje iskoristim na način koji bi mogao imati mnogo učinkovitiji učinak.
Moje prvo pokretanje bila je FCA regulirana brokersko-dilerska tvrtka s Marcusom Cumberlandom i osnovali smo FIXI PLC i tijekom mog razdoblja tamo sam bio COO i CTO na različitim mjestima uz održavanje nadzora nad središnjim uredom i trgovačkim stolom.
Dok je tamo FIXI PLC procvjetao i pružili smo likvidnost nizu banaka, hedge fondova, korporacija do poznatih privatnih klijenata s ultra visokom neto vrijednošću.
Razvili smo vrlo agresivan i uspješan vlasnički trgovački desk uz stjecanje i integraciju uspostavljenih forex operacija Rosthenthal Collinsa.
Moj tim je također upravljao izvorom likvidnosti, a ja sam bio odgovoran za razvoj vrlo uspješne platforme za algoritamsko arbitražno trgovanje koja je sama pokrivala sve operativne troškove poduzeća.
Budući da je bio ključan u rastu FIXI-ja od tvrtke koja je stjecala svoju FCA licencu do toga da postane institucionalni pružatelj likvidnosti s visokim stupnjem, koji ostvaruje veće količine od većine banaka s malim dijelom zahtjeva za ljudskim resursima usvajanjem ove nove eFX tehnologije, jedini logičan korak dalje bio je da vodim vlastitog brokera-dilera.
Od FIXI PLC-a od tada sam izravno stekao regulatornu licencu i bio sam generalni direktor za dva vrlo skalabilna FCA regulirana brokera-dilera koji opslužuju maloprodajne i institucionalne klijente, te FCA reguliranu tvrtku za upravljanje imovinom, uz osnivanje i izvršni direktor FCA regulirane institucije za elektronički novac .
Kombinacija svega navedenog savršeno me pozicionirala da pokrenem svog prvog brokera-dilera kao vlasnika i glavnog izvršnog direktora uz svoje cijenjene partnere i naš iskusni menadžerski tim kojeg poznajem i poštujem već dugi niz godina.
Naši talenti leže u vrlo različitim područjima i imamo različite osobnosti, no uvijek postižemo konsenzus kroz tu raznolikost kroz ispitivanje svih uglova i ublažavanje svih rizika bez ometanja održivog rasta s interesima naših klijenata uvijek u prvom planu.
Možete li elaborirati svoje iskustvo i sudjelovanje u Alpha Trade-u, odnosno svoj doprinos u ponudi novih i inovativnih proizvoda?
Alpha Trade je nastala iz mnogih razgovora s partnerima, starijim partnerima i voditeljima regulatorne usklađenosti u značajnoj odvjetničkoj tvrtki i trgovcem dionicama u Deutsche Bank, vlasničkim trgovcem stranim valutama u Axi i voditeljem rizika u VantageFX-u, koji je od tada izgradio dva uspješne FinTech tvrtke čija tehnologija sada pokreće veći dio poslovanja Alpha Tradesa.
Uz gore navedeno imamo iskusnog CTO-a (Dean Yu) s velikim iskustvom sa svim industrijskim standardnim tehnologijama i svom vlasničkom tehnologijom koju pružaju ove tvrtke.
Naša misija je potpuno jasna, identificirali smo prazninu unutar institucionalnog i kupovnog prostora za čistog, etičnog, transparentnog pružatelja likvidnosti koji bi mogao dobiti i najbolju i najjedinstveniju likvidnost na tržištu putem naših veza, a da pritom ne ide na prvo mjesto sa svim uobičajenim osumnjičenicima koji su u biti reciklirali Citibank i Barclays cijene kao svoje.
Razvili smo i posjedujemo izvore likvidnosti iz širokog spektra izvora te ih posebno prilagođavamo zahtjevima naših klijenata.
Posebno smo ciljali na najbolje investicijske banke zbog njihove likvidnosti na tržištu, najbolje hedge fondove na tržištu, dodali smo jednog pružatelja likvidnosti širokog spektra kako bismo zaključali standardne izvore eFX banke i dodali dodatnu prednost koju likvidnost dobivamo iz brojnih drugih veliki, ali prilagođeni fond likvidnosti koji bi mogao ponuditi iskrivljene cijene što naše cijene čini jedinstvenim i fleksibilnim za devize i plemenite metale.
Ovaj pristup smo ponovili u izvoru likvidnosti digitalne imovine prateći opsežna ulaganja koja mjesecima istražuju svaki dio ove industrije. Opskrbu likvidnosti u digitalnoj imovini vidimo kao sljedeću veliku stvar i već smo, bez sumnje, vodeći u tom području.
Naš je cilj razviti odnose sa stotinama visokofrekventnih klijenata u rasponu od brokerskih dilera do hedge fondova, obiteljskih ureda i drugih kupaca sa strane te surađivati koristeći našu postojeću OTC tehnologiju generiranja cijena kako bismo stvorili prilagođene fondove duboke likvidnosti koji precizno odgovaraju njihovim zahtjevima za izvršenje. uspoređujući ih s pružateljima likvidnosti koji žele iskoristiti njihov tok.
Rijetko, ako uopće, dobivamo pritužbe klijenata. To je pravo partnerstvo na strani klijenta i naši pružatelji likvidnosti više su nego sretni što nam mogu pružiti izvore po svom izboru jer znaju da u potpunosti razumijemo zašto su nam dali linije koje imaju i ne dopuštamo da se one iskorištavaju ili otvaraju zlostavljati.
Otkako smo preuzeli ulogu glavnog izvršnog direktora u veljači ove godine, naš se volumen povećao pet puta do kraja travnja na oko 1.2 milijarde dnevno, a očekujemo da će se to povećati za 70% u lipnju 2022. Mjeseci izuzetno teškog rada uistinu su horizontalno skalabilna infrastruktura na mjestu i tiho stjecanje naše mreže klijenata sada se isplati.
To je balansiranje, ali nakon dvadeset i sedam godina u industriji poznajem svakog sudionika u branši i one koje ne poznajem, moji partneri ih dobro poznaju, tako da je u ovaj posao uloženo bogatstvo dobre volje, što smo mi ne namjerava izgorjeti.
Gdje se Alpha Trade uklapa u šire tržište i po čemu se tvrtka razlikuje od konkurencije?
Naš rub je jednostavan. Možemo osigurati namjenske skupove likvidnosti po narudžbi koji savršeno odgovaraju zahtjevima naših klijenata ili njihovih klijenata i istovremeno izbjegavajući sukobe s našim dobavljačima likvidnosti.
Mnogi naši klijenti klikaju i trguju isječcima do 100 milijuna USD, a mnogi drugi algo trguju isječcima od 100 USD i mi imamo prikladne skupove za sve njih zbog raznolikosti likvidnosti koju smo nabavili.
S obzirom na to, možemo ponuditi cijene bez premca, što je razlog zašto stvarno veliki hitri i velike tvrtke za zaštitu od rizika dolaze kod mene. Oni su sretni što su dosegnuli naše cijene od 50 milijuna USD u velikim cijenama i postigli bolji VWAP od mitraljeza na cijelom tržištu.
Naš omjer popunjenosti nakon što se klijent parkira u svoj bazen po narudžbi je veći od 99.9%. Ovo jamstvo izvršenja po tako konkurentnim cijenama u dubini je nešto što nijedna druga tvrtka ne može ponuditi u praksi. Svi naši konkurenti imaju isti vrh cijena naslova knjiga, ali u dubini se uvelike razlikujemo.
Svatko može pokazati cijene po izboru London dan pola vremena u EURUSD-u, ali dosljedno nuditi niske cijene u dubini je nešto što je vrlo malo njih spremno ponuditi, a po našoj cijeni, mi sjedimo sami.
Koji su neki od najvećih izazova s kojima se tvrtke u maloprodaji suočavaju?
Alpha Trade ne posluje u maloprodajnom prostoru i prima samo institucionalne ili profesionalne klijente. Imamo rastuću populaciju ASIC maloprodajnih brokersko-dilerskih klijenata koji troše našu likvidnost zajedno s nekoliko globalnih maloprodajnih brokersko-dilerskih klijenata.
Ostavljajući po strani goleme promjene regulatornog okruženja, mnogi operateri u maloprodajnom prostoru nisu se prilagodili promjenama i još uvijek traže “soft flow” koji jedva da postoji u našem poslovanju.
Spojite ovo i rasprostranjenost martingala s algama za prosječnu mrežu koji su sada tako rasprostranjeni uz tvrdoglav pristup prema neaktivnom upravljanju svojom knjigom rizika plus nedostatak volatilnosti koji je kaznio ove tvrtke tijekom posljednjih pet godina. Za sada se vratila volatilnost, ali te se tvrtke, po našem mišljenju, moraju prilagoditi ili umrijeti. Moraju se udružiti s odgovarajućim pružateljem likvidnosti koji može odgovarati njihovim strategijama zaštite od rizika. Alpha se udobno nalazi u ovom prostoru.
Međutim, usporedite ovo s Istokom s fenomenalnom inovacijom u tehnologiji trgovanja digitalnom imovinom, maloprodajno tržište postalo je mnogo raznolikije, pametnije i stari model ciljanja mekog protoka valuta praktički je mrtav kako ga vidimo. To je spaljena zemlja. Svaki maloprodajni posrednik trebao bi pametno upravljati rizikom i stvarati nove načine za ostvarivanje prihoda putem dodatnih proizvoda.
Alpha Trade može pomoći ovim brokerima s našom opskrbom likvidnosti koja uz iznimnu valutu i metale, naša ponuda uključuje i digitalnu imovinu, dionice s jednim imenom i veliki izbor drugih klasa imovine CFD-a. To omogućuje njihovim klijentima da diverzificiraju svoje trgovačke portfelje i dobiju pristup tržištima koja prije nisu bila dostupna putem jedne platforme. A kako ovi brokeri usvajaju pristup svjesniji rizika i STP ili hedge, nalazimo da nas pozivaju da im pomognemo da optimiziraju svoj P&L trgovanja.
Postoje li novi razvoji u planu u Alpha Tradeu u drugoj polovici 2. i dalje?
Imamo petogodišnji plan za tvrtku koji uključuje dodavanje Digitalne banke, izgradnju isporučive kripto ponude putem zasebnih reguliranih subjekata i dobivanje neovisne FCA licence za upravljanje imovinom koja će se u osnovi koristiti za upravljanje dobitima tvrtki, bonuse zaposlenicima i dobit poduzeća. Svaki cent koji zaradimo u ovom razdoblju namjeravamo uložiti natrag u veću mrežu reguliranih tvrtki.
Kratkoročno smo 100% usredotočeni na guranje cijena naših CFD derivata na tržište jer ne možemo pronaći konkurenta na istoku ili zapadu koji može pobijediti našu kombinaciju cijena/provizija. Hrabra izjava, ali je još nismo pronašli. Šest mjeseci napornog rada se isplatilo i kao i s poslovanjem s valutama i metalima nastojat ćemo proširiti našu prodaju i agresivno diverzificirati ponudu proizvoda na globalnoj razini tijekom 2022. i 2023. dok radimo na našim strateškim ciljevima.
S našim FinTech tvrtkama uspostavili smo rješenje za brokera u kutiji koje uključuje sve što je potrebno za svakog novog brokera za pokretanje, od platformi za trgovanje, tehnologije kopiranja, PAMM/MAMM, hostinga, CRM-a, likvidnosti i, što je najvažnije, naših smjernica i iskustva. Postoji niz tehnoloških proizvoda koji ovdje nisu obuhvaćeni, ali nema dovoljno prostora da se pokrije sve.
Nastojat ćemo agresivno proširiti prodaju na Europu, Bliski istok i Latinsku Ameriku tijekom iduće godine i nadamo se da ćemo postići iste uspjehe koje smo imali u Australiji u nevjerojatno kratkom vremenskom roku. Naš izniman rast do danas bio je bez ijednog prodavača...
Afrika je također prilika koju ispitujemo i vjerujemo da s našim nizom proizvoda možemo ponuditi alternativu postojećim operaterima u ovoj regiji s ciljanijim pristupom.
Naša je kultura zapravo kultura Istoka i Zapada jer usvajamo stroge regulatorne zahtjeve FCA reguliranih tvrtki s obzirom na moje iskustvo (i očito kao ASIC regulirana tvrtka) i na razborit način osiguravamo najbolju likvidnost u svojoj klasi u širokom spektru proizvoda tijekom vremena gdje predstavljamo vrijednosnu ponudu institucionalnom tržištu.
Ako se ne možemo ocijeniti među prva tri pružatelja likvidnosti u bilo kojoj klasi imovine, jednostavno nećemo ponuditi te proizvode. Ovo je referentna vrijednost trgovačke sesije po trgovačkoj sesiji koju mjerimo sa svim ključnim konkurentima i bit će ključ našeg dugoročnog uspjeha.
Tvrtka je osnovana 1990-ih, ali smo je kupili tek prije dvanaest mjeseci i devet mjeseci smo se fokusirali na ulaganje u infrastrukturu, robusno poslovanje, zapošljavanje najboljih talenata i naravno pronalaženje najbolje likvidnosti.
Otkako sam preuzeo poziciju glavnog izvršnog direktora u siječnju ove godine, naše količine su se trostruko povećale, tvrtka je profitabilna, osigurali smo neke izuzetno istaknute klijente i možemo vidjeti svijetlu budućnost samo ako se držimo naših osnovnih principa koji uključuju usvajanje promijeniti na kontroliran i razborit način koristeći naše kombinirano iskustvo u osnovnoj industriji. I, naravno, uvijek slušajte zahtjeve naših klijenata.
Na kraju, želio bih vam zahvaliti na vašem vremenu i strpljenju slušajući moju viziju za Alpha Trade!
Slobodno kontaktirajte Richarda izravno putem [e-pošta zaštićena] ili mu pošaljite poruku putem LinkedIn ili Alpha Trade izravno putem [e-pošta zaštićena] or [e-pošta zaštićena].
Finance Magnates razgovarao je s Richardom Whelanom, glavnim izvršnim direktorom Alpha Trade-a o njegovoj dubinskoj perspektivi o njegovoj trenutnoj ulozi i iskustvu u industriji.
Koja je vaša pozadina u investicijskom bankarstvu i startup prostoru i kako vas je to pripremilo za vašu trenutnu ulogu?
Osobno 1995. godine, nakon što sam stekao diplomu iz ekonomije i postdiplomske kvalifikacije iz financija na UCD, Dublin, odmah sam se pridružio Deutsche Bank gdje sam vodio FX operacije, operacije tržišta novca i operacije s fiksnim prihodima tijekom svoje četiri godine, nakon što sam u početku radio u Tim za istraživanje plaćanja koji nije bio uzbudljiv, ali mi je dao potpuni uvid u mehaniku sustava obračuna gotovine.
Preselio sam se u JP Morgan gdje sam tijekom osam godina vodio jedinicu za držanje pozicija srednjeg ureda, FX & Money Market Operations, a kasnije sam se preselio u projekte u kojima sam stvorio nišu u kojoj mi je uprava povjerila da nadgledam izgradnju infrastrukture i operacija (I&O) izlazak i testiranje za sve nove gotovinske i derivativne proizvode, a zatim pokretanje ovih odjela dok se ne stabiliziraju, ugniježđenje odjela unutar odgovarajuće prakse unutar banke i zatim prelazak na sljedeći novi proizvod.
Broj inicijativa je prevelik za navođenje, ali uključuje CLS operacije, međuentitetske zamjene valuta za likvidnost i zamjenu glavne knjige.
Kasnije sam bio voditelj programa za UBS-ovu poreznu službu, CDS i strukturirane OTC derivate, što me izložilo eksploziji novih proizvoda u kratkom razdoblju, nadgledajući do 150 novih projekata povezanih s proizvodima u bilo kojem trenutku.
Tijekom tog vremena također sam predstavljao američke banke u raznim industrijskim radnim skupinama kao što su razne SWIFT radne skupine, DTCC radne skupine, CLS radne skupine i zamijenio sam svog šefa u Odboru za devizne poslove Federalnih rezervi (FXC).
Neposredno prije financijske krize pridružio sam se Northern Trust Company kao globalni voditelj trezorskih operacija.
Moja namjeravana uloga kao globalnog voditelja trezorskih operacija u Northern Trustu bila je implementacija nove tehnologije koja će zamijeniti ljudsku intervenciju u svim gotovinskim operacijama unutar banke, ali zbog financijske krize proveo sam dvije godine na off-shoring pozicijama iz svih mojih globalnih odjela u niskobudžetne operativne centre, a svi tehnološki proračuni su smanjeni.
To me, uz sporu prirodu donošenja odluka s bankama, navelo da se okrenem i koristim sve vještine koje sam stekao radeći u sporom sektoru korporativnih divova jer je bilo samo po sebi očito da nisu bili dovoljno agilni da usvoje nove dostupne tehnologije i drže korak s tržištem.
Tijekom tog nestabilnog razdoblja imao bih tjedne pozive s Federalnim rezervama Chicaga koje su me konzultirale kako bih pružio informacije o stabilnosti bankarskog sektora i posebno o svim potencijalnim budućim rizicima neplaćanja unutar financijskih institucija.
To me dovelo u brokersko-dilerski posao jer bi donošenje odluka bilo brže i mogao bih utjecati na promjenu na razini odbora i implementirati ovu promjenu u djeliću vremena i troškova. Od investicijskih banaka, skrbnika i privatnih banaka naučio sam okosnicu industrije i došlo je vrijeme da to znanje iskoristim na način koji bi mogao imati mnogo učinkovitiji učinak.
Moje prvo pokretanje bila je FCA regulirana brokersko-dilerska tvrtka s Marcusom Cumberlandom i osnovali smo FIXI PLC i tijekom mog razdoblja tamo sam bio COO i CTO na različitim mjestima uz održavanje nadzora nad središnjim uredom i trgovačkim stolom.
Dok je tamo FIXI PLC procvjetao i pružili smo likvidnost nizu banaka, hedge fondova, korporacija do poznatih privatnih klijenata s ultra visokom neto vrijednošću.
Razvili smo vrlo agresivan i uspješan vlasnički trgovački desk uz stjecanje i integraciju uspostavljenih forex operacija Rosthenthal Collinsa.
Moj tim je također upravljao izvorom likvidnosti, a ja sam bio odgovoran za razvoj vrlo uspješne platforme za algoritamsko arbitražno trgovanje koja je sama pokrivala sve operativne troškove poduzeća.
Budući da je bio ključan u rastu FIXI-ja od tvrtke koja je stjecala svoju FCA licencu do toga da postane institucionalni pružatelj likvidnosti s visokim stupnjem, koji ostvaruje veće količine od većine banaka s malim dijelom zahtjeva za ljudskim resursima usvajanjem ove nove eFX tehnologije, jedini logičan korak dalje bio je da vodim vlastitog brokera-dilera.
Od FIXI PLC-a od tada sam izravno stekao regulatornu licencu i bio sam generalni direktor za dva vrlo skalabilna FCA regulirana brokera-dilera koji opslužuju maloprodajne i institucionalne klijente, te FCA reguliranu tvrtku za upravljanje imovinom, uz osnivanje i izvršni direktor FCA regulirane institucije za elektronički novac .
Kombinacija svega navedenog savršeno me pozicionirala da pokrenem svog prvog brokera-dilera kao vlasnika i glavnog izvršnog direktora uz svoje cijenjene partnere i naš iskusni menadžerski tim kojeg poznajem i poštujem već dugi niz godina.
Naši talenti leže u vrlo različitim područjima i imamo različite osobnosti, no uvijek postižemo konsenzus kroz tu raznolikost kroz ispitivanje svih uglova i ublažavanje svih rizika bez ometanja održivog rasta s interesima naših klijenata uvijek u prvom planu.
Možete li elaborirati svoje iskustvo i sudjelovanje u Alpha Trade-u, odnosno svoj doprinos u ponudi novih i inovativnih proizvoda?
Alpha Trade je nastala iz mnogih razgovora s partnerima, starijim partnerima i voditeljima regulatorne usklađenosti u značajnoj odvjetničkoj tvrtki i trgovcem dionicama u Deutsche Bank, vlasničkim trgovcem stranim valutama u Axi i voditeljem rizika u VantageFX-u, koji je od tada izgradio dva uspješne FinTech tvrtke čija tehnologija sada pokreće veći dio poslovanja Alpha Tradesa.
Uz gore navedeno imamo iskusnog CTO-a (Dean Yu) s velikim iskustvom sa svim industrijskim standardnim tehnologijama i svom vlasničkom tehnologijom koju pružaju ove tvrtke.
Naša misija je potpuno jasna, identificirali smo prazninu unutar institucionalnog i kupovnog prostora za čistog, etičnog, transparentnog pružatelja likvidnosti koji bi mogao dobiti i najbolju i najjedinstveniju likvidnost na tržištu putem naših veza, a da pritom ne ide na prvo mjesto sa svim uobičajenim osumnjičenicima koji su u biti reciklirali Citibank i Barclays cijene kao svoje.
Razvili smo i posjedujemo izvore likvidnosti iz širokog spektra izvora te ih posebno prilagođavamo zahtjevima naših klijenata.
Posebno smo ciljali na najbolje investicijske banke zbog njihove likvidnosti na tržištu, najbolje hedge fondove na tržištu, dodali smo jednog pružatelja likvidnosti širokog spektra kako bismo zaključali standardne izvore eFX banke i dodali dodatnu prednost koju likvidnost dobivamo iz brojnih drugih veliki, ali prilagođeni fond likvidnosti koji bi mogao ponuditi iskrivljene cijene što naše cijene čini jedinstvenim i fleksibilnim za devize i plemenite metale.
Ovaj pristup smo ponovili u izvoru likvidnosti digitalne imovine prateći opsežna ulaganja koja mjesecima istražuju svaki dio ove industrije. Opskrbu likvidnosti u digitalnoj imovini vidimo kao sljedeću veliku stvar i već smo, bez sumnje, vodeći u tom području.
Naš je cilj razviti odnose sa stotinama visokofrekventnih klijenata u rasponu od brokerskih dilera do hedge fondova, obiteljskih ureda i drugih kupaca sa strane te surađivati koristeći našu postojeću OTC tehnologiju generiranja cijena kako bismo stvorili prilagođene fondove duboke likvidnosti koji precizno odgovaraju njihovim zahtjevima za izvršenje. uspoređujući ih s pružateljima likvidnosti koji žele iskoristiti njihov tok.
Rijetko, ako uopće, dobivamo pritužbe klijenata. To je pravo partnerstvo na strani klijenta i naši pružatelji likvidnosti više su nego sretni što nam mogu pružiti izvore po svom izboru jer znaju da u potpunosti razumijemo zašto su nam dali linije koje imaju i ne dopuštamo da se one iskorištavaju ili otvaraju zlostavljati.
Otkako smo preuzeli ulogu glavnog izvršnog direktora u veljači ove godine, naš se volumen povećao pet puta do kraja travnja na oko 1.2 milijarde dnevno, a očekujemo da će se to povećati za 70% u lipnju 2022. Mjeseci izuzetno teškog rada uistinu su horizontalno skalabilna infrastruktura na mjestu i tiho stjecanje naše mreže klijenata sada se isplati.
To je balansiranje, ali nakon dvadeset i sedam godina u industriji poznajem svakog sudionika u branši i one koje ne poznajem, moji partneri ih dobro poznaju, tako da je u ovaj posao uloženo bogatstvo dobre volje, što smo mi ne namjerava izgorjeti.
Gdje se Alpha Trade uklapa u šire tržište i po čemu se tvrtka razlikuje od konkurencije?
Naš rub je jednostavan. Možemo osigurati namjenske skupove likvidnosti po narudžbi koji savršeno odgovaraju zahtjevima naših klijenata ili njihovih klijenata i istovremeno izbjegavajući sukobe s našim dobavljačima likvidnosti.
Mnogi naši klijenti klikaju i trguju isječcima do 100 milijuna USD, a mnogi drugi algo trguju isječcima od 100 USD i mi imamo prikladne skupove za sve njih zbog raznolikosti likvidnosti koju smo nabavili.
S obzirom na to, možemo ponuditi cijene bez premca, što je razlog zašto stvarno veliki hitri i velike tvrtke za zaštitu od rizika dolaze kod mene. Oni su sretni što su dosegnuli naše cijene od 50 milijuna USD u velikim cijenama i postigli bolji VWAP od mitraljeza na cijelom tržištu.
Naš omjer popunjenosti nakon što se klijent parkira u svoj bazen po narudžbi je veći od 99.9%. Ovo jamstvo izvršenja po tako konkurentnim cijenama u dubini je nešto što nijedna druga tvrtka ne može ponuditi u praksi. Svi naši konkurenti imaju isti vrh cijena naslova knjiga, ali u dubini se uvelike razlikujemo.
Svatko može pokazati cijene po izboru London dan pola vremena u EURUSD-u, ali dosljedno nuditi niske cijene u dubini je nešto što je vrlo malo njih spremno ponuditi, a po našoj cijeni, mi sjedimo sami.
Koji su neki od najvećih izazova s kojima se tvrtke u maloprodaji suočavaju?
Alpha Trade ne posluje u maloprodajnom prostoru i prima samo institucionalne ili profesionalne klijente. Imamo rastuću populaciju ASIC maloprodajnih brokersko-dilerskih klijenata koji troše našu likvidnost zajedno s nekoliko globalnih maloprodajnih brokersko-dilerskih klijenata.
Ostavljajući po strani goleme promjene regulatornog okruženja, mnogi operateri u maloprodajnom prostoru nisu se prilagodili promjenama i još uvijek traže “soft flow” koji jedva da postoji u našem poslovanju.
Spojite ovo i rasprostranjenost martingala s algama za prosječnu mrežu koji su sada tako rasprostranjeni uz tvrdoglav pristup prema neaktivnom upravljanju svojom knjigom rizika plus nedostatak volatilnosti koji je kaznio ove tvrtke tijekom posljednjih pet godina. Za sada se vratila volatilnost, ali te se tvrtke, po našem mišljenju, moraju prilagoditi ili umrijeti. Moraju se udružiti s odgovarajućim pružateljem likvidnosti koji može odgovarati njihovim strategijama zaštite od rizika. Alpha se udobno nalazi u ovom prostoru.
Međutim, usporedite ovo s Istokom s fenomenalnom inovacijom u tehnologiji trgovanja digitalnom imovinom, maloprodajno tržište postalo je mnogo raznolikije, pametnije i stari model ciljanja mekog protoka valuta praktički je mrtav kako ga vidimo. To je spaljena zemlja. Svaki maloprodajni posrednik trebao bi pametno upravljati rizikom i stvarati nove načine za ostvarivanje prihoda putem dodatnih proizvoda.
Alpha Trade može pomoći ovim brokerima s našom opskrbom likvidnosti koja uz iznimnu valutu i metale, naša ponuda uključuje i digitalnu imovinu, dionice s jednim imenom i veliki izbor drugih klasa imovine CFD-a. To omogućuje njihovim klijentima da diverzificiraju svoje trgovačke portfelje i dobiju pristup tržištima koja prije nisu bila dostupna putem jedne platforme. A kako ovi brokeri usvajaju pristup svjesniji rizika i STP ili hedge, nalazimo da nas pozivaju da im pomognemo da optimiziraju svoj P&L trgovanja.
Postoje li novi razvoji u planu u Alpha Tradeu u drugoj polovici 2. i dalje?
Imamo petogodišnji plan za tvrtku koji uključuje dodavanje Digitalne banke, izgradnju isporučive kripto ponude putem zasebnih reguliranih subjekata i dobivanje neovisne FCA licence za upravljanje imovinom koja će se u osnovi koristiti za upravljanje dobitima tvrtki, bonuse zaposlenicima i dobit poduzeća. Svaki cent koji zaradimo u ovom razdoblju namjeravamo uložiti natrag u veću mrežu reguliranih tvrtki.
Kratkoročno smo 100% usredotočeni na guranje cijena naših CFD derivata na tržište jer ne možemo pronaći konkurenta na istoku ili zapadu koji može pobijediti našu kombinaciju cijena/provizija. Hrabra izjava, ali je još nismo pronašli. Šest mjeseci napornog rada se isplatilo i kao i s poslovanjem s valutama i metalima nastojat ćemo proširiti našu prodaju i agresivno diverzificirati ponudu proizvoda na globalnoj razini tijekom 2022. i 2023. dok radimo na našim strateškim ciljevima.
S našim FinTech tvrtkama uspostavili smo rješenje za brokera u kutiji koje uključuje sve što je potrebno za svakog novog brokera za pokretanje, od platformi za trgovanje, tehnologije kopiranja, PAMM/MAMM, hostinga, CRM-a, likvidnosti i, što je najvažnije, naših smjernica i iskustva. Postoji niz tehnoloških proizvoda koji ovdje nisu obuhvaćeni, ali nema dovoljno prostora da se pokrije sve.
Nastojat ćemo agresivno proširiti prodaju na Europu, Bliski istok i Latinsku Ameriku tijekom iduće godine i nadamo se da ćemo postići iste uspjehe koje smo imali u Australiji u nevjerojatno kratkom vremenskom roku. Naš izniman rast do danas bio je bez ijednog prodavača...
Afrika je također prilika koju ispitujemo i vjerujemo da s našim nizom proizvoda možemo ponuditi alternativu postojećim operaterima u ovoj regiji s ciljanijim pristupom.
Naša je kultura zapravo kultura Istoka i Zapada jer usvajamo stroge regulatorne zahtjeve FCA reguliranih tvrtki s obzirom na moje iskustvo (i očito kao ASIC regulirana tvrtka) i na razborit način osiguravamo najbolju likvidnost u svojoj klasi u širokom spektru proizvoda tijekom vremena gdje predstavljamo vrijednosnu ponudu institucionalnom tržištu.
Ako se ne možemo ocijeniti među prva tri pružatelja likvidnosti u bilo kojoj klasi imovine, jednostavno nećemo ponuditi te proizvode. Ovo je referentna vrijednost trgovačke sesije po trgovačkoj sesiji koju mjerimo sa svim ključnim konkurentima i bit će ključ našeg dugoročnog uspjeha.
Tvrtka je osnovana 1990-ih, ali smo je kupili tek prije dvanaest mjeseci i devet mjeseci smo se fokusirali na ulaganje u infrastrukturu, robusno poslovanje, zapošljavanje najboljih talenata i naravno pronalaženje najbolje likvidnosti.
Otkako sam preuzeo poziciju glavnog izvršnog direktora u siječnju ove godine, naše količine su se trostruko povećale, tvrtka je profitabilna, osigurali smo neke izuzetno istaknute klijente i možemo vidjeti svijetlu budućnost samo ako se držimo naših osnovnih principa koji uključuju usvajanje promijeniti na kontroliran i razborit način koristeći naše kombinirano iskustvo u osnovnoj industriji. I, naravno, uvijek slušajte zahtjeve naših klijenata.
Na kraju, želio bih vam zahvaliti na vašem vremenu i strpljenju slušajući moju viziju za Alpha Trade!
Slobodno kontaktirajte Richarda izravno putem [e-pošta zaštićena] ili mu pošaljite poruku putem LinkedIn ili Alpha Trade izravno putem [e-pošta zaštićena] or [e-pošta zaštićena].
Izvor: https://www.financemagnates.com/thought-leadership/taking-alpha-trade-to-the-top/