Ove 3 mjesečne dividende će porasti 2022

Gomila se sprema nagomilati u dionicama mjesečne dividende, a mi ćemo ih pobijediti u tome s tri najbolja od njih — i također si prigrabiti pozamašne prinose do 6.5%.

Tri mjesečne platiše koje pokrivamo u nastavku bit će vrlo privlačan ljudima koji su uzdrmani dok S&P 500 – a posebno tehnološki težak NASDAQ – propada.

Dividende - čak i mjesečne - obično dobivaju kolektivno zijevanje od ulagača u vremenima bika. Ali oni će ove godine biti dragi jer Jay Powell isključuje svoj printer za novac kako bi pokušao očistiti inflacijski nered koji je sam napravio.

U međuvremenu, “redovne” dionice i trezori još uvijek isplaćuju isplate daleko od 2%. A ako naše “NASDAQ izbjeglice” sjede u gotovini, oni dobro znaju da će sjediti na tragu inflacije!

Ali uz mjesečne dividende, mogu iskoristiti isplate za izravnavanje inflacije koje se pojavljuju svakih 30 (ili 31) dan. To je veliki plus na svakom tržištu jer ako vam ne treba gotovina za plaćanje računa, možete je brzo reinvestirati, povećavajući svoje vlasništvo (i svoj prihod) kao što to činite.

S tri oznake u nastavku, bit ćemo daleko ispred vremena jer mainstream publika iznenada otkriva vrline "dosadne" mjesečne isplate.

Mjesečna dividenda Igra br. 1: Kanadski “ubojica inflacije” donosi 6.5%

Počnimo sjeverno od granice s tvrtkom za naftovode Naftovod Pembina (PBA). To je idealna zaštita od inflacije, jer ima koristi jer rastuće cijene nafte i plina potiču otpremnike da potaknu proizvodnju natrag na razine prije pandemije, nešto što Kanadska udruga energetskih izvođača očekuje da će se dogoditi kasnije ove godine.

Osim toga, Pembina plaća ogromnih 6.5% i, za razliku od američkih igrača naftovoda kao što su npr Prijenos energije LP (ET), Partneri za Enterprise Products Partners (EPD) i Kinder Morgan (KMI), Pembina nas plaća svaki mjesec.

I ta je isplata pouzdana - Pembina je isplaćivala dividendu od 1997. i učinila je nešto vrlo neobično za platitelja od 6.5%: povećala je svoju isplatu, i to ne tako malo: u posljednjih 10 godina dividenda tvrtke je skočila 61% (u kanadskim dolarima).

Tvrtka se može pohvaliti 11,000 milja cjevovoda za sirovi, prirodni plin i kondenzat diljem Kanade. Također se isporučuje u SAD, a prirodni plin, etan i kondenzat prolaze preko granice do Illinoisa kroz naftovod Cochin, koji je kupio od Kinder Morgana 2019.

Veća proizvodnja nafte i cijene u zapadnoj Kanadi jačaju bilancu Pembine, koja se može pohvaliti razumnim dugoročnim dugom koji iznosi oko 35% imovine. Njezina dividenda čini 73% slobodnog novčanog toka – što je razumno za dovod s Pembininim predvidljivim prihodima. Tvrtka također planira otkupiti oko milijardu dolara svojih dionica ove godine.

Zanimljivo je to što se ove dionice mogu dobiti za samo 16 puta veću zaradu, što je dobar popust na razinu prije pandemije od 23.

Pembina isplaćuje dividende u kanadskim dolarima, tako da ćete vidjeti neke fluktuacije u vašim mjesečnim isplatama. Međutim, Bank of Canada će vjerojatno izbjegavati podizanje kamatnih stopa mnogo brže od Federalnih rezervi, kako bi izbjegla napuhavanje vrijednosti "luna". To bi trebalo održati vaše isplate stabilnima. Osim toga, Pembina trguje na NYSE, tako da je lako kupiti.

Mjesečna igra dividende br. 2: odabir za e-trgovinu otporan na inflaciju

STAG industrijski (STAG) je još jedna pametna igra s inflacijom—vrijednost njegovih nekretnina raste i skuplja veće najamnine: u trećem tromjesečju iznajmio je 3 milijuna četvornih metara uz 3.7% veću najamninu (na gotovinskoj osnovi) nego što su plaćali prethodni stanari i 8% ravno -linijskom osnovicom, koja raspoređuje najamninu na cijeli rok najma, uzimajući u obzir jednokratne troškove i poticaje.

Zatim dolazi do pomaka prema kupnji "stvari" i udaljavanju od usluga, što će vjerojatno ostati s nama, čak i kada pandemija popušta. STAG ima taj kut pokriven, sa stanarima kao Amazon.com (AMZN)—njegov najveći stanar-FedEx (FDX) i GXO Logistika (GXO).

Također nam se sviđa što je upravljanje poslom učinjeno u uklanjanju rizika iz poslovanja STAG-a, pazeći da nijedan stanar ne plaća više od 3.8% godišnje osnovne najamnine (kao što možete vidjeti gore). Štoviše, 84% njegovih zakupaca ima prihod iznad 100 milijuna dolara, a 64% se može pohvaliti prihodima većim od milijardu dolara, tako da ima posla s vrlo sigurnim tvrtkama.

Vratimo se na dividendu – mjesečna isplata sada donosi 3.4%, što je očito manje od Pembininih velikih prinosa od 6.5%. Ali to je još uvijek gotovo trostruko veće od isplate tipičnih dionica S&P 500, znatno iznad 1.8% plaćanja Treasuresa i sigurno je na 72% STAG-ovih posljednjih 12 mjeseci sredstava iz poslovanja (FFO, glavna metrika novčanog toka REIT-a). Kao i Pembina, STAG redovito povećava svoju dividendu, s povećanjem od 22% u posljednjih osam godina.

Dionice se trguju po 21.3 puta manje od 12-mjesečnog FFO-a, što je pošteno za dionicu koja je dobila 41% u prošloj godini dok je plaćala – i povećavala – svoju mjesečnu isplatu. Uz ogroman porast FFO-a od 15% u trećem tromjesečju, zvjezdanu stopu popunjenosti od 3% i propast e-trgovine i oživljavanje gospodarstva, njegovi dobici tek počinju.

Mjesečna dividenda Igra br. 3: 6.4% dividende sa skrivenim rubom

Konačno, Povećano globalno povjerenje dividendi (BOE) nudi nam međunarodnu izloženost, posebno u Europi, gdje su tržišta bila lošija od svojih američkih rođaka, Vanguard FTSE Europe ETF (VGK)
VGK
.

BOE nam daje lijepu ravnotežu, s 50% svojih udjela u SAD-u i 50% u inozemstvu, a Europa i UK čine oko 36% ukupnog portfelja. Fond ima mandat držati najmanje 40% svog portfelja u stranim dionicama, pa činjenica da trenutno drži 50% pokazuje naklonost menadžmenta.

Ipak, BOE, koji danas donosi 6.5% prinosa, trguje s diskontom od 9.1% na neto vrijednost imovine (NAV, ili koliko vrijede udjela u njegovom portfelju). To znači da u osnovi dobivamo te dionice, uključujući Microsoft (MSFT), Farmaceutski div sa sjedištem u Francuskoj Sanofi SA (SNY) i britanski proizvođač žestokih pića Diageo (DEO), za 91 cent po dolaru!

Također imamo koristi od BOE-ove strategije prodaje opcija, koja povećava njegove dividende i smanjuje volatilnost. U skladu s ovim planom, uprava prodaje pokrivene opcije na portfelj fonda, koje kupcima daju mogućnost kupnje njegovih dionica po fiksnoj cijeni na fiksni datum.

Ako dionica ne pogodite tu cijenu, fond zadržava gotovinu. Ako se to dogodi, dionice se "pozivaju", ali fond još čuva gotovinu! Ovo je pametna strategija koja je posebno dobra na nestabilnim tržištima poput današnjeg.

Brett Owens glavni je strateški investitor Kontranski izgledi, Za još sjajnih ideja o prihodu potražite besplatnu kopiju njegovog najnovijeg posebnog izvještaja: Vaš portfelj za prijevremeno umirovljenje: ogromne dividende—svakog mjeseca—zauvijek.

Otkrivanje: nema