Ova dividenda od 6.6% omogućuje nam da profitiramo dok cijene benzina padaju

Potrošač u SAD-u upravo je dobio "povišicu plaće" od 162 milijarde dolara, a kladim se da niste čuli Riječ o tome. Danas ćemo iskoristiti tu "dodatnu" gotovinu kroz fond s prinosom od 6.6% koji trguje po 87 centi za dolar.

Ono na što ciljam je dobre vijesti priča o kojoj smo malo čuli u medijima: dodatna gotovina koju potrošači zgrću u džep zahvaljujući nedavnom padu cijena benzina.

Ni to nije mali iznos: prema Marku Zandiju, glavnom ekonomistu Moody's Analyticsa, američka kućanstva ukupno uštede oko 125 milijardi dolara za svaki dolar koji cijena na pumpi padne. A s prosječnim cijenama crpki sada oko 3.70 USD po galonu, što je pad sa sjevernih 5 USD u lipnju, gledamo na oko $ 162 milijardi biti bačen natrag u gospodarstvo ili okolo 13 milijardi dolara mjesečno.

Da budemo sigurni, nije sve ovo "dodatni" novac za većinu ljudi. Uz vruću inflaciju u drugim dobrima i uslugama, više cijene isisavaju dobar dio toga natrag kroz vrata.

Ali imajte na umu da korporativne profitne marže rastu (bez obzira na to što bilo tko od nas misli o tvrtkama koje povećavaju svoju dobit u vrijeme visoke inflacije), tako da je ovaj novac još uvijek neto plus za dionice. Štoviše, dio tog novca otići će u svježu potrošnju na osnovne potrošačke namirnice, poput kvalitetnije hrane, kao i u diskrecijsku kupnju.

Unatoč tome, dva glavna ETF-a koja uspoređuju ove sektore, iShares US Consumer Discretionary ETF (IYC
IYC
) i iShares US Consumer Staples ETF (IYK
IYK
), su u padu tijekom godine, s IYK-om koji se drži bolje jer osnovne sirovine privlače defenzivno orijentirane ulagače dok brige o recesiji rastu.

Posjedovanje zdrave mješavine ovih sektora uvijek ima smisla, a posebno ovih dana, budući da osnovne stvari pomažu ojačati naša ulaganja u krizi, dok niske procjene diskrecijskih tvrtki ne uzimaju u obzir milijarde dodatnog novca koje potrošači imaju, zahvaljujući nižim cijenama goriva, nedavnim porastima plaća i ostacima pandemije štednja.

Mogli biste biti izloženi oba sektora odabirom IYK i IYC. Problem je u tome što ćete računati na samo povećanje cijene za vaš povrat, budući da IYC donosi samo 0.6%, a IYK nije puno bolji, s 1.8%.

"ETF-batina"-i jeftino-CEF prinos 6.6%

Srećom, postoji bolja opcija koja nam daje "sve u jednom" izloženost američkom gospodarstvu i isplaćuje nam bogatih 6.6% dividende. to je 11 puta isplata na IYC i gotovo četiri puta IYK-ova dividenda od 1.8%. To također znači da dobivamo veliki dio našeg godišnjeg povrata u gotovini.

To bi bilo dobro uhodano zatvoreni fond (CEF) naziva Gabelli Dividend Income Trust (GDV). Pogled na njegovih 10 najvećih udjela otkriva mnoštvo tvrtki koje profitiraju od veće potrošnje na diskrecijsku robu i osnovne artikle, kao što je online oglašavanje Abeceda (GOOGL), MasterCard
MA
(MA), Microsoft
MSFT
(MSFT), Sony (SNY) i American Express
AXP
(AXP), kao i proizvođač hrane Mondelez International
MDLZ
(MDLZ):

Uz to, dobivamo stručnost upravljanja Maria Gabellija, gurua vrijednosnog ulaganja koji je više nego udvostručio novac svojih ulagača u posljednjem desetljeću, s povratom od 124%. Također je povećao dividendu fonda za 37.5%, uz čudnu posebnu isplatu usput. Najbolje od svega, ovaj CEF donosi dividende svaki mjesec, u skladu s našim računima.

Ova vrsta aktivnog upravljanja ključna je za uočavanje povoljnih ponuda (i izbjegavanje slabih poduzeća i sektora) na paničnom tržištu na kojem se nalazimo—a ETF-ovi vođeni algoritmima ne mogu mu se mjeriti.

Sada razgovarajmo o popustu.

Zahvaljujući nedavnoj rasprodaji, GDV-ov diskont na neto vrijednost imovine (NAV, ili razlika između vrijednosti njegovog portfelja i cijene fonda na otvorenom tržištu) je 13% dok ovo pišem, što nije daleko od njegovih najnižih vrijednosti iz 2022. To znači da u biti kupujemo ovaj pouzdani fond za samo 87 centi po dolaru.

Dakle, ako razmišljate o dodavanju potrošačke osnovne, diskrecijske ili obične izloženosti S&P 500 svom portfelju, GDV je svakako vrijedan pažnje. Njegov veliki popust, stabilna mjesečna dividenda i aktivno upravljanje prednosti su koje nikada nećete dobiti u ETF-u.

Michael Foster vodeći je analitičar za istraživanje Kontranski izgledi, Za još sjajnih ideja o prihodima, kliknite ovdje za naše najnovije izvješće “Neuništivi dohodak: 5 povoljnih fondova sa sigurnih 8.4% dividende."

Otkrivanje: nema