Warren Buffett kaže da su ovo najbolje dionice koje možete posjedovati kada inflacija skoči - s obzirom na to da potrošačke cijene i dalje rastu, vrijeme je da slijedite njegov primjer

Razine cijena nastavljaju rasti brzinom kakvu nismo vidjeli desetljećima. U travnju su potrošačke cijene u SAD-u porasle za 8.3% — neznatno u odnosu na 8.5% u ožujku, ali još uvijek blizu 40-godišnjih najviših vrijednosti.

Povećana inflacija ima ozbiljne posljedice za vašu ušteđevinu.

Srećom, legenda ulaganja Warren Buffett ima puno savjeta o tome što posjedovati kada potrošačke cijene porastu.

U pismu dioničarima iz 1981. Buffett je istaknuo dvije poslovne osobine koje bi ulagači trebali tražiti kada se pokušavaju boriti protiv inflacije: 1) moć lakog povećanja cijena i 2) sposobnost preuzimanja više poslova bez pretjerane potrošnje.

Ovdje su četiri Berkshire holdinga koji se uvelike mogu pohvaliti tim karakteristikama.

Prijavi klub kako bi naš MoneyWise bilten primao stalan protok djelotvorne ideje iz najboljih tvrtki Wall Streeta.

American Express (AXP)

Prošle je godine American Express pokazao svoju moć određivanja cijena jer je povisio godišnju naknadu za svoju platinastu karticu s 550 na 695 dolara.

Tvrtka također ima izravnu korist u inflatornom okruženju.

American Express većinu svog novca zarađuje putem naknada za popust - trgovcima se naplaćuje postotak svake transakcije Amex karticom. Kako se cijene roba i usluga povećavaju, tvrtka dobiva veće račune.

Posao cvjeta. U prvom tromjesečju prihodi tvrtke skočili su 1% u odnosu na prethodnu godinu na 29 milijardi dolara.

American Express je peti najveći holding u Berkshire Hathawayu. Posjedujući 151.6 milijuna dionica AXP-a, Berkshireov udio vrijedan je gotovo 24 milijarde dolara.

Berkshire također posjeduje dionice konkurenata American Expressa Visa i Mastercard, iako su pozicije puno manje.

Dionice American Expressa trenutno nude prinos od dividende od 1.3%.

Coca-Cola (KO)

Coca-Cola je klasičan primjer a otporan na recesiju poslovanje. Bez obzira na to je li gospodarstvo u procvatu ili se bori, limenka koka-kole je pristupačna većini ljudi.

Ukorijenjena tržišna pozicija tvrtke, veliki opseg i portfelj kultnih robnih marki - uključujući imena poput Sprite, Fresca, Dasani i Smartwater - daju joj obilje cjenovne moći.

Priča se nastavlja

Dodajte solidnu geografsku diverzifikaciju – njezini se proizvodi prodaju u više od 200 zemalja i teritorija diljem svijeta – i jasno je da Coca-Cola može napredovati u svim situacijama. Uostalom, tvrtka je izašla na berzu prije više od 100 godina.

Buffett u svom portfelju drži Coca-Colu od kasnih 80-ih. Berkshire danas posjeduje 400 milijuna dionica tvrtke, vrijednih približno 25.8 milijardu dolara.

Možete zaključati prinos od dividende od 2.7% na dionice Coca-Cole po trenutnim cijenama.

jabuka (AAPL)

Nitko tko potroši 1,600 dolara za potpuno opremljen iPhone 13 Pro Max ne bi to nazvao krađom. Ali potrošači ionako vole trošiti na Apple proizvode.

Ranije prošle godine uprava je otkrila da je aktivna instalirana baza hardvera tvrtke premašila 1.65 milijardi uređaja, uključujući više od milijardu iPhonea.

Dok konkurenti nude jeftinije uređaje, mnogi potrošači ne žele živjeti izvan Apple ekosustava. To znači da, kako inflacija raste, Apple može prenijeti veće troškove na svoju globalnu bazu potrošača bez previše brige o padu obujma prodaje.

Danas je Apple Buffettov najveći burzovni holding, koji po tržišnoj vrijednosti predstavlja gotovo 40% Berkshireovog portfelja. Naravno, i sam porast cijene dionica Applea jedan je od razloga te koncentracije. Tijekom posljednjih pet godina dionice tehnološke gorile porasle su za više od 280%.

Apple trenutno nudi prinos od dividende od 0.6%.

Chevron (CVX)

Jedan od Buffettovih velikih poteza u 2022. je učitavanje Chevrona. Prema prijavi SEC-a, Berkshire je od 25.9. ožujka bio vlasnik 31 milijardi dolara energetskog diva - što je značajan skok u odnosu na njegov udio od 4.5 milijardi dolara na kraju 2021. godine.

Danas Chevron predstavlja treći najveći javni holding u Berkshireu.

Nije teško razumjeti zašto. Iako je naftni posao kapitalno intenzivan, ima tendenciju da bude vrlo dobar tijekom razdoblja visoke inflacije.

Nafta — roba kojom se najviše trguje na globalnom nivou — porasla je za 45% od godine do danas. I šok opskrbe uzrokovan Invazija Rusije na Ukrajinu mogao zadržati taj trend.

Snažne cijene nafte pogoduju proizvođačima nafte. Chevronova posljednja tromjesečna zarada više se nego četverostruko povećala u odnosu na prethodnu godinu. Dionice su porasle za gotovo 40 posto u 2022.

Tvrtka također vraća gotovinu investitorima. Plaćajući tromjesečne dividende od 1.42 USD po dionici, Chevron ima godišnji prinos od 3.4%.

Prijavi klub kako bi naš MoneyWise bilten primao stalan protok djelotvorne ideje iz najboljih tvrtki Wall Streeta.

Više od MoneyWise

Ovaj članak pruža samo informacije i ne treba ga tumačiti kao savjet. Daje se bez ikakvih jamstava.