Prinosi rastu. Savjetnici vagaju o tome gdje sakriti gotovinu.

Stephan Cassaday, predsjednik i izvršni direktor, Cassaday & Co.: If ljudi inzistiraju na većem saldu gotovine nego što bismo preporučili, radimo ljestvičastu postavku trezora, gdje kupujete pet različitih rokova dospijeća. Od danas gledate 30-dnevne prinose od 66 [osnovnih bodova], a zatim osam tjedana je 91, 106 za 13 tjedana i 150 za šest mjeseci, a onda je puna godina 211. Prosjek, to je blizu 1.5%. A trezori su oslobođeni državnog poreza, tako da ljudi u državama s visokim porezima stvarno dobivaju poticaj od toga. 

Dakle, to je ono što preporučamo ljudima koji samo žele imati nešto novca. Ako vam je potrebna stalna dnevna likvidnost, fondovi tržišta novca vjerojatno će uvijek biti dobar izbor. Vanguard ima nekoliko atraktivnih. Mislimo da su s tako niskim stopama sredstva s niskim naknadama mjesta na koja bi [klijenti] trebali otići. A onda to možete pomiješati. Na primjer, imamo klijenta koji ima prihod od prodaje kuće, ali kuća koju kupuje nije gotova. Tako da smo mu upravo kupili jednogodišnji trezor, a on dobiva prinos preko 2%, što je stvarno dobro. 

Hugh Nickola, voditelj fiksnog prihoda, GenTrust Wealth Management: Skloni smo se usredotočiti na ETF-ove za ove vrste ulaganja jer vam daju diverzifikaciju i likvidnost odmah od vrata. Fokusiramo se na ETF-ove koji imaju vrlo niske naknade. Jedno područje su ultra-sigurni vladini ETF-ovi, poput VGSH (Vanguard Short-Term Treasury Index Fund). Također gledamo na poduzeća. Jedan na koji se dosta oslanjamo za kratkoročna ulaganja je VCSH [Vanguard Short-Term Corporate Bond ETF]. Trajanje mu je blizu tri godine, ali daje nešto više. Koristimo SPSB [


SPDR portfelj kratkoročnih korporativnih obveznica ETF

] također.

Obveznice oslobođene plaćanja poreza sada su zanimljive. Oslobođeni od poreza dramatično su pojeftinili u odnosu na poduzeća i riznice, na najjeftinijoj su razini koju smo vidjeli u neko vrijeme. Naši klijenti obično su u najvišem poreznom razredu, tako da imaju značajne koristi od oslobođenja od poreza. 

Brine me da bi, ako nastavimo vidjeti usporavanje rasta, prilika za stvarno ulaganje po ovim kamatnim stopama mogla biti relativno kratkog vijeka. Ali vidjet ćemo.

Brenda O'Connor Juanas, financijska savjetnica, UBS: Još uvijek smo manijakalno usredotočeni na izbjegavanje erozije bogatstva kroz inflaciju. Iako je gotovina privlačnija nego prije šest mjeseci, na bazi nakon inflacije, postoji dobar argument da je to gubitnička ponuda. Kada razmišljam o načinima zaštite i zaštite i raspodjele gotovine upravo sada, s obzirom na kamatne stope, inflaciju i volatilnost tržišta, alternative su stvarno veliki fokus za moj tim ove godine. Točnije, gledamo privatne kredite i privatne nekretnine. One nisu povezane s dionicama i stvaraju prinos. Neki od najboljih privatnih kreditnih menadžera isporučit će klijentima 7% do 10% neto povrata. 

S obzirom na to, ako trenutno sjedite na gotovini, počeo bih selektivno gledati dionice. U odnosu na rizik i nagradu, ako ste dugoročni ulagač, tržišta počinju biti pomalo privlačna. Gledao bih na stvari poput američkih dionica usmjerenih na dividende; mislimo da će oni imati dobre rezultate usred rastućih stopa i visoke inflacije. Pa čak i počnite gledati neku visokokvalitetnu tehnologiju. Mislimo da bi mnogo toga ponovnog ocjenjivanja moglo imati cijenu u ovom trenutku. 

Tom Graff, voditelj ulaganja, Facet Wealth: Po prvi put u skoro tri godine, imali smo [respektabilne] kamate na tržištima novca i drugim instrumentima nalik gotovini. A ovo dolazi za petama širokog tržišta obveznica koje ima najgori početak godine gotovo ikad. Klijenti gledaju na njihovu sigurnosnu mrežu koja je dio portfelja obveznica i pitaju se što se dogodilo.

Osim ako klijent nema gotovo neposredne potrebe za novcem i zapravo samo traži vrlo siguran dio portfelja, ja bih se odlučio za nešto što ima malo trajanja i popušta. Trenutno dvogodišnji trezor donosi gotovo 2.6%, dok su prinosi tržišta novca još uvijek u području od 20 ili 30 baznih bodova. Dakle, ako imate malo horizonta i možete podnijeti male dnevne razlike, možete ostvariti puno više prihoda. 

Ako štedite za kuću za dvije ili tri godine, a ne želite svoju gotovinu izložiti velikom tržišnom riziku, onda se možete izvući s kratkoročnim fondom korporativnih obveznica ili nečim u tom smislu. Zaista je važno uskladiti vremenski horizont kada bi vam mogao trebati novac s vrstom instrumenta koji koristite, varijacijom u njoj i koliko možete biti tolerantni na bilo kakvu vrstu gubitka.

Katy Jochum, financijska savjetnica, Wells Fargo Advisors: Ako morate odložiti gotovinu u ovom okruženju, pretpostavljate da ćemo imati koristi od rastućih kamatnih stopa. Ali banke također žele zaraditi, pa je pretpostavka da će fizički klijenti vidjeti 100% porasta stopa optimistična. Ali postoje neke tržišne niše. Postoje tvrtke za kreditne kartice i druge internetske banke koje vode modernije poslovanje i tako su u mogućnosti prenijeti te povećane depozitne stope klijentu na učinkovitiji način. 

Dakle, ne radi se samo o gledanju tržišta novca s tradicionalnom bankom, već o kupovini i pokušaju pronalaženja nečega što se malo bolje isplati i što je promjenjivo i može obuhvatiti stope kako nastavljaju rasti. Kao i sve drugo, ako želite zaraditi i želite optimizirati svoj portfelj, morate se potruditi za to. Kupujte, usporedite cijene. Čak postoji mnogo stranica koje će to učiniti umjesto vas. Povrat koji ćete dobiti je funkcija vremena koje ste spremni posvetiti.

Pišite [e-pošta zaštićena]