Parabolični rast indeksa dolara (DXY) pada kako inflacija u SAD-u opada

Indeks američkog dolara negativno korelira s tradicionalnim dionicama i tržištem kriptovaluta. Ako je DXY doista već dosegao makro vrh ovog ciklusa, vjerojatno je da je tako Bitcoin je već zabilježio ili je blizu makro dna trenutnog medvjeđeg tržišta.

Najnoviji ekonomski podaci iz Sjedinjenih Država pokazuju to inflacija u listopadu 2022. pala je oštrije od očekivanog. To daje nadu američkim potrošačima i dobra je vijest za Federalne rezerve (Fed), koji već mjesecima pokušavaju sniziti indeks potrošačkih cijena (CPI).

Američki CPI je u listopadu iznosio 7.7%. To je 0.2% niže od konsenzusnog očekivanja analitičara od 7.9%. Štoviše, znatno je niži od rujna 2022 inflacija stopa od 8.2%. Na dugoročnom grafikonu možemo vidjeti da je vjerojatni vrhunac inflacije u SAD-u bio u lipnju 2022., kada je CPI iznosio 9.1%. Bilo je pada od tada, a moguće je da će se taj trend nastaviti.

Pad inflacije također daje nadu da će dužnosnici Feda sada manje agresivno podizati kamatne stope, jer se čini da se njihova strategija isplati. Na njihovom posljednjem susretu, podigli su kamate za 75 baznih bodova, što je u skladu s očekivanjima analitičara.

Osnovna kamatna stopa u SAD-u trenutačno iznosi 4%, što je najviša razina od 2008. Stoga se očekuje da će njena povećanja sada biti manje agresivna. Štoviše, ovo bi trebalo donijeti olakšanje tržištima dionica i drugoj rizičnoj imovini, uključujući kriptovalute.

Parabola indeksa američkog dolara pada

Ubrzo nakon objave američkih podataka o inflaciji za listopad, indeks američkog dolara zabilježio je snažan pad. DXY je izgubio gotovo 2% u roku od sat vremena (plava strelica), pavši na područje podrške u rasponu 108-109 (zeleno).

Sljedećih sati ovo se područje nije zadržalo, a indeks američkog dolara danas je nastavio s padom, s trenutnom najnižom vrijednošću od 107.3, razinom koja nije viđena od kolovoza 2022.

Na dnevnom grafikonu vidimo da se indeks američkog dolara možda upravo srušio s dugoročne linije podrške (plavo). Ovaj parabolični kriva bio je na snazi ​​od siječnja 2021. i imao je najnižu vrijednost od 89.2. Zajedno s nešto višom najnižom vrijednošću od 89.7 dosegnutom u svibnju 2021., DXY je generirao bikovski uzorak dvostrukog dna (zelene strelice), što je dovelo do 1.5-godišnjeg tržišta bikova za američku valutu.

Prvi znakovi medvjeđeg preokreta pojavili su se čak i prije vrhunca kasnog rujna na 114.8. DXY je počeo generirati medvjeđe odstupanja na dnevnoj i tjednoj razini RSI.

Nakon toga, grafikon je generirao niz od 2 niža maksimuma (LH) i 2 niža najniža nivoa (LL). Trenutačno vidimo jasno odvajanje od parabole. S jučerašnjim podacima o inflaciji u SAD-u došlo je do njegove medvjeđe validacije i oštrog odbijanja.

Sljedeća područja podrške za DXY su raspon 104-105 na 0.382 Fib retracementu i razina 102 na 0.5 Fib retracementu. Odskok na prijašnjoj razini mogao bi značiti da je tekući pad samo korekcija. Indeks američkog dolara tada će se vjerojatno oporaviti i formirati još veću uzlaznu parabolu. S druge strane, gubitak ovog područja mogao bi značiti kraj uzlaznog ciklusa američke valute i makro promjenu globalne ekonomske situacije.

Isto mišljenje zastupa i poznati trgovac i tržišni analitičar Bob Lukas, koji je u jučer objavljenom tvitu predstavio svoju analizu indeksa američkog dolara.

Izjavio je: “Izgleda da je $USD dosegao vrh. Napredovanje Clean Cycle sada niže. Kada se skoro parabolični trendovi probiju ovako, to općenito signalizira veliki vrh.”

Bitcoin se vraća zbog negativne korelacije s DXY

Tradicionalna tržišta i kriptovalute jučer su vrlo pozitivno reagirali na pad DXY-a. SPX je porastao za 5.54%, dok je NASDAQ dobio 7.72%. Tako su oba indeksa zaključena na najvišoj razini od druge polovice rujna 2022.

Glavne kriptovalute također su jučer zabilježile velike dobitke. Bitcoin je porastao za 10.54% i vratio se na razinu od 17,000 dolara, Ethereum porastao 17.82%, i Binance Coin 13.81 posto. Dakle, postoji jasna korelacija između pada inflacije i indeksa američkog dolara i oporavka tržišta rizične imovine.

Bitcoin ima dugoročnu negativnu korelaciju s indeksom dolara. U tijeku je rasprava o tome koliko to čini a zaštititi od inflacije.

Ako je indeks američkog dolara doista dosegao vrhunac u trenutnom ciklusu, moguće je da je Bitcoin blizu generiranja – ili je to već učinio na 15,588 dolara – makro dna. Međutim, ako se DXY oporavi i nastavi svoj uspon nakon korekcije, tržište kriptovaluta - mučeno vlastitim problemima poput nedavnog kolaps FTX-a — i BTC bi se mogao suočiti s puno nižim cijenama.

Za najnoviju analizu Bitcoin (BTC) tvrtke BeInCrypto, kliknite ovdje.

Izjava o odricanju od odgovornosti

Svi podaci sadržani na našoj web stranici objavljeni su u dobroj namjeri i samo u opće informativne svrhe. Svaka radnja koju čitatelj poduzme na informacijama koje se nalaze na našoj web stranici strogo je na vlastiti rizik.