Kako se pripremiti za hiperinflaciju

Prošle su dvije godine otkako su središnje banke izdale trilijune fiat valute kao odgovor na globalnu pandemiju, a sada je još jedna destruktivna sila podigla svoju ružnu glavu: inflacija.

Danas se SAD bori s najvećom inflacijom u posljednjih nekoliko desetljeća, a mnogi od nas - osobito mlađe generacije - dobivaju ubrzani kurs u ekonomiji kako cijene nastavljaju rasti. Prirodno je pitati se hoće li budućnost postati još ekstremnija s hiperinflatornim kolapsom.

Hiperinflacija može biti zastrašujuća za one koji je prije nisu iskusili. Na našu sreću, postoje neke paralele, kako povijesne tako i današnje, koje nam mogu pomoći da se pripremimo i prebrodimo oluju ako ona dođe.

Što je hiperinflacija?

Inflacija je sveukupni rast cijena. Više-manje je prihvaćeno kao neizbježno s fiat valutom, a središnje banke su do određenog stupnja normalizirale inflaciju.

Hiperinflacija je odbjegla inflacija s osjećajem panike. Često se dogodi neki vanjski događaj, kao što je rat, ustanak ili globalna pandemija. Vlada će financirati svoj odgovor na krizu dugom koji ne može razumno servisirati i tiskati više novca za pokrivanje razlike. Cijene parabolično rastu, što tjera potrošače da panično kupuju sve što će zadržati vrijednost i tako stvarati ogromne nestašice. Vlade tiskaju više novca kako bi pokušale suzbiti posljedice i sve to postaje začarani krug.

Ono što čini hiperinflaciju je subjektivno, ali ekonomisti su skloni definiciji Phillipa Cagana o mjesečnom porastu cijene od najmanje 50%. Zapravo, bilo je slučajeva koji su daleko nadmašili tu brojku. U Zimbabveu su se tijekom 2007.-2008. cijene udvostručile za otprilike jedan dan, prema Cato institutu.

Nedavno je uočena hiperinflacija u Libanonu i Venezueli, koji oba nude naznake o tome kako bi se hiperinflacija mogla odigrati u vašem području.

Potražite prodavaonice vrijednosti što prije

Kada dođe do hiperinflacije, potaknuti ste da svoju devalviranu valutu potrošite na bilo što što je bolje sredstvo za čuvanje vrijednosti. U ekstremnim slučajevima kada se cijene udvostruče za nekoliko dana, gotovo sve nekvarljivo postaje skladište vrijednosti. Na primjer, vjerojatno je bolje kupiti kauč i pohraniti svoju vrijednost u njemu nego u valuti.

Općenito, hiperinflacija znači pogoršanje tržišnih ekonomija jer vremenske preferencije rastu. Svaki potrošač je potaknut da potroši svoj novac čim ga dobije.

Ljudi će često tražiti zamjenu valute za valutu druge zemlje, ali to može postati neodrživo. Nakon što vlada uhvati korak, može se provesti kontrola kapitala. Forex trgovanje bi moglo biti protuzakonito, ili barem manje povoljno, u nastojanju da se podupre propala valuta. Nedavno je Rusija uvela porez od 30% na kupnju strane valute. Čak smo vidjeli i zamjene valuta "dim i zrcala" gdje nacija otkupljuje trenutno izdanu valutu za još devalviranu verziju.

Bitcoin je jedna alternativa koja bi se mogla pokazati korisnom u hiperinflaciji. Dizajniran s ograničenom vrijednošću od 21 milijun BTC (što iznosi ukupno 2.1 trilijuna djeljivih jedinica), smatram da je Bitcoin daleko otporniji na hiperinflaciju od bilo koje druge valute. Bitcoin je imovina decentraliziranog nositelja poput zlata, što ga čini mnogo težim za zauzimanje. No, za razliku od zlata, ono je daleko lakše prodati i može se poslati bilo kome u svijetu po relativno niskoj cijeni. Moglo bi vam dobro doći ako trebate izbjeći kontrolu kapitala u hiperinflatornom kolapsu. Možda bi imalo smisla samo nabaviti nešto u slučaju da se uhvati.

Usredotočite se na najpotrebnije

Tijekom hiperinflacije, svaki dan vaš novac ostane nepotrošen, gubite dio njega. Jednom kada kupovna moć ispari, nestaje zauvijek. U hiperinflaciji bolje je da nastavite s većim kupnjama prije nego kasnije jer ako to ne učinite, te stavke će s vremenom postati nedostižnije.

Ako ste dovoljno sretni da živite u stabilnom gospodarstvu, može biti teško zamisliti kako ova vrsta kupovine izgleda. Očekujte duge redove na bankomatima, prazne police u trgovinama i porast kriminala.

Dok kupujete, ostanite usredotočeni na ono što vam je potrebno za preživljavanje, kao što je hrana. Vjerojatno ćete htjeti kupiti hranu s dugim rokom trajanja kako biste mogli kupiti veću količinu bez brige o kvarenju. Ako kupujete po nahođenju, obratite dodatnu pažnju na artikle koji će vjerojatno postati oskudniji i stoga potencijalno kasnije preprodani po višoj cijeni. Nikad ne znaš što donosi budućnost.

Ne vjerujte vladinim čitanjima, provjerite

Kako Warren Buffett voli reći, ne pitajte brijača treba li vam frizura. Ne možete očekivati ​​da ćete dobiti nepristrano mišljenje od ljudi koji imaju ekonomski poticaj da vas prevare.

Vlade stvaraju hiperinflaciju tiskajući novac u sve manje koristi. Tiskaju ga jer je politički svrsishodnije od podizanja poreza. Dakle, ako gledate statistiku inflacije koju proizvodi vladina agencija s političkim imenovanim osobama, uzmite ih s rezervom.

Na primjer, indeks potrošačkih cijena, koji održava američki Biro za rad, stalno se mijenja. Prijavljene promjene objavljuju se na web stranici zavoda, a obavijesti često postavljaju više pitanja nego što odgovaraju. Možete jednostavno vizualizirati razliku između današnjeg CPI algoritma i onog koji se koristio prije nekoliko desetljeća na shadowstats.com.

"Počevši od siječnja 2022., ponderi za indeks potrošačkih cijena izračunavaju se na temelju podataka o potrošnji potrošača od 2019. do 2020.", napisao je ured u obavijesti u veljači. “BLS je razmatrao intervencije, ali je odlučio zadržati normalne procedure.”

Reći ću samo ovo: svijet se jako promijenio od 2019.

Kao stručnjak za sigurnost, potičem klijente da neovisno provjeravaju informacije umjesto da se oslanjaju na treće strane. Ako sumnjate da ste u hiperinflatornom okruženju, prikladnije je izračunati kako inflacija utječe na vas. Čuvajte svoje račune za uobičajene kupnje i usporedite ih. Prilagodite se drugim promjenama kao što je smanjivanje, kada prodavači mijenjaju prodajnu jedinicu kako bi prikrili povećanje cijena.

Inflacija je kompliciran fenomen s mnogo čimbenika, kao što su šokovi ponude. Ali ako provjerite na ulici, imat ćete bolju predodžbu o tome kako inflacija utječe na vas jer ćete barem znati metodologiju.

Imajte izlaznu strategiju

Postoje samo dva izbora za odgovor na prijetnje: borba ili bijeg. Kada imate dobre šanse da dovedete do promjene, može imati smisla otvorenije se oduprijeti. Ali kada znate da je pobjeda najduža od dugih šuteva, pametan bi potez mogao biti potpuno izbjeći sukob i otići negdje drugdje.

Hiperinflacija je sustavni problem, koji pojedincima čini gotovo nemogućim pomicanje igle. U konačnici, ne možete se stvarno boriti protiv hiperinflacije; najbolje što možete učiniti je prilagoditi se i izbjeći njegove učinke koliko god je to moguće.

Ako shvatite kako živjeti s hiperinflacijom, nevolje bi mogle čekati i s druge strane. Hiperinflacija stišće cijele zajednice, a očajni ljudi čine očajne stvari. Zbog toga se hiperinflacija navodi kao poticanje nemira, masovnog siromaštva i rata.

U svim ovim rubnim slučajevima možda nije u vašem najboljem interesu da se držite. Ako ste poznati Bitcoiner i Bitcoin se pokaže kao uspješna zaštita od inflacije, mogli biste doživjeti prezir, pa čak i postati meta. Ako se to dogodi, izađite dok je primanje dobro.

Sigurnost bogatstva je iščekivanje. Tržišta su skup ljudskog donošenja odluka, a ljudska priroda je relativno predvidljiva. Ako držite na oku svoje gospodarstvo i razvijete određenu fleksibilnost i snalažljivost, hiperinflacija vam neće izvući tako visoku cijenu.