E-mini S&P 500 testirao je svoj 200-dnevni pomični prosjek i čini se da se drži. Bez obzira na težak tjedan za burzovne indekse, ukupni trend ostaje viši (dnevne linije trenda pokazuju prema gore, a podrška linije trenda se drži).
Naravno, ogromna medijska naracija je medvjedast odnos prema dionicama, ali s toliko zaostale gotovine koja traži mjesto kamo će otići i masama pozicioniranim za niže dionice, tržišna šteta je vjerojatno veća (tržišta imaju tendenciju uzrokovati najveći iznos bol za većinu sudionika na tržištu).
Ipak, shvaćamo da su tržišta nesigurna blizu značajnih tehničkih pivot razina; stoga je važno ostaviti dovoljno prostora za pogreške. Jedan od načina da se "duži" na tržištu s malim troškovima iz vlastitog džepa i rizikom ispod dalekih razina podrške je bull call spread s golom nogom. Ova je strategija namijenjena korištenju tržišnog novca za plaćanje opcije dugog poziva, ali caka je u tome što postoji neograničen rizik.
Volimo koristiti tri opcije travanjskog tjedna i radije konstruiramo spread u korist premium prikupljanja, a ne potencijalnog profita. Konkretno, volimo kupiti travanjski E-mini S&P 500 4100 call, prodati 4200 call i prodati 3775 put. Rizik pri isteku dolazi ispod 3775, što je namjerno ispod posljednjeg niskog zamaha i vjerojatno nije loše mjesto za dobivanje dugih fjučersa ako se radi o opciji koja se dodjeljuje.
Dakle, ako uzlazni trend ostane uglavnom netaknut, ova bi trgovina trebala biti relativno dobra.
Ako je lipanjski E-mini S&P između 3775 i 4100 na isteku, trgovina čini premiju prikupljenom (oko 700 USD), ali dobit se povećava između 4100 i 4200 s najboljim scenarijem da je lipanjski E-mini iznad 4200 pri isteku. Ako se održi do kraja, dobit bi bila oko 5,700 dolara.
Izvor grafikona: QST
Alternativna strategija
Ovo širenje može se izvršiti s opcijama mikro E-mini S&P 500; ovo smanjuje rizik, maržu i stres na 1/10 veličine.
Slično tome, oni koji traže jednostavnost mogli bi jednostavno razmisliti o dugom mikro E-mini terminskom ugovoru. S 5 USD po bodu i vrijednošću ugovora od oko 20,000 XNUMX USD, rizik je relativno podnošljiv za većinu trgovaca bez obzira na veličinu računa.
*Agresivna trgovačka ideja: Bull Call širenje s golom nogom u travnju E-mini S&P 500
— Kupi travanj ES 4100 Poziv
— Prodaja Travanj ES 4200 Nazovite
— Prodaj travanj ES 3775 Put
Ukupna prikupljena premija = oko 14.00 centi bodova ili 700 USD minus transakcijske naknade
Ove opcije istječu 21. travnja, s 55 dana do isteka
Marža = 7,250 USD
Rizik = Neograničeno ispod 3775
Maksimalni profit = 5,700 USD prije razmatranja transakcijskih troškova ako lipanjski E-mini S&P 500 bude iznad 4200 na isteku
*Postoji značajan rizik od gubitka u trgovanju terminskim ugovorima i opcijama. U špekulacijama nema jamstava; većina ljudi gubi novac trgujući robom. Prošli učinak nije pokazatelj budućih rezultata.
Primi upozorenje e-poštom svaki put kad napišem članak za Real Money. Kliknite "+ Prati" pored mojeg teksta ovog članka.
Izvor: https://realmoney.thestreet.com/investing/options/an-aggressive-sp-play-get-long-the-market-with-little-out-of-pocket-expense-16116880?puc=yahoo&cm_ven= YAHOO&yptr=yahoo