Mogu li osiguravajuća društva pomoći u usvajanju i popularnosti DeFi-ja?

DeFi osiguranje bi konačno moglo imati priliku za uspjeh na problematičnim kripto tržištima, ali samo ako može prevladati ključne prepreke.

Manje od 1% od 47 milijardi dolara vrijedne imovine u DeFi ekosustav trenutno su zaštićeni pravilom koje će pomoći u njihovoj zamjeni u slučaju hakiranja ili pogreške u programiranju. To je također vrijedilo u lipnju prošle godine, nakon gubitka vezanosti za algoritamski stabilcoin Terra Luna, TerraUSD, što je rezultiralo gubitkom od 40 milijardi dolara. Posljedice te pojave crnog labuda preplavile su poslovanje do kraja godine, a neki bi rekli da se osjećaju i danas.

Potraživanja DeFi osiguranja u ukupnom iznosu od desetaka milijuna dolara nastala su kao rezultat jer su korisnici tražili nadoknadu svojih gubitaka. Od lipnja je prijavljeno i isplaćeno oko 68% potraživanja. Nakon što su preživjeli svoje vatreno krštenje, tvrtke koje prodaju DeFi pokriće, popularnu riječ koja se u sektoru koristi za ovu vrstu osiguranja, uvjerene su u zadržavanje zamaha.

Opća fraza za osiguranje koje pokriva ponašanje povezano s blockchainom je "DeFi pokriće". Djeluje na istim temeljnim načelima kao i konvencionalno osiguranje: osiguranici plaćaju premiju i isplaćuju se ako i kada podnesu zahtjev za osigurani slučaj. Proizvodi se zapravo razlikuju od tipičnog osiguranja kao odgovor na te pojave: stabilni novčići koji gube svoju vezanost, kripto imovina koja se zaključava na platformi, hakiranje ili pogrešan kod koji dovodi do nepravilnog ponašanja u pametnim ugovorima.

Isplate se mogu dogoditi na različite načine i po različitim stopama.

Ovi alati mogu poslati uplatu osiguraniku čim primijeti da je stablecoin pao 5% ili više ispod vrijednosti svoje ciljane imovine, što bi bio slučaj da nešto poput stablecoina izgubi svoju vezu, kao kada je dizajniran coin zadržati vrijednost od 1 USD odjednom padne ispod te oznake. Obično postoji vrijeme čekanja od 90 dana prije podnošenja zahtjeva u drugim okolnostima, kao što je kada se sredstva korisnika blokiraju na platformi tvrtke. Ljudi ih obično odmjeravaju kako bi utvrdili koji su pouzdani.

Unatoč svim sličnostima, DeFi pokriće mora se nositi s činjenicom da je sektor osiguranja u SAD-u pod strogim propisima od 1940-ih. Stoga tvrtke koje prodaju DeFi pokriće preferiraju riječ "DeFi pokriće", unatoč činjenici da se ponaša i izgleda vrlo slično onome što bi većina ljudi smatrala osiguranjem.

Prema OpenCoveru, od lipnja je prodano više od 17,000 naslovnica. Jeremiah Smith izradio je web stranicu u prosincu kako bi prikupio informacije s rastućeg DeFi tržišta na mrežama Ethereum, Polygon, Arbitrum, Optimism, BNB Smart Chain i Avalanche. Od utorka, DeFi pokrivajuće tvrtke kao što su Nexus Mutual i InsurAce imale su zaključanu ukupnu vrijednost od 284 milijuna dolara.

Mala zaštita dostupna

Stoga je zaštićeno manje od 1% od 47 milijardi dolara imovine koja se trenutno drži u DeFi protokolima kao što su Aave i Lido. U lipnju, kada je OpenCover isprva počeo pratiti ukupnu vrijednost zaključanu u pružateljima pokrića, 394 milijuna dolara bilo je zaključano u pokrićima u usporedbi s gotovo 80 milijardi dolara u imovini u DeFi ekosustavu – veći ukupni iznosi, ali otprilike isti postotak pokrića.

Približno 68% od 525 zahtjeva koji su od tada napravljeni—za sve od bočnog lanca Axie Infinity do Binance premostite hakerske napade na brzi kredit na Mango Marketu ili neuspjeh tvrtki za kriptovalute poput Celsiusa i FTX-a - rezultiralo je isplatom.

Razumnim je da bi privlačnost DeFi pokrića za degen zajednicu postala očita tek nakon pada cijena, bankrota i hakiranja.

Degens, izraz koji se posebno koristi za degenerike u kriptosferi, napreduju u visokorizičnom trgovanju i kriptofiksaciji. Osim toga, čak i ako se ne upišu izravno defi police osiguranja, možda će im i dalje biti dostupan backstop sljedeći put kad dobiju rekt.

To je rezultat DAO-ova, DeFi inicijativa i drugih tvrtki za kriptovalute koje sve više kupuju vlastita osiguranja, prema Smithu.

Ne morate sami dobiti osiguranje kao korisnik. Osim toga, možete upotrijebiti protokol koji jamči sigurnost svakog korisnika, dodao je. Mnogo je jednostavnije jednostavno sve organizirati na taj način.

Timovi koji objavljuju nove DeFi aplikacije mogu osigurati da se barem djelić izgubljenog novca kupaca može vratiti na ovaj način.

Dodatno, to implicira da postoji potencijal za dobavljače vrlo specijalizirane pokrivenosti, kao što je Sherlock Protocol, koji je specijaliziran za pokrivanje pametnih ugovora. Blokovi koda poznati kao "pametni ugovori" izvršavaju niz uputa kao odgovor na unos, kao što je kupnja ili prodaja tokena ako njegova cijena dosegne određenu razinu. Sherlock je dosad prodavao pokrivenost protokolima kao što su DeFi burza opcija Lyra, platforma za ulaganje LiquiFi i kripto zajmodavac Euler.

Krajem studenog, Jack Sanford, suosnivač Sherlocka, rekao je,

Bavimo se isključivo rizikom iskorištavanja pametnih ugovora. Imali smo sreću što smo bili visoko koncentrirani, što nas je spriječilo da budemo izloženi bilo čemu. Od našeg pokretanja prije 14 mjeseci nije bilo nikakvih zahtjeva.

Sherlockovih 15 postupaka tek treba donijeti bilo kakva potraživanja, no došlo je do određene izloženosti dugotrajnoj zarazi stečaja FTX-a.

Orthogonal Trading nije platio 31 milijun dolara vrijednih zajmova iz fonda za zajmove kojim upravlja M11 Credit, prema priopćenju DeFi platforme za zajmove Maple Finance iz prosinca. Sherlock je u objavi na blogu otkrio da je u kolovozu doprinio USD Coin (USDC) u fondu u iznosu od 5 milijuna dolara.

Sherlock je pokušao podići svoju gotovinu nakon što je FTX 11. studenog proglasio bankrot, ali to nije mogao učiniti zbog potrebnog razdoblja blokade od 90 dana. Budući da je tvrtka već izgubila 4 milijuna dolara u trenutku kada je Sherlock mogao pristupiti svom USDC-u, bilo je prekasno.

Prema objavi tvrtke na blogu od 5. prosinca,

Sherlock još uvijek shvaća svoj identitet s obzirom na to gdje se uklapa u ekosustav, ali postaje jasnije da bi Sherlock trebao biti što je moguće manje izložen centraliziranim entitetima i da bi Sherlock trebao delegirati raspodjelu kapitala negdje drugdje, po mogućnosti natrag samim dionicima.

Od početka godine tvrtka je pokrila pet dodatnih procesa, a 20. siječnja raspisala natječaj za reviziju Optimizma. Sanford je rekao da, iako nije idealno, pretvaranje revizija pametnih ugovora u javna natjecanja među istraživačima sigurnosti blockchaina za nagrade dovodi do temeljitijih rezultata od korištenja internih timova.

“Nikada ne postoji 100% jamstvo da bug neće biti prisutan. Kakav ugovor gledate nije mi važno. ako je Otkaži's prvim ugovorom, uvijek postoji mogućnost da se iz njega nešto ukrade zbog problema koji još nitko nije otkrio, rekao je. Kao rezultat toga, imate paradoks da ljudi koji zahtijevaju 100% jamstvo da ulože svoj novac to nikada ne bi mogli postići zbog načina na koji kodeks funkcionira. I stoga je, po mom sudu, osiguranje jedini način na koji možemo prijeći tu prepreku.

U međuvremenu, InsurAce ima pokrivenost od preko 12 milijuna dolara zaključanu za 150 protokola preko 20 različitih lanaca, što ga čini trećim najvećim pružateljem DeFi pokrića nakon Nexus Mutuala i Unslashed Financea.

Prema statistici tvrtke, 182 od 219 zahtjeva koje je primila odnose se na TerraUSD algoritamski stablecoin koji je izgubio svoju međusobnu povezanost s američkim dolarom u svibnju 2022. Ukupno 10 milijuna dolara isplaćeno je 141 od njih .

Isplate, InsurAceov glavni marketinški službenik Dan Thompson kaže, pomažu potencijalnim klijentima da razviju osjećaj povjerenja i pouzdanosti. Ali budući da želi početi nuditi pokriće puno većoj klijenteli, InsurAce se iznenada nalazi na prekretnici.

“Želimo se etablirati na Bermudama kako bismo mogli podržati reosiguranje. Kako bismo ušli na tržište, kompanije za reosiguranje nas traže otprilike godinu dana, rekao je za Decrypt. To je prednost jer će nam omogućiti da prihvatimo neke od većih klijenata i kupaca koji zahtijevaju visoke stope pokrivenosti.

Prema Thompsonu, InsurAnce prima tjedne zahtjeve od institucionalnih fondova i ljudi visoke neto vrijednosti koji traže pokriće do 20 milijuna dolara koje neće moći pružiti dok se ne preseli na Bermude. Moći će raditi s reosigurateljem, koji služi kao osiguravatelj za osiguravajuća društva i dopušta im da preuzmu više rizika nego što bi inače mogli podnijeti, u skladu s propisima Bermuda o osiguranju.

Kada InsurAce djeluje, neće to učiniti sam. U priopćenju za javnost navodi se da se jedan od njegovih rivala, Chainproof, pružatelj pokrivenosti pametnim ugovorima, tamo preselio u srpnju.

Želja tradicionalnih osiguravajućih društava da počnu pokrivati ​​blockchain aktivnosti vrlo je nedavni trend. Prema Paulu Ricardu, partneru u odjelu osiguranja konzultantske tvrtke Oliver Wyman, mnogima od njih donedavno je nedostajalo potrebno znanje o industriji da razviju djelotvoran defi strategija.

Paul Ricard kaže da trenutno prolaze kroz proces sličan onom koji se dogodio 1990-ih, kada su prvi planovi cyber osiguranja počeli pokrivati ​​korporativnu odgovornost za greške u obradi podataka. Od tada su se oni promijenili i uključuju napade ransomwarea i povrede podataka.

Tradicionalni osiguravatelji bili su vrlo uspješni u predviđanju budućih događaja koristeći prethodne podatke, ali Web3 je rizik u nastajanju koji se uvijek mijenja, prema Ricardu. Stoga je ključno da sudionici formiraju ispravne saveze s tvrtkama, poput onih koje nude sigurnosne procjene za neke od ovih Web3 organizacija, kako bi nastavili stvarati proizvode osiguranja.

On vjeruje da će DeFi police osiguranja od etabliranih igrača pokriti vrlo ograničen raspon rizika dok pokušavaju nadopuniti svoje poslovno znanje ekosustavom Web3 domaćih partnera, slično kao što se dogodilo s osiguranjem od cyber odgovornosti.

Činjenica da se osiguravajuće poslovanje prvi put oduševilo blockchainom prije pet godina, da bi uzbuđenje nestalo, učinila je taj napor izazovnim.

Postojali su brojni dokazi koncepata, prema Ricardu. Ipak, najčešće je bilo problema u traženju rješenja.

Web3 se sada razvio u neizbježan izvor rizika. Osim toga, unatoč svom metežu izazvanom kripto zaraze prošle godine, također je proizvela golemu količinu javno dostupnih podataka kako bi pomogla DeFi pokriću i pružateljima osiguranja u boljem razumijevanju tih rizika.

“Cijeli cilj je imati sve u lancu, transparentno, podložno reviziji i samostalnu skrb. DeFi eliminira nekoliko opasnosti svojim dizajnom,” prema Smithu, izumitelju OpenCovera.

Međutim, jednako tako moramo priznati da to stvara nove rizike, za koje moramo razviti domaće lijekove. Zbog toga se kladimo da će ovaj sektor biti prilično profitabilan.

povezan

Fight Out (FGHT) – premjestite se da biste zaradili u Metaverseu

• CertiK revidiran i CoinSniper KYC potvrđen
• Rana faza pretprodaje uživo sada
• Zaradite besplatne kriptovalute i ispunite ciljeve fitnessa
• Projekt LBank Labs
• U partnerstvu s Transak, Block Media
• Nagrade i bonusi za ulaganje